TL;DR
Venus-protokollet är ett algoritmbaserat penningmarknadssystem på BNB Chain. Det gör att användare kan låna och låna ut kryptovaluta på ett decentraliserat och säkert sätt.
Protokollet är utan behörighet, så vem som helst kan börja använda det genom att ansluta kryptoplånböcker som MetaMask. Venus-protokollets community äger och kontrollerar protokollet genom sin egen styrningstoken XVS, som kan satsas i Venus-protokollets valv för att tjäna tokenbelöningar.
Introduktion
Decentraliserad finans (DeFi) har börjat erbjuda ett ökande antal tjänster som vanligtvis förknippas med traditionell finansiering. Med Venus-protokollet kan användarna låna eller låna ut från en tillgångspool utan tillstånd, och säkerhetsleverantörer kan dra nytta av passiva tillgångar.
Men istället för en centraliserad enhet som hanterar transaktioner, automatiserar protokollet processen med hjälp av tekniker såsom smarta kontrakt.
Vad är Venus-protokollet och hur fungerar det?
Venus-protokollet är ett algoritmiskt penningmarknads- och syntetiskt stablecoin-protokoll. Traditionellt sett är penningmarknaden en viktig del av ekonomin och hanterar kortfristiga lånebehov.
Nu tar Venus dock utlåning och upplåning via decentraliserad finans (DeFi) till BNB Chain. Detta gör det även möjligt för säkerhetsleverantörer att prägla plattformens inbyggda syntetiska stablecoin (VAI) genom att översäkra positioner.
Venus-protokollet är en gaffel av Compound och MakerDAO. Båda är Ethereum-baserade, där den första är ett penningmarknadsprotokoll och den andra ett stablecoin-skaparprotokoll. Venus integrerar dessa funktioner i en, så att användarna kan använda samma säkerhet inom ett ekosystem, oavsett vilken funktion de använder.
Du kan föreställa dig Venus-protokollet som en utlåningsmiljö utan behörighet. För det första tillåter det BNB Chain-användarna med inaktiv kryptovaluta för att leverera säkerheter till nätverket. För det andra kan användarna som behöver mer låna genom att tillhandahålla översäkrad kryptovaluta. Långivarna får sedan sammansatta årliga räntesatser, medan låntagarna betalar ränta på sina respektive lån.
Räntorna för utlåning och upplåning sätts av protokollet i en avkastningskurva som varierar beroende på situationen. Dessa priser automatiseras enligt kraven på den specifika marknaden, såsom BNB eller ETH. Protokollets styrningsprocess fastställer dock även minimi- och maxnivåer på räntan.
Syntetiskt skapande av stablecoin sker med hjälp av vTokens, från de säkerheter som användare tillhandahåller till Venus-protokollet. vTokens representerar deponerade säkerheter – till exempel får användare vUSDT för att leverera USDT, som de senare kan lösa in för den underliggande säkerheten. Användarna kan också låna upp till 50 % av det säkerhetsvärde de har på protokollet från sina vTokens för att skapa VAI.
Venus-protokollet bestämmer stablecoin-räntorna på ett annan sätt än för utlånings- och låneräntor. Räntesatserna för att skapa är fasta och endast protokollets styrningsprocess får sänka och höja dessa räntor.
Venus-protokollets historia
Venus-protokollet grundades av ett projektutvecklingsteam från den globala utgivaren av kryptovalutakreditkort Swipe och Venus (XVS) lanserades 2020. Från början syftade det till att överbrygga klyftan mellan traditionell finansiering och DeFi på BNB Chain och ge användarna en alternativ applikation som var fri från de problem de hade upplevt på Ethereum.
Även om Swipe stödde utvecklingen av Venus-protokollet fanns det inga XVS-token som kunde förutvinnas för utvecklare eller grundare. Därför har XVS-innehavarna fullständig kontroll över protokollet och token.
Venus-protokollet omdefinierar dess regler enligt communityns önskemål. Till exempel inkluderade Venus V2-uppgraderingen högre VAI-likvideringsstraff. Den införde också avgifter för VAI-skapning och plattformsuttag, som båda lades till i Venus Reserves Treasury. Dessutom inkluderade uppgraderingen en airdrop av den egna Venus Reward Token (VRT) till nuvarande XVS-innehavare som en belöning.
Vad är möjligt på Venus-protokollet?
Venus-protokollet gör det möjligt för användarna att låna ut och låna utan behörighet från en pool av tillgångar. Användarna kan också skapa stablecoin (VAI) med översäkrade positioner och delta i protokollets styrning.
Utlåning
Användarna kan låna ut och tjäna olika sorters avkastning på de tillgångar de tillhandahåller. Venus-protokollet skapar pooler av dessa lånade kryptovalutor med hjälp av ett smart kontrakt och distribuerar regelbundet vTokens till dem. På så sätt låser protokollet oanvänt värde som redan finns på BNB Chain, men som inte har en utlåningsmarknad som Bitcoin och Litecoin har.
Låna
Venus-protokollet använder ett lånesystem med översäkerhet som kräver att låntagarna pantsätter säkerheter innan de lånar. Om Ethereum till exempel har ett säkerhetsvärde på 50 % kan användarna låna upp till 50 % av värdet på sin egen ETH. De kan sedan få rätten att säga till om något i säkerhetsförhållandet genom protokollets styrningsprocess.
Enligt Venus-protokollets vitbok är dock säkerhetsvärdet vanligtvis mellan cirka 40 % till 75 %. Användarna måste vara försiktiga, för om säkerhetsvärdet faller för lågt så kommer deras position att likvideras.
Skapa stablecoin
Skapandet och inlösen av den syntetiska stablecoinen VAI är satt till 1 USD, även om priset fortfarande kan fluktuera beroende på utbud och efterfrågan.
Användare av Venus-protokollet kan skapa stablecoin med återstående säkerheter från tidigare vToken-insättningar. Dessutom kan vem som helst skapa stablecoin utan centrala myndigheter och använda nyligen skapade stablecoin för ändamål som att tjäna avkastning på andra DeFi-projekt.
Styrelseskick
Användarna kan även påverka Venus-protokollets framtid. Protokollet kontrolleras helt av communityn genom dess styrningstoken XVS, som är en BEP-20-token som kan användas för omröstning.
Användarna kan rösta om ett antal protokollrelaterade frågor, inklusive förbättringar, att lägga till nya token i protokollet, justera räntor och reservera delegeringar i distributionsscheman. Venus-protokollet planerar också att bygga en produkt som heter Venus Vault, som gör det möjligt för användarna att låsa styrningstoken för att förbättra protokollets anti-riskresurser och distribuera stakingbelöningar.
Vad gör Venus-protokollet unikt?
Venus-protokollet hjälper till att introducera vanliga finansiella utlåningstjänster till blockkedjebaserade decentraliserade protokoll, även om det inte är först med att göra detta – det finns Ethereum-baserade DeFi-applikationer med tillgångar värda miljarder dollar som är låsta i dem.
Dessa applikationer har dock sina negativa sidor, såsom höga kostnader, låg nätverkshastighet och brist på kryptovalutor från andra blockkedjor (till exempel XRP och Litecoin). Venus-protokollet skiljer sig från många andra penningmarknadsprotokoll genom att det möjliggör användning av levererade säkerheter för inte bara upplåning, utan också för skapandet av stablecoin.
Dessutom kan användarna tjäna avkastning från skapade token, i motsats till andra protokoll som låser sådana token i smarta kontrakt, utan fördelar med underliggande tillgångar. Venus-protokollet eliminerar behovet av att ta bort sina egna tillgångar från en penningmarknad för att skapa stablecoin.
Till skillnad från många framstående stablecoin stöds inte Venus-protokollets syntetiska stablecoin av traditionella finansiella tillgångar eller fiat, utan av en portfölj med andra kryptovalutor. Dessutom gör BNB Chain att transaktionerna går snabbt och är billiga, samtidigt som den tillhandahåller ett nätverk av inslagna token och likviditet.
Sammanfattningsvis
Venus-protokollet kombinerar penningmarknaden och stablecoin-skapande inom samma protokoll, vilket kan gynna kryptoekosystemet genom att låsa upp säkerheter. Dessutom öppnar BNB Chains hastighet och låga transaktionskostnader upp dessa finansiella produkter för alla som äger en kryptovalutaplånbok. Nu kan personer över hela världen låna ut, tjäna ränta på och tillhandahålla säkerheter, samt skapa stablecoin på begäran.