Viktig information
Avantis är ett decentraliserat handelsprotokoll som kombinerar derivat, hävstång och likviditetsförsörjning i ett enda ekosystem.
Plattformen har USDC-valv för likviditet, avgiftsfria löpande kontrakt för kostnadseffektiv handel och ett dubbelt Oracle-system för exakt prissättning.
AVNT är protokollets egna krypto. Den används för styrning, insatser, incitament och belöningar för deltagare i Avantis ekosystem.
Vad är Avantis?
Avantis är en decentraliserad börs (DEX) för handel med löpande terminskontrakt, byggd på lager 2 Base-nätverket. Plattformen stöder hävstångshandel för kryptovalutor och verkliga tillgångar, såsom valutahandel, råvaror och indexfonder.
Handlare kan öppna långa eller korta positioner, medan likviditetsleverantörer tillhandahåller USDC för att stödja handelsaktiviteten. Med funktioner som avgiftsfria löpande kontrakt, förlustrabatter och USDC-valv som hanterar likviditet och risk, erbjuder Avantis ett sätt att få tillgång till hävstångshandel över olika marknader inom decentraliserad finans (DEFi).
Löpande terminskontrakt
Löpande terminskontrakt är kontrakt som låter dig handla på priset av en tillgång utan att faktiskt äga den. Till skillnad från traditionella terminskontrakt har de inget utgångsdatum, vilket innebär att du kan hålla en position öppen så länge du har tillräckligt med säkerhet.
Dessa kontrakt handlas vanligtvis med stablecoins som marginal. Med hävstång kan du kontrollera en större position med en mindre sätt in, men detta förstorar också både potentiella vinster och förluster. Löpande terminskontrakt ger handlare ett direkt sätt att gå lång eller kort på en tillgångs pris utan att direkt köpa eller sälja den.
Så fungerar Avantis
Valv och likviditetleverantörer
För att hålla löpande handel och handel med hävstång igång smidigt, förlitar sig Avantis på en stabil kapitalpool. Detta kapital hålls i valv som noteras i USDC, vilket utgör ryggraden i systemet. Handlare sätter in USDC som säkerhet för att öppna positioner med hävstång, medan likviditetsleverantörer tillhandahåller USDC till de valv som finansierar handelspoolen.
Som likviditetsleverantör tjänar du avkastning från handelsavgifter och handlares förluster. Avantis separerar insättningar i trancher, vilket gör att du kan välja den risknivå du föredrar. Senior-trancher innebär lägre risk och ger mindre men stabilare belöningar, medan junior-trancher involverar högre risk med potential för större avkastning. Detta ger dig flexibiliteten att anpassa din investering efter din egen risktolerans.
Förvaringsavgifter
Avantis verkar helt i kedjan, vilket innebär att varje order måste bekräftas genom en blockkedjetransaktion. För att hantera denna process använder protokollet ett decentraliserat nätverk av Keeper-bottar som skickar transaktioner å handlares vägnar. Varje gång en position öppnas eller stängs betalar handlare en avgift till en Keeper för att stödja utförandet av sina affärer.
Avantis sätter Keeper-avgifter dynamiskt i stället för att förlita sig på fasta avgifter. Beloppet beräknas om i realtid för att återspegla aktuella nätverksförhållanden, såsom gaspriser. Detta system hjälper till att förhindra onödig överbetalning och stödjer konsekvent utförande för både handlare och Keeper.
Orakelsystem
Avantis driver inte sin egen orderbok– i stället förlitar den sig på externa orakel för att leverera korrekta marknadspriser. Protokollet integrerar två leverantörer: Pyth nätverk för snabba, låga latensuppdateringar och Chainlink som en decentraliserad reserv. Pyth tillhandahåller prisdata nära realtid, vilket ger handlare ett snabbt utförande, medan Chainlink lägger till ett extra lager av tillförlitlighet om ett system skulle uppleva problem.
Innan din handel genomförs kontrollerar Avantis priserna från båda oraklen. Om skillnaden är större än 5 % avbryts transaktionen för att skydda dig från orättvis prissättning. Detta system minskar risken för fel under volatila marknader och säkerställer att du alltid handlar med pålitliga data.
Nyckelfunktioner
Avgiftsfria löpande kontrakt (Zero-Fee Perpetuals, ZFP)
Med avgiftsfria löpande kontrakt kan du handla utan att ådra dig förskottsavgifter. I stället för att betala för att öppna eller stänga varje position betalar du endast en avgift om handeln är lönsam. Till exempel, om du öppnar en hävstångsposition i ETH och priset rör sig emot dig, orsakas din förlust enbart av marknadsrörelsen. Det finns inga ytterligare avgifter.
När en handel är lönsam, samlas en liten del av dina vinster in som en avgift. Ju högre avkastning du får, desto större andel av vinsterna behåller du. Denna metod kan göra handel mer kostnadseffektiv, särskilt för hög hävstång eller kortsiktiga strategier där avgifter vanligtvis läggs till snabbt.
Förlustrabatter
Förlustrabatter är en funktion som belönar handlare som tar den mindre populära sidan av marknaden. Om de flesta handlare har långa positioner och du öppnar en kort position, kan du få en rabatt som minskar det belopp du förlorar om handeln inte går igenom. Detta system hjälper till att balansera långa och korta positioner, och minskar risken för likviditetsleverantörer och stödjer en mer stabil marknad.
Intäktsfördelning
Avgifter som samlas in på Avantis delas mellan likviditetsleverantörer och protokollets kassa. Likviditetsleverantörer får 60 % som ersättning för att tillhandahålla det kapital som stöder handeln. De andra 40 % går till kassan, som används för att finansiera initiativ som handelsincitament, tävlingar och försäkring för valven. Denna struktur är utformad för att belöna leverantörer för att ta på sig risker samtidigt som den också fördelar resurser för att underhålla och låta plattformen växa över tid.
Risker och överväganden
Deltagande i Avantis innebär vissa risker som både handlare och likviditetsleverantörer bör överväga. För likviditetsleverantörer är insättning av USDC i valvet inte riskfritt, eftersom lönsamma handlare kan minska avkastningen, och sårbarheter i smarta kontrakt kan fortfarande finnas trots revisioner.
För handlare kan användning av hög hävstång förstärka både vinster och förluster, vilket gör positioner mer volatila. Dessutom kan det uppstå ett prisgap för verkliga tillgångar som forex och råvaror när marknaderna öppnar igen, vilket kan orsaka att stoppa förlust- eller hämta vinst-ordrar fylls på i nivåer som skiljer sig från de som initialt förväntades.
Avantis-krypto
AVNT AVNT token is the native token of the Avantis ecosystem and has a maximal tillgång på 1 miljard. Den används inom protokollet för många syften, inklusive:
Styrning: AVNT-innehavare kan rösta om viktiga protokollbeslut, såsom uppgraderingar, avgifter, kryptobränningar, nya produkter och expansion till andra kedjor.
Avgiftsrabatter: Insats av AVNT ger handlare rabatter på både fasta avgifter och ZFP-affärer, vilket kopplar kryptoanvändning till handelsaktivitet.
Lojalitetsförmåner: Satsare får större fördelningar i framtida kryptoregn eller lojalitetsprogram, vilket uppmuntrar långsiktigt deltagande.
Insatser: AVNT-innehavare kan staka krypto i Avantis säkerhetsmodul (SM) för att skydda likviditetsleverantörer i bristsituationer, och tjäna belöningar och avgiftsrabatter samtidigt som de accepterar risken för slashing.
Avantis (AVNT) på Binance HODLer-kryptoregn
Den 25 april 2025 meddelade Binance att SOMI är det 24:e projektet på Binance HODLers kryptoregn. Användare som prenumererade på sina BNB i Simple Earn eller Yields-produkter på kedjan mellan 27 och 29 april är behöriga för ett kryptoregn. Totalt 200 miljoner AVNT-krypto har avsatts till programmet, vilket motsvarar 2 % av den totala kryptoförsörjningen.
AVNT noterades med seed-taggen tillämpad, vilket möjliggjorde handel mot USDT-, USDC-, BNB-, FDUSD- och TRY-paren.
Sammanfattningsvis
Avantis är en decentraliserad börs (DEX) som erbjuder löpande terminskontrakt, hög hävstång och strukturerad likviditet på en och samma plattform. Med funktioner som avgiftsfria löpande kontrakt, dubbelorakel-prissättning och incitament som förluståterbetalningar, är plattformen utformad för att göra hävstångshandel mer effektiv och balanserad för användarna.
Även om dessa verktyg skapar nya möjligheter för både handlare och likviditetsleverantörer, är det viktigt att komma ihåg att handel med hävstång och att tillhandahålla likviditet medför betydande risker. Du bör noggrant bedöma dessa risker innan du deltar och endast involvera sig tillgångar som du är beredd att förlora.
Mer information
Ansvarsfriskrivning: Detta innehåll presenteras endast för allmän information och utbildningsändamål, utan representation eller garanti av något slag. Innehållet ska inte tolkas som finansiell, juridisk eller annan professionell rådgivning och det är inte heller avsett att rekommendera köp av någon specifik produkt eller tjänst. Du bör söka din egen rådgivning från lämpliga professionella rådgivare. Observera att i de fall artikeln har skrivits av en tredje part tillhör de åsikter som uttrycks denna tredje part och återspeglar inte nödvändigtvis Binance Academys åsikter. Läs vår fullständiga ansvarsfriskrivning för mer information. Priserna på digitala tillgångar kan vara volatila. Värdet på din investering kan gå ner eller upp och du kanske inte får tillbaka det investerade beloppet. Du är själv ansvarig för dina investeringsbeslut och Binance Academy ansvarar inte för eventuella förluster som du kan ådra dig. Detta material ska inte tolkas som ekonomisk, juridisk eller annan professionell rådgivning. Se våraanvändarvillkor och vår riskvarning för mer information.