TL;DR
Fontos tudnivaló, hogy a TA nehéz! Ha már legalább egy kis ideje kereskedik, akkor tudja, hogy a hibák elkövetése a játék része. Sőt, a veszteségeket lehetetlen elkerülni még a tapasztalt kereskedők számára is, akik kevesebbszer hibáznak.
Van azonban néhány olyan triviális hiba, amelyet szinte minden kezdő elkövet az elején. A legjobb kereskedők mindig nyitottak, racionálisak, és nyugodtak. Értik a stratégiájukat, és csak azt figyelik, amit a piac mond nekik.
Ezt kell Önnek is tennie, ha sikeres szeretne lenni! Ha kifejleszti ezeket a tulajdonságokat, képes lesz kezelni a kockázatot, elemezni a hibáit, kihasználni az erősségeit, és folyamatosan fejlődni. Próbáljon a világ legnyugodtabb embere lenni, különösen akkor, amikor a dolgok rosszul alakulnak.
Lássuk, hogyan kerülheti el a legnyilvánvalóbb hibákat!
Bevezetés
A technikai elemzés (TA) a pénzügyi piacok elemzésének egyik leggyakrabban használt módja. A TA lényegében bármelyik pénzügyi piacra alkalmazható, legyen az részvénypiac, forex, arany vagy kriptovaluták.
Bár a technikai elemzés alapfogalmait viszonylag könnyű megérteni, mégis nehéz igazán elsajátítani ezt a műfajt. Bármilyen új készség elsajátítása során természetes, hogy sok hibát követünk el. Ez azonban különösen káros lehet, ha kereskedésről vagy befektetésről van szó. Ha nem elég óvatos és nem tanul a hibáiból, kockáztatja, hogy elveszíti a tőkéje jelentős részét. A hibáinkból tanulni nagyszerű dolog, de még jobb elkerülni őket amennyire csak lehet.
Ez a cikk a technikai elemzés néhány leggyakoribb hibáját mutatja be. Ha még új a kereskedésben, nézze át először a technikai elemzés alapjait. Tekintse meg a Mi az a technikai elemzés?, valamint A technikai elemzésben használt 5 alapvető indikátor című cikkünket.
Melyek tehát a leggyakoribb hibák, amelyeket a kezdők elkövetnek a technikai elemzéssel való kereskedés során?
1. Nem csökkentik a veszteségeket
Kezdjük egy idézettel Ed Seykota árupiaci kereskedőtől:
„A jó kereskedés elemei a következők: (1) a veszteségek csökkentése, (2) a veszteségek csökkentése és (3) a veszteségek csökkentése. Ha be tudja tartani ezt a három szabályt, akkor lehet esélye.”
Ez egyszerű lépésnek tűnik, de nem lehet elégszer hangsúlyozni a fontosságát. Ha kereskedésről és befektetésről van szó, a tőke védelme mindig az első számú prioritás kell, hogy legyen.
A kereskedés megkezdése ijesztő vállalkozás lehet. Egy megfontolt szemlélet, amit kezdéskor érdemes megfontolni a következő: az első lépés célja nem a győzelem, hanem az, hogy ne veszíts. Ezért érdemes lehet kisebb pozíciómérettel kezdeni, vagy nem is kockáztatni valódi pénzeszközöket. A Binance Futures például rendelkezik egy testnettel, ahol kipróbálhatja stratégiáit, mielőtt kockáztatná a nehezen megkeresett pénzét. Így megvédheti a tőkéjét, és elég akkor kockáztatnia, ha már tartósan jó eredményeket produkál.
A stop-loss beállítása egyszerű racionalitás. Minden kereskedéshez kell egy érvénytelenítési pont. Ez az a pont, amikor „összeszorítja a fogát” és elfogadja, hogy a kereskedési elképzelése hibás volt. Ha nem ezt a gondolkodásmódot alkalmazza a kereskedésben, akkor hosszú távon valószínűleg nem fog jól teljesíteni. Már egyetlen rossz ügylet is nagyon káros lehet a portfóliójára, és előfordulhat, hogy a végén a nyakán marad a veszteséges batyuja, és csak remélni tudja, hogy a piac talpra áll.
2. Túlkereskedés
Az aktív kereskedők gyakran hibásan azt gondolják, hogy mindig benne kell lenniük egy kereskedésben. A kereskedés sok elemzéssel és sok, nos, ücsörgéssel, türelmes várakozással jár! Egyes kereskedési stratégiák esetében előfordulhat, hogy hosszú ideig kell várnia arra, hogy megbízható jelzést kapjon a kereskedés megkezdéséhez. Egyes kereskedők évente kevesebb mint három kereskedést bonyolítanak le, és mégis kiemelkedő hozamot érnek el.
Vegyük ezt az idézetet Jesse Livermore kereskedőtől, a day trading egyik úttörőjétől:
„A pénz nem a kereskedésből, hanem a várakozásból lesz.”
Ne próbáljon mindenáron kereskedni. Nem kell mindig kereskedésben lennie. Sőt, bizonyos piaci körülmények között valójában kifizetődőbb, ha nem teszünk semmit, és várunk a kínálkozó lehetőségre. Így megőrizheti tőkéjét, hogy az bevetésre készen álljon, amint a jó kereskedési lehetőségek ismét felbukkannak. Érdemes észben tartani, hogy a lehetőségek mindig visszatérnek, csak ki kell várni őket.
Hasonló kereskedési hiba ha túl nagy figyelmet szentel a szűkebb időkereteknek. A tágabb időkereteken végzett elemzés általában megbízhatóbb, mint a szűkebb időkereteken végzett elemzés. Ezáltal a szűkebb időkeretek sok piaci zajt generálnak, és arra csábíthatják, hogy gyakrabban lépjen be a kereskedésekbe. Bár sok sikeres skalpoló és rövid távú kereskedő van, a szűkebb időkeretekben való kereskedés általában rossz kockázat/nyereség arányt eredményez. Mivel kockázatos kereskedési stratégiáról van szó, kezdőknek semmiképpen sem ajánlott.
3. Bosszúkereskedés
Elég gyakori, hogy a kereskedők megpróbálnak azonnal visszanyerni egy jelentős veszteséget. Ezt hívjuk bosszúkereskedésnek. Függetlenül attól, hogy technikai elemző, day trader vagy swing trader szeretne lenni, fontos, hogy kivonja az érzelmeket a döntéshozatalból.
Könnyű nyugodtnak maradni, amíg jól mennek a dolgok, talán még akkor is, amikor csak apró hibákat követ el. De nyugodt tudna maradni, amikor a dolgok teljes káoszba fulladnak? Képes lenne tartani magát a kereskedési tervéhez, még akkor is, amikor mindenki más pánikol?
Figyelje meg az „elemzés” szót a technikai elemzésben. Ez természetesen a piacok analitikus megközelítését feltételezi, nem igaz? Miért akarna tehát ilyen keretek között elhamarkodott, érzelmi alapú döntéseket hozni? Ha a legjobb kereskedők közé szeretne tartozni, akkor a legnagyobb hibák után is nyugodtnak kell maradnia. Kerülje az érzelmi döntéseket, és összpontosítson a logikus, analitikus gondolkodásmódra.
A nagy veszteségek utáni azonnali kereskedés általában még több veszteséghez vezet. Így egyes kereskedők egy nagy veszteséget követően egy ideig egyáltalán nem is kereskednek. Így tiszta lappal indulhatnak, és tiszta fejjel térhetnek vissza a kereskedéshez.
Belépne a kriptovaluták világába? Vegyen bitcoint a Binance-en!
4. Túl makacs ahhoz, hogy meggondolja magát
Ha sikeres kereskedővé szeretne válni, ne féljen meggondolni magát. Gyakran. A piaci feltételek nagyon gyorsan változhatnak, és egy dolog biztos. Folyamatosan változni is fognak. Az Ön feladata kereskedőként az, hogy felismerje ezeket a változásokat és alkalmazkodjon hozzájuk. Egy stratégia, amely egy adott piaci környezetben nagyon jól működik, egy másikban kudarcot vallhat.
Lássuk, mit mondott a legendás kereskedő, Paul Tudor Jones a pozícióiról:
„Minden nap azt feltételezem, hogy minden pozícióm rossz.”
Jó gyakorlat, ha megpróbálja az érvei másik oldalát is megvizsgálni, hogy észrevegye az esetleges gyengeségeit. Így a befektetési tézisei (és döntései) átfogóbbá válhatnak.
Ez egy másik pontot is felvet: a kognitív elfogultságot. Az előítéletek nagymértékben befolyásolhatják a döntéshozatalt, elhomályosíthatják az ítélőképességet, és korlátozhatják a mérlegelhető lehetőségek körét. Fontos, hogy legalább a kereskedési terveit befolyásoló kognitív elfogultságot megértse, így hatékonyabban enyhítheti a következményeit.
5. Az extrém piaci feltételek figyelmen kívül hagyása
Vannak esetek, amikor a TA prediktív tulajdonságai kevésbé megbízhatóak. Ezek lehetnek black swan (fekete hattyú) események vagy másfajta szélsőséges piaci körülmények, amelyeket az érzelmek és a tömegpszichológia vezérel. Végső soron a piacokat a kereslet és a kínálat határozza meg, és előfordulhatnak olyan időszakok, amikor ezek rendkívül kiegyensúlyozatlanok az egyik oldalon.
Vegyük például a Relatív Erősség Indexet (RSI), egy momentum indikátort. Általában, ha az érték 30 alatt van, a grafikonon szereplő eszköz túladottnak tekinthető. Tehát ha az RSI 30 alá megy, az azonnali kereskedési jelzésnek számít? Egyáltalán nem! Ez csak azt jelenti, hogy a piac momentumát jelenleg az eladói oldal diktálja. Más szóval, csak azt jelzi, hogy az eladók erősebbek, mint a vevők.
Az RSI rendkívüli piaci körülmények között extrém szinteket érhet el. Akár egy számjegyűre is csökkenhet – közel a lehető legalacsonyabb értékhez (nulla). Még egy ilyen szélsőségesen túladott érték sem feltétlenül jelenti azt, hogy fordulat várható.
Ha vakon, a szélsőséges értékeket elérő technikai eszközök alapján hoz döntéseket, sok pénzt veszíthet. Ez különösen igaz a black swan (fekete hattyú) eseményekre, amikor az ármozgások rendkívül nehezen olvashatók. Az ilyen időszakokban a piacok hol az egyik, hol a másik irányba haladnak, és semmilyen elemzési eszköz nem állítja meg őket. Ezért mindig fontos, hogy más tényezőket is figyelembe vegyen, és ne hagyatkozzon egyetlen eszközre.
6. Elfelejti, hogy a TA a valószínűségek játéka
A technikai elemzés nem foglalkozik abszolútumokkal. Valószínűségekkel foglalkozik. Ez azt jelenti, hogy bármilyen technikai megközelítésre is alapozza stratégiáit, soha nincs garancia arra, hogy a piac a várakozásai szerint fog viselkedni. Lehet, hogy az Ön elemzése szerint nagyon nagy a valószínűsége annak, hogy a piac felfelé vagy lefelé mozog, de attól ez még nem bizonyosság.
Ezt figyelembe kell vennie a kereskedési stratégiák kialakításakor. Nem számít, mennyi tapasztalattal rendelkezik, soha nem jó ötlet azt hinni, hogy a piac az Ön elemzését fogja követni. Ha így tesz, hajlamos lehet túlzásokba esni és túl sok pénzt tenni egy kimenetelre, nagy pénzügyi veszteséget kockáztatva.
7. Vakon követ más kereskedőket
A tudás folyamatos fejlesztése elengedhetetlen bármilyen készség elsajátításához. Ez különösen igaz a pénzügyi piacokon való kereskedésre. Sőt, a változó piaci feltételek miatt ez elengedhetetlenné válik. A tanulás egyik legjobb módja a tapasztalt technikai elemzők és kereskedők követése.
Ha azonban tartósan jó szeretne lenni, meg kell találnia a saját erősségeit, és azokra kell építenie. Ezt nevezhetjük az Ön előnyének, annak, ami kereskedőként megkülönbözteti Önt a többiektől.
Ha gyakran olvas sikeres kereskedőkkel folytatott interjúkat, biztosan észrevette már, hogy egészen más stratégiáik vannak. Valójában egy stratégia, amely az egyik kereskedőnek tökéletesen bevált, egy másik kereskedő számára teljesen használhatatlannak tűnhet. A piacokon számtalan módon lehet profitálni. Csak meg kell találnia, hogy melyik módszer illik a legjobban a személyiségéhez és a kereskedési stílusához.
Ha valaki más elemzése alapján lép be egy kereskedésbe, az néhányszor beválhat. Ha azonban vakon követ más kereskedőket anélkül, hogy megértené a mögöttes összefüggéseket, hosszú távon biztosan nem fog működni. Ez persze nem jelenti azt, hogy nem szabad követnie másokat és tanulni tőlük. A fontos dolog az, hogy egyetért-e a kereskedési elképzelésükkel, és hogy az beleillik-e az Ön kereskedési rendszerébe. Nem szabad vakon követnie más kereskedőket, még akkor sem, ha azok tapasztaltak és jó hírűek.
Záró gondolatok
Végigvettünk néhányat a legalapvetőbb hibák közül, amelyeket fontos elkerülni a technikai elemzés használata során. Ne feledje, a kereskedés nem könnyű, és általában megvalósíthatóbb, ha hosszabb távú gondolkodásmóddal közelítjük meg.
A kereskedésben következetesen jónak lenni egy folyamat, amely időbe telik. Sok gyakorlást igényel a kereskedési stratégiák finomítása és a saját kereskedési elképzelések megfogalmazása. Így megtalálhatja erősségeit, azonosíthatja gyengeségeit, és kézben tarthatja befektetési és kereskedési döntéseit.
Ha további olvasmányra vágyik a diagramelemzésről, akkor tekintse meg A technikai elemzésben használt 12 népszerű gyertyaminta című bejegyzést.