Ce sunt nivelurile stop-pierdere și profit și cum să le calculăm?
Acas─â
Articole
Ce sunt nivelurile stop-pierdere și profit și cum să le calculăm?

Ce sunt nivelurile stop-pierdere și profit și cum să le calculăm?

Intermediar
Publicat Aug 12, 2022Actualizat Nov 16, 2023
5m

TL;DR

Nivelurile stop-pierdere ╚Öi profit sunt dou─â concepte fundamentale pe care mul╚Ťi traderi se bazeaz─â pentru a-╚Öi determina strategiile de ie╚Öire din tranzac╚Ťii, ├«n func╚Ťie de riscul pe care sunt dispu╚Öi s─â ╚Öi-l asume. Aceste praguri sunt utilizate at├ót pe pie╚Ťele tradi╚Ťionale, c├ót ╚Öi pe cele cripto ╚Öi sunt deosebit de populare ├«n r├óndul traderilor a c─âror abordare preferat─â este analiza tehnic─â.

Introducere

Anticiparea direc╚Ťiei pie╚Ťei este o strategie ├«n care investitorii ╚Öi traderii ├«ncearc─â s─â prezic─â pre╚Ťurile viitoare ale pie╚Ťei ╚Öi s─â g─âseasc─â un nivel optim de pre╚Ť pentru a cump─âra sau a vinde active. ├Än cadrul acestei abord─âri, este vital s─â ╚Öti╚Ťi c├ónd s─â ie╚Öi╚Ťi de pe pia╚Ť─â. Aici intr─â ├«n joc nivelurile stop-pierdere ╚Öi profit.┬á

Nivelurile stop-pierdere ╚Öi profit sunt pre╚Ťuri ╚Ťint─â pe care traderii ╚Öi le stabilesc ├«n avans. Folosite adesea ca parte a strategiei de ie╚Öire a unui trader disciplinat, aceste niveluri predeterminate sunt concepute pentru a men╚Ťine tranzac╚Ťiile bazate pe emo╚Ťii la minimum ╚Öi sunt esen╚Ťiale pentru gestionarea riscurilor.

Nivelurile stop-pierdere și profit

Un nivel stop-pierdere (SL ÔÇô stop-loss) este pre╚Ťul predeterminat al unui activ, stabilit sub pre╚Ťul curent, la care pozi╚Ťia este ├«nchis─â pentru a limita pierderea unui investitor pe aceast─â pozi╚Ťie. ├Än schimb, un nivel profit (TP ÔÇô take-profit) este un pre╚Ť prestabilit la care traderii ├«nchid o pozi╚Ťie profitabil─â.

├Än loc s─â foloseasc─â ordinele de pia╚Ť─â ├«n timp real, traderii pot seta aceste niveluri pentru a declan╚Öa v├ónzarea automat─â f─âr─â a fi nevoi╚Ťi s─â monitorizeze pie╚Ťele 24/7. Binance Futures, de exemplu, are o func╚Ťie de Ordin stop care combin─â ordinele stop-pierdere ╚Öi profit. Sistemul decide dac─â un ordin este stop-pierdere sau profit pe baza nivelurilor pre╚Ťului de declan╚Öare ╚Öi a ultimului pre╚Ť sau a pre╚Ťului de marcare la pia╚Ť─â, la plasarea ordinului.┬á

De ce s─â folosi╚Ťi niveluri stop-pierdere ╚Öi profit?

Aplica╚Ťi managementul riscului

Nivelurile SL ╚Öi TP reflect─â dinamica actual─â a pie╚Ťei, iar cei care ╚Ötiu s─â-╚Öi identifice corect valorile optime identific─â ├«n esen╚Ť─â oportunit─â╚Ťi de tranzac╚Ťionare favorabile ╚Öi niveluri acceptabile de risc. Evaluarea riscului folosind nivelurile SL ╚Öi TP poate juca un rol crucial ├«n p─âstrarea ╚Öi cre╚Öterea portofoliului dumneavoastr─â. Nu numai c─â v─â proteja╚Ťi ├«n mod sistematic de╚Ťinerile acord├ónd prioritate tranzac╚Ťiilor mai pu╚Ťin riscante, dar ├«mpiedica╚Ťi, de asemenea, lichidarea complet─â a portofoliului dvs. Prin urmare, mul╚Ťi traderi folosesc nivelurile SL ╚Öi TP ├«n strategiile lor de gestionare a riscurilor.

Preveni╚Ťi tranzac╚Ťiile bazate pe emo╚Ťii

Starea emo╚Ťional─â a unei persoane ├«ntr-un un anumit moment poate afecta puternic procesul de luare a deciziilor ╚Öi acesta este motivul pentru care unii traderi se bazeaz─â pe o strategie prestabilit─â pentru a evita tranzac╚Ťionarea sub stres, fric─â, l─âcomie sau alte emo╚Ťii puternice. A ├«nv─â╚Ťa s─â identifica╚Ťi c├ónd s─â ├«nchide╚Ťi o pozi╚Ťie v─â poate ajuta s─â evita╚Ťi tranzac╚Ťionarea din impuls, permi╚Ť├óndu-v─â s─â v─â gestiona╚Ťi tranzac╚Ťiile ├«n mod strategic, mai degrab─â dec├ót ├«n mod intuitiv.┬á┬á

Calcula╚Ťi raportul risc-recompens─â

Nivelurile stop-pierdere ╚Öi profit sunt utilizate pentru a calcula raportul risc-recompens─â al unei tranzac╚Ťii.

Raportul risc-recompens─â este m─âsura riscului asumat ├«n schimbul unor recompense poten╚Ťiale. ├Än general, este mai bine s─â participa╚Ťi la tranzac╚Ťii care au un raport risc-recompens─â mai sc─âzut, deoarece ├«nseamn─â c─â profiturile dvs. poten╚Ťiale dep─â╚Öesc riscurile poten╚Ťiale.┬á

Pute╚Ťi calcula raportul risc-recompens─â cu aceast─â formul─â:

Raportul risc-recompens─â = (Pre╚Ť de intrare - Pre╚Ť stop-pierdere) / (Pre╚Ť profit - Pre╚Ť de intrare)

Cum se calculează nivelurile stop-pierdere și profit

Exist─â diverse metode pe care traderii le pot utiliza pentru a determina nivelurile stop-pierdere ╚Öi profit optime. Aceste abord─âri pot fi utilizate independent sau ├«n combina╚Ťie cu alte metode, dar scopul final este ├«n continuare acela╚Öi: s─â folosi╚Ťi datele existente pentru a lua decizii mai informate cu privire la momentul ├«n care s─â ├«nchide╚Ťi o pozi╚Ťie.

Niveluri de suport ╚Öi rezisten╚Ť─â

Suportul ╚Öi rezisten╚Ťa sunt concepte de baz─â familiare oric─ârui trader tehnic, at├ót pe pie╚Ťele tradi╚Ťionale, c├ót ╚Öi pe cele cripto.┬á

Nivelurile de suport ╚Öi rezisten╚Ť─â sunt zone din graficul de pre╚Ť care sunt mai susceptibile de a experimenta o activitate de tranzac╚Ťionare crescut─â, fie c─â este vorba de cump─ârare sau de v├ónzare. La nivelurile de suport, se a╚Öteapt─â ca tendin╚Ťele descenden╚Ťe s─â se ├«ntrerup─â din cauza nivelurilor crescute de activitate de cump─ârare. La niveluri de rezisten╚Ť─â, se a╚Öteapt─â ca tendin╚Ťele cresc─âtoare s─â se ├«ntrerup─â din cauza nivelurilor crescute de activitate de v├ónzare.

Traderii care folosesc aceast─â metod─â ├«╚Öi stabilesc de obicei nivelul profit imediat deasupra nivelului suport ╚Öi nivelul stop-pierdere imediat sub nivelul rezisten╚Ť─â pe care l-au identificat.

Iat─â o explica╚Ťie detaliat─â a Elementelor de baz─â ale suportului ╚Öi rezisten╚Ťei.

Medii mobile

Acest indicator tehnic filtreaz─â zgomotul pie╚Ťei ╚Öi optimizeaz─â datele privind ac╚Ťiunea pre╚Ťurilor pentru a indica direc╚Ťia unei tendin╚Ťe.┬á

Mediile mobile (MA) pot fi calculate pe o perioad─â mai scurt─â sau mai lung─â, ├«n func╚Ťie de preferin╚Ťele individuale ale traderilor. Traderii monitorizeaz─â mediile mobile ├«ndeaproape, c─âut├ónd oportunit─â╚Ťi de v├ónzare sau de cump─ârare prezentate ├«n semnale de ├«ncruci╚Öare, unde dou─â MA diferite se intersecteaz─â pe un grafic. Pute╚Ťi citi ├«n detaliu despre mediile mobile.

De obicei, traderii care folosesc MA identifică niveluri stop-pierdere sub o medie mobilă pe termen lung. 

Metoda procentului

├Än loc de un nivel prestabilit calculat folosind indicatori tehnici, unii traderi folosesc un procent fix pentru a determina nivelurile SL ╚Öi TP. De exemplu, ace╚Ötia pot alege s─â ├«╚Öi ├«nchid─â pozi╚Ťia odat─â ce pre╚Ťul unui activ este cu 5% peste sau sub pre╚Ťul pe care l-au introdus. Aceasta este o abordare simpl─â, care func╚Ťioneaz─â bine┬ápentru traderii care nu sunt foarte familiariza╚Ťi cu indicatorii tehnici.

Al╚Ťi indicatori

Am men╚Ťionat c├óteva instrumente comune TA utilizate pentru a stabili nivelurile SL ╚Öi TP, dar traderii folosesc mul╚Ťi al╚Ťi indicatori. Ace╚Ötia includ indicele de putere relativ─â (RSI), care este un indicator de momentum care semnaleaz─â dac─â un activ este supracump─ârat sau suprav├óndut, benzile Bollinger (BB), care m─âsoar─â volatilitatea pie╚Ťei ╚Öi media mobil─â divergent─â/convergent─â (MACD), care utilizeaz─â medii mobile exponen╚Ťiale ca puncte de date.

Gânduri de încheiere

Mul╚Ťi traderi ╚Öi investitori folosesc una sau o combina╚Ťie a abord─ârilor de mai sus pentru a calcula nivelurile stop-pierdere ╚Öi profit. Aceste niveluri servesc drept motiva╚Ťii tehnice pentru a p─âr─âsi o tranzac╚Ťie, fie c─â este vorba de a abandona o pozi╚Ťie ├«n pierdere sau de a realiza poten╚Ťiale profituri. Re╚Ťine╚Ťi c─â aceste niveluri sunt unice pentru fiecare trader ╚Öi nu garanteaz─â o performan╚Ť─â de succes.┬á ├Än schimb, ele ghideaz─â luarea deciziilor, f─âc├ónd-o mai sistematic─â ╚Öi mai robust─â. Astfel, evaluarea riscului prin identificarea nivelurilor stop-pierdere ╚Öi profit sau folosind alte strategii de management al riscului este un bun obicei de tranzac╚Ťionare.

Distribui╚Ťi post─ârile
├Änregistra╚Ťi un cont
Pune╚Ťi-v─â cuno╚Ötin╚Ťele ├«n practic─â prin deschiderea unui cont Binance ast─âzi.