Ce este Aave (AAVE)?
Acas─â
Articole
Ce este Aave (AAVE)?

Ce este Aave (AAVE)?

Începător
Publicat Dec 18, 2020Actualizat Jan 31, 2023
6m

TL;DR

AAVE este tokenul de guvernare nativ al protocolului Aave. De╚Ťin─âtorii de criptomonede bazate pe Ethereum pot discuta ╚Öi vota propuneri care influen╚Ťeaz─â direc╚Ťia proiectului.

Datorit─â faptului c─â Aave este unul dintre cele mai importante protocoale de finan╚Ťare descentralizat─â, tokenul AAVE este una dintre principalele monede DeFi dup─â capitalizarea de pia╚Ť─â. Investitorii Ethereum pot ob╚Ťine ╚Öi acorda cu u╚Öurin╚Ť─â un ├«mprumut ├«n criptomonede ├«ntr-o manier─â descentralizat─â prin Aave.


Introducere

├Än centrul oric─ârui ecosistem financiar modern stau mediile prin care persoanele fizice pot ob╚Ťine sau acorda credite cu activele lor. Debitele permit utilizatorilor s─â-╚Öi utilizeze capitalul pentru a-╚Öi ├«ndeplini sarcinile, ├«n timp ce creditele v─â permit s─â c├ó╚Ötiga╚Ťi o rentabilitate regulat─â ╚Öi sigur─â din capitalul inactiv.

Dezvoltatorii de criptomonede au recunoscut necesitatea unor astfel de servicii, lans├ónd a╚Öa-numitele pie╚Ťe monetare. Aave este una dintre cele mai mari ╚Öi mai de succes dintre aceste pie╚Ťe.


Ce este Aave?

Aave este o pia╚Ť─â monetar─â bazat─â pe Ethereum, unde utilizatorii pot ob╚Ťine ╚Öi acorda credite cu o mare varietate de active digitale, de la monede stabile la altcoins. Protocolul Aave este administrat de de╚Ťin─âtorii AAVE.

Va fi greu de ├«n╚Ťeles ce este tokenul AAVE f─âr─â a ├«n╚Ťelege protocolul Aave care st─â la baza acestuia, a╚Öa c─â s─â aprofund─âm.


ETHLend

Originile Aave se reg─âsesc ├«nc─â din 2017. Stani Kulechov ╚Öi o echip─â de dezvoltatori au lansat ETHLend ├«ntr-o ofert─â ini╚Ťial─â de moned─â (ICO) ├«n noiembrie 2017. Ideea a fost de a le permite utilizatorilor s─â ob╚Ťin─â ╚Öi s─â acorde ├«mprumuturi ├«n criptomonede ├«ntre ei, permi╚Ť├óndu-le utilizatorilor s─â posteze cereri ╚Öi oferte de ├«mprumut.

De╚Öi ETHLend a fost o idee nou─â, platforma, ├«mpreun─â cu tokenul s─âu LEND, ╚Öi-au pierdut din av├ónt la ├«nceputul pie╚Ťei bear din 2018. Problemele cheie ale platformei au fost lipsa lichidit─â╚Ťii ╚Öi dificultatea de a asocia cererile de ├«mprumut cu ofertele.

A╚Öadar, pe pia╚Ťa bear din 2018 ╚Öi 2019, echipa ETHLend ╚Öi-a revizuit produsul, lans├ónd Aave la ├«nceputul anului 2020.

├Äntr-un podcast, Kulechov a spus c─â pia╚Ťa bear este unul dintre cele mai bune lucruri care i s-ar fi putut ├«nt├ómpla platformei ETHLend. Acesta se referea la oportunitatea pe care au avut-o el ╚Öi echipa sa de a renova conceptul de creditare descentralizat─â ├«n criptomonede, cre├ónd ceea ce cunoa╚Ötem ├«n prezent ca Aave.


Cum func╚Ťioneaz─â Aave

Versiunea nou─â ╚Öi ├«mbun─ât─â╚Ťit─â a Aave are un concept similar cu ETHLend. Ambele permit utilizatorilor Ethereum s─â ob╚Ťin─â ├«mprumuturi ├«n criptomonede sau s─â ob╚Ťin─â un profit prin ├«mprumutarea monedelor de╚Ťinute. Dar, ├«n esen╚Ť─â, sunt diferite.

Aave este o pia╚Ť─â monetar─â algoritmic─â, ceea ce ├«nseamn─â c─â ├«mprumuturile sunt ob╚Ťinute dintr-un centralizator, ├«n loc s─â fie asociate individual cu un creditor.

Rata dob├ónzii percepute depinde de ÔÇ×rata de utilizareÔÇŁ a activelor dintr-un centralizator. Dac─â sunt folosite aproape toate activele dintr-un centralizator, rata dob├ónzii este ridicat─â, pentru a atrage furnizorii de lichiditate s─â depun─â mai mult capital. Dac─â nu sunt utilizate aproape deloc active dintr-un centralizator, rata dob├ónzii aplicate este sc─âzut─â pentru a atrage ├«mprumuturi.

De asemenea, Aave le permite utilizatorilor s─â ob╚Ťin─â ├«mprumuturi ├«ntr-o criptomoned─â diferit─â de cea depus─â. De exemplu, un utilizator poate depune Ethereum (ETH), apoi poate retrage monede stabile pentru a depune ├«n Yearn.finance (YFI) pentru a c├ó╚Ötiga un randament periodic.

La fel ca în cazul ETHLend, toate împrumuturile sunt supragarantate. Aceasta înseamnă că, dacă cineva ar dori să împrumute criptomonede în valoare de 100 USD prin Aave, ar trebui să depună mai mult decât această sumă.

Datorit─â volatilit─â╚Ťii criptomonedelor, Aave include un proces de lichidare. Dac─â garan╚Ťia pe care o furniza╚Ťi se ├«ncadreaz─â ├«n raportul de garantare specificat de protocol, garan╚Ťia dvs. poate fi lichidat─â. Re╚Ťine╚Ťi c─â se percepe o tax─â ├«n cazul lichid─ârilor. Asigura╚Ťi-v─â c─â ├«n╚Ťelege╚Ťi riscurile depunerii fondurilor ├«n Aave ├«nainte de a furniza garan╚Ťii.


Alte caracteristici cheie

Aave ├«╚Öi extinde domeniul de aplicare dincolo de pie╚Ťele monetare. Platforma a c├ó╚Ötigat popularitate ca loc ├«n care utilizatorii DeFi pot ob╚Ťine ├«mprumuturi rapide.

De cele mai multe ori, exist─â mult mai mult─â lichiditate ├«n centralizatoarele de pe pia╚Ťa monetar─â ale Aave dec├ót ├«mprumuturi solicitate de debitori. Aceast─â lichiditate neutilizat─â poate fi folosit─â de cei care accept─â ├«mprumuturi rapide, adic─â ├«mprumuturi negarantate care exist─â doar pe durata unui bloc Ethereum.

Practic, un ├«mprumut rapid permite unui utilizator s─â ├«mprumute o cantitate mare de criptomonede, f─âr─â a furniza garan╚Ťii, apoi s─â returneze ├«mprumutul ├«n cadrul aceleia╚Öi tranzac╚Ťii (at├ót timp c├ót pl─âte╚Öte dob├ónda pentru un singur bloc).

Acest lucru le permite celor f─âr─â cantit─â╚Ťi mari de capital s─â foloseasc─â arbitrajul ╚Öi s─â profite de alte oportunit─â╚Ťi - toate ├«ntr-o singur─â tranzac╚Ťie blockchain.┬áDe exemplu, dac─â vede╚Ťi Ethereum tranzac╚Ťionat pentru 500 USDC pe Uniswap ╚Öi 505 USDC pe o alt─â burs─â descentralizat─â, pute╚Ťi ├«ncerca s─â arbitra╚Ťi diferen╚Ťa de pre╚Ť ├«mprumut├ónd o sum─â mare de USDC ╚Öi efectu├ónd tranzac╚Ťii rapide.

├Än afar─â de ├«mprumuturile rapide ╚Öi alte func╚Ťii, Aave lucreaz─â ╚Öi la un joc cu tokenuri nefungibile (NFT) numit Aavegotchi.


Introducerea AAVE

De╚Öi ETHLend a fost rebranduit ├«n Aave, tokenul s─âu LEND a r─âmas. Acest lucru a reprezentat o ├«ngrijorare, deoarece LEND nu avea codul potrivit pentru a func╚Ťiona ├«n modul ├«n care ╚Öi-a dorit echipa Aave. ╚śi anume, de╚Ťin─âtorii de LEND nu puteau controla direc╚Ťia ├«n care se ├«ndrepta protocolul Aave.

Aceasta a fost o problem─â, deoarece Aave a ob╚Ťinut o cantitate din ce ├«n ce mai mare de lichiditate, iar utilizatorii s─âi nu au putut adopta modificarea protocolului. Apoi, s-a propus ca LEND s─â fie transferat la o nou─â moned─â, numit─â AAVE, la un raport de 100 LEND la un AAVE.

AAVE, ca un nou token ERC-20 bazat pe Ethereum, a adus o serie de noi cazuri de utilizare.

├Än primul r├ónd, de╚Ťin─âtorii AAVE vor ac╚Ťiona ca un mijloc de protec╚Ťie pentru protocol. Lansarea AAVE introduce un nou concept numit ÔÇ×Modul de siguran╚Ť─âÔÇŁ, care protejeaz─â sistemul ├«mpotriva lipsei de capital. Aceasta ├«nseamn─â c─â, dac─â nu exist─â suficient capital ├«n protocol pentru a acoperi fondurile creditorilor, AAVE din Modulul de siguran╚Ť─â va fi v├óndut pentru activele necesare pentru acoperirea deficitului.

Doar AAVE care este depus în modul va fi lichidat pentru deficit. Depozitele în modul sunt stimulate cu un randament regulat plătit în AAVE.

Al doilea caz cheie de utilizare al AAVE ╚Ťine de administrarea protocolului Aave. De╚Ťin─âtorii de criptomonede pot discuta ╚Öi vota Propunerile de ├«mbun─ât─â╚Ťire Aave, care pot fi implementate dac─â sunt acceptate de un num─âr minim de tokenuri AAVE. Aceasta include modificarea parametrilor pie╚Ťei monetare Aave, ├«mpreun─â cu gestionarea fondurilor din rezerva ecosistemului. La fel ca ├«n cazul multor altor tokenuri de guvernare, un AAVE este egal cu un vot.┬á

AAVE descentralizeaz─â ├«n continuare aplica╚Ťia DeFi ╚Öi adaug─â un sistem de protec╚Ťie important ├«n ecosistem pentru a atenua evenimentele leb─âd─â neagr─â.


Ô×č Dori╚Ťi s─â ├«ncepe╚Ťi s─â utiliza╚Ťi criptomonede? Cump─âra╚Ťi Bitcoin (BTC) pe Binance!


Provoc─âri pentru Aave

O provocare cu care se confrunt─â Aave este faptul c─â toate ├«mprumuturile sunt supragarantate. Spre deosebire de sistemul financiar tradi╚Ťional, nu exist─â un sistem de punctaj de credit sau o procedur─â care s─â determine ├«n mod sistematic dac─â debitorul va putea s─â ramburseze ├«mprumutul cu dob├ónd─â.

Aceasta ├«nseamn─â c─â, spre deosebire de ├«mprumuturile tradi╚Ťionale oferite de b─ânci, care pot necesita pu╚Ťine garan╚Ťii oficiale, utilizatorii Aave trebuie s─â blocheze criptomonede care valoreaz─â mult mai mult dec├ót ├«mprumutul pe care ├«l solicit─â.

O astfel de limitare implic─â faptul c─â Aave este un sistem ineficient de capital. Aave solicit─â utilizatorilor s─â angajeze sume mari de capital pentru a ob╚Ťine ├«mprumuturi, ceea ce este dificil pentru utilizatorii mici. De╚Öi acest lucru este implementat pentru a proteja creditorii, acest sistem limiteaz─â ├«n mod natural dimensiunea datoriei agregate a Aave.


Gânduri de încheiere

Pie╚Ťele monetare descentralizate precum Aave sau Compound deschid calea pentru un sistem financiar mai deschis ╚Öi mai accesibil. Aave este un proiect DeFi interesant, care permite utilizatorilor de criptomonede s─â acceseze fonduri ╚Öi servicii ├«n mod transparent.┬á

Tokenul AAVE este, de asemenea, o dezvoltare promi╚Ť─âtoare. Permite de╚Ťin─âtorilor s─âi s─â influen╚Ťeze schimbarea protocolului Aave. De asemenea, protejeaz─â protocolul ├«mpotriva evenimentelor leb─âd─â neagr─â.

Distribui╚Ťi post─ârile
├Änregistra╚Ťi un cont
Pune╚Ťi-v─â cuno╚Ötin╚Ťele ├«n practic─â prin deschiderea unui cont Binance ast─âzi.