Idei principale
Indicatorii analizei tehnice (TA) ajută traderii să înțeleagă mișcările prețurilor activelor, facilitând identificarea modelelor și a potențialelor semnale de tranzacționare.
Dintre numeroșii indicatori TA disponibili, alegerile populare includ RSI, mediile mobile, MACD, StochRSI și benzile Bollinger.
În timp ce indicatorii AT pot fi de mare ajutor, interpretarea datelor lor poate fi subiectivă. Pentru a reduce riscurile, mulți traderi folosesc indicatori TA în combinație cu analiza fundamentală și alte metode.
Introducere
Indicatorii sunt armele preferate de analiștii tehnici experimentați. Fiecare jucător va alege instrumentele care se potrivesc cel mai bine stilului său unic de joc, pentru a învăța apoi cum să-și stăpânească meșteșugul. Unora le place să observe impulsul pieței, în timp ce alții doresc să excludă zgomotul pieței sau să măsoare volatilitatea.
Dar care sunt cei mai buni indicatori tehnici? Ei bine, fiecare trader vă va spune ceva diferit. Cu toate acestea, există unii indicatori foarte populari, precum cei pe care i-am enumerat mai jos (RSI, MA, MACD, StochRSI și BB). Vrei să știți care sunt și cum îi puteți folosi? Citiți mai departe.
De ce să utilizați indicatorii analizei tehnice?
Traderii folosesc indicatori tehnici pentru a obține o perspectivă suplimentară asupra acțiunii prețului unui activ. Acești indicatori facilitează identificarea modelelor și a semnalelor Spot de cumpărare sau vânzare în mediul actual de piață.
Există multe tipuri de indicatori, iar aceștia sunt utilizați pe scară largă de către day traders, traderii swing și, uneori, chiar și de investitorii pe termen mai lung. Există, de asemenea, analiști profesioniști și traderi avansați, care își creează propriii indicatori personalizați.
În acest articol, vom oferi o scurtă descriere a unora dintre cei mai populari indicatori de analiză tehnică (TA), care pot fi utili în setul de instrumente de analiză de piață al oricărui trader.
1. Indicele de forță relativă (RSI – Relative Strength Index)
RSI este un indicator de impuls, care arată dacă un activ este supracumpărat sau supravândut. Face acest lucru măsurând amploarea modificărilor recente de preț. Setarea standard este pentru ultimele 14 perioade (14 zile pentru graficele zilnice, 14 ore pentru graficele orare etc.). Datele sunt apoi afișate ca un oscilator care poate avea o valoare între 0 și 100.
Deoarece RSI este un indicator de impuls, acesta arată rata (impulsul) la care se schimbă prețul. Aceasta înseamnă că, dacă impulsul crește în timp ce prețul crește, tendința ascendentă este puternică adică participă tot mai mulți cumpărători. În schimb, dacă impulsul scade în timp ce prețul crește, poate arăta că vânzătorii ar putea prelua în curând controlul asupra pieței.
O interpretare tradițională a RSI este că atunci când este peste 70, activul este supracumpărat, iar când este sub 30, este supravândut. Ca atare, valorile extreme pot indica o inversare sau retragere a tendinței iminente. Chiar și așa, este indicat să nu vă gândiți la aceste valori ca la semnale directe de cumpărare sau vânzare. Ca și în cazul multor alte tehnici de analiză tehnică (TA), RSI poate furniza semnale false sau înșelătoare, așa că este întotdeauna util să luați în considerare alți factori înainte de a intra într-o tranzacție.
Doriți să aflați mai multe? Consultați articolul nostru despre indicele de forță relativă (RSI).
2. Media mobilă (MA)
Scopul utilizării unei medii mobile în graficele financiare este de a aplatiza acțiunea prețurilor și de a evidenția direcția tendinței pieței. Deoarece se bazează pe date de preț anterioare, mediile mobile sunt considerate indicatori lagging.
Cele mai frecvent utilizate două medii mobile sunt media mobilă simplă (SMA sau MA) și media mobilă exponențială (EMA). SMA este reprezentat grafic luând date de preț din perioada definită și producând o medie. De exemplu, SMA pe 10 zile este reprezentată prin calcularea prețului mediu din ultimele 10 zile. EMA, pe de altă parte, este calculată într-un mod care acordă mai multă pondere datelor recente de preț. Astfel, acest indicator este mai reactiv la acțiunile recente ale prețurilor.
După cum am menționat, mediile mobile sunt indicatori lagging. Cu cât perioada este mai lungă, cu atât este mai mare decalajul. Ca atare, SMA de 200 de zile va reacționa mai lent la acțiunile recente ale prețurilor decât SMA de 50 de zile.
Traderii folosesc adesea relația dintre preț și medii mobile specifice pentru a evalua tendința actuală a pieței. De exemplu, dacă prețul rămâne peste valoarea SMA de 200 de zile pentru o perioadă prelungită, activul poate fi considerat ca fiind pe o piață în creștere de către mulți traderi.
Traderii pot folosi, de asemenea, intersecțiile mediilor mobile ca semnale de cumpărare sau vânzare. De exemplu, dacă SMA de 100 de zile trece sub SMA de 200 de zile, acesta poate fi considerat un semnal de vânzare. Dar ce înseamnă exact această intersecție? Indică faptul că prețul mediu din ultimele 100 de zile este acum sub cel din ultimele 200 de zile. Ideea din spatele semnalului de vânzare este că mișcările pe termen scurt ale prețurilor nu mai urmăresc tendința ascendentă, așa că este probabil ca tendința să se inverseze în curând.
Doriți să aflați mai multe? Consultați articolul nostru despre mediile mobile.
3. Media mobilă convergentă/divergentă (MACD)
MACD este folosită pentru a determina momentumul unui activ, arătând relația dintre două medii mobile. Este alcătuită din două linii – linia MACD și linia de semnal. Linia MACD este calculată scăzând EMA 26 din EMA 12. Rezultatul este apoi reprezentat grafic peste EMA 9 a liniei MACD – linia de semnal. Multe instrumente de grafică încorporează adesea o histogramă, care arată distanța dintre linia MACD și linia de semnal.
Căutând divergențe între MACD și acțiunea prețului, traderii pot obține o perspectivă asupra forței tendinței actuale. De exemplu, dacă prețul atinge un maxim mai mare, în timp ce MACD atinge un maxim mai mic, piața se poate inversa în curând. Ce ne spune MACD în acest caz? Că prețul crește în timp ce impulsul scade, deci, există o probabilitate mai mare ca o retragere sau o inversare să aibă loc.
De asemenea, traderii pot utiliza acest indicator pentru a căuta încrucișări între linia MACD și linia de semnal. De exemplu, dacă linia MACD trece deasupra liniei de semnal, aceasta poate sugera un semnal de cumpărare. În schimb, dacă linia MACD trece sub linia de semnal, aceasta poate indica un semnal de vânzare.
MACD este adesea folosit în combinație cu RSI, deoarece ambele măsoară impulsul, dar prin factori diferiți. Presupunerea este că împreună pot oferi o perspectivă tehnică mai completă a pieței.
Doriți să aflați mai multe? Consultați articolul nostru despre MACD.
4. RSI stocastic (StochRSI)
RSI Stocastic este un oscilator de impuls utilizat pentru a determina dacă un activ este supracumpărat sau supravândut. După cum o sugerează și numele, este un derivat al RSI, deoarece este generat din valorile RSI în loc de datele de preț. Este creat prin aplicarea unei formule numită formula oscilator stocastic la valorile RSI obișnuite. De obicei, valorile RSI stocastice variază între 0 și 1 (sau 0 și 100).
Datorită vitezei și sensibilității sale mai mari, StochRSI poate genera o mulțime de semnale de tranzacționare care pot fi dificil de interpretat. StochRSI tinde să fie cel mai util atunci când este aproape de extremele superioare sau inferioare ale intervalului său.
O valoare StochRSI peste 0,8 este de obicei considerată supracumpărată, în timp ce o valoare sub 0,2 poate fi considerată supravândută. O valoare de 0 înseamnă că RSI este la cea mai mică valoare din perioada măsurată (setarea implicită este de obicei 14). În schimb, o valoare de 1 înseamnă că RSI este la cea mai mare valoare în perioada măsurată.
Similar cu modul în care ar trebui utilizat RSI, o valoare StochRSI supracumpărată sau supravândută nu înseamnă că prețul se va inversa cu siguranță. În cazul StochRSI, indică pur și simplu că valorile RSI (din care sunt derivate valorile StochRSI) sunt aproape de extremele citirilor lor recente. De asemenea, este important să rețineți că StochRSI este mai sensibil decât indicatorul RSI, așa că tinde să genereze mai multe semnale false sau înșelătoare.
Doriți să aflați mai multe? Consultați articolul nostru despre RSI Stocastic.
5. Benzile Bollinger (BB)
Benzile Bollinger măsoară volatilitatea pieței, precum și condițiile de supracumpărare și supravânzare. Acest indicator este format din trei linii – o bandă SMA (banda din mijloc), o bandă superioară și una inferioară. Setările pot varia, dar de obicei benzile superioare și inferioare sunt la două abateri standard față de banda din mijloc. Pe măsură ce volatilitatea crește și scade, distanța dintre benzi crește și scade și ea.
În general, cu cât prețul este mai aproape de banda superioară, cu atât activul înregistrat poate fi mai aproape de condițiile de supracumpărare. În schimb, cu cât prețul este mai aproape de banda inferioară, cu atât poate fi mai aproape de condițiile de supravânzare. În cea mai mare parte, prețul va rămâne în cadrul benzilor, dar în rare ocazii, poate trece deasupra sau sub ele. Deși acest eveniment poate să nu fie un semnal de tranzacționare în sine, poate acționa ca un indiciu al condițiilor extreme de piață.
Un alt concept important de BB se numește strângere (squeeze). Se referă la o perioadă de volatilitate scăzută, în care toate benzile se apropie foarte mult una de cealaltă. Acest lucru poate fi utilizat ca un indiciu al unei potențiale volatilități viitoare. În schimb, dacă benzile sunt foarte departe una de cealaltă, poate urma o perioadă de scădere a volatilității.
Doriți să aflați mai multe? Consultați articolul nostru despre benzile Bollinger.
Gânduri de încheiere
Chiar dacă indicatorii arată date, este important să se ia în considerare faptul că interpretarea acestor date este foarte subiectivă. Ca atare, este întotdeauna util să faceți un pas înapoi și să vă gândiți dacă biasurile personale vă afectează luarea deciziilor. Ceea ce poate fi un semnal direct de cumpărare sau vânzare pentru un trader ar putea fi doar zgomot de piață pentru altul.
Ca și în cazul majorității tehnicilor de analiză a pieței, indicatorii se comportă cel mai bine atunci când sunt utilizați în combinație între ei sau cu alte metode, cum ar fi analiza fundamentală (FA). Cel mai bun mod de a învăța analiza tehnică (AT) este prin multă practică.
Materiale suplimentare
Declinarea răspunderii: acest conținut vă este prezentat „ca atare” numai pentru informare generală și în scopuri educaționale, fără a oferi declarații sau garanții de vreun fel. Nu trebuie interpretat ca un sfat financiar, juridic sau de natură profesională și nici nu are scopul de a recomanda achiziționarea unui anumit produs sau serviciu. Ar trebui să solicitați sfaturi de la consilierii profesioniști corespunzători. În cazul în care articolul reprezintă contribuția unui colaborator terț, rețineți că acele opinii exprimate aparțin colaboratorului terț și nu reflectă neapărat opiniile Academiei Binance. Vă rugăm să citiți declinarea completă a răspunderii aici pentru mai multe detalii. Prețurile activelor digitale pot fi volatile. Valoarea investiției dvs. poate scădea sau crește și este posibil să nu vă recuperați suma investită. Sunteți singura persoană responsabilă pentru deciziile dvs. de investiții, iar Academia Binance nu este responsabilă pentru eventualele pierderi suferite. Acest material nu trebuie interpretat ca un sfat financiar, juridic sau de natură profesională. Pentru mai multe informații, consultați Termenii de utilizare și Avertismentul privind riscurile.