Resumen
Los niveles stop loss y take profit son dos conceptos fundamentales en los que muchos traders confían para establecer sus estrategias de salida de un trade en función de cuánto riesgo estén dispuestos a asumir. Estos umbrales se usan tanto en el mercado tradicional como en el de criptomonedas, y son especialmente populares entres los traders que prefieren un enfoque de análisis técnico.
Introducción
Medir el mercado es una estrategia en la que los inversores y traders intentan predecir los precios de mercado a futuro y encontrar un nivel de precio ideal para comprar o vender activos. Si se usa este enfoque, es fundamental descubrir cuándo es el mejor momento para salir del mercado. Para dilucidar esto entran en juego los niveles stop loss y take profit.
Los niveles stop loss y take profit son objetivos de precio que los traders establecen para sí mismos por adelantado. A menudo se usan como parte de una estrategia de salida disciplinada: estos niveles predeterminados están diseñados para reducir al mínimo el trading emocional y son esenciales para la gestión del riesgo.
Niveles stop loss y take profit
Un nivel stop loss (SL) es el precio preestablecido de un activo, marcado por debajo del precio actual, y determina dónde se cerrará una posición con el fin de limitar la pérdida del inversor en esa posición. Por el contrario, un nivel take profit (TP) es un precio preestablecido en el que los traders eligen cerrar una posición rentable.
En lugar de usar órdenes market en tiempo real, los traders pueden fijar estos niveles para activar la venta automática sin tener que monitorear los mercados las 24 horas, todos los días de la semana. Binance Futures, por ejemplo, cuenta con una función de orden stop que combina órdenes stop loss y take profit. El sistema decide si una orden es stop loss o take profit en función de los niveles del precio de activación y el último precio o el precio de marca cuando se ingresa la orden.
¿Por qué es bueno usar los niveles stop loss y take profit?
Para ejercer la gestión del riesgo
Los niveles SL y TP reflejan la dinámica actual del mercado. Quienes saben cómo identificar de manera correcta estos valores óptimos, básicamente estarán identificando oportunidades de trading favorables y niveles de riesgo aceptables. Evaluar el riesgo mediante los niveles SL y TP puede jugar un papel fundamental para preservar y hacer crecer la cartera de inversiones. No solo estarás protegiendo de manera sistemática tus holdings al priorizar trades con menos riesgo, sino que también estarás evitando que tu cartera desaparezca por completo. Es por este motivo que muchos traders utilizan los niveles SL y TP en sus estrategias de gestión del riesgo.
Para evitar el trading emocional
El estado emocional puede, en un determinado momento, afectar en gran medida la toma de decisiones. Por eso, algunos traders confían en una estrategia preestablecida para evitar llevar a cabo su actividad de trading bajo estrés, miedo, ambición desmedida u otras emociones potentes. Aprender a identificar cuándo es el mejor momento para cerrar una posición puede ayudarte a evitar el trading impulsivo, lo que te permite administrar tus trades de manera estratégica en lugar de hacerlo espontáneamente.
Para calcular la relación riesgo-recompensa
Los niveles stop loss y take profit se usan para calcular la relación riesgo-recompensa de un trade.
La relación riesgo-recompensa es la medida de riesgo asumida a cambio de recompensas potenciales. Por lo general, es mejor abrir trades con una relación riesgo-recompensa menor, ya que eso significa que el potencial de ganancia supera los posibles riesgos.
Puedes calcular la relación riesgo-recompensa con esta fórmula:
Relación riesgo-recompensa = (precio de entrada - precio stop loss) ÷ (precio take profit - precio de entrada)
Cómo calcular los niveles stop loss y take profit
Los traders pueden utilizar varios métodos para determinar los niveles stop loss y take profit ideales. Estos enfoques se pueden usar por sí solos o en combinación con otros métodos, pero el objetivo final sigue siendo el mismo: usar datos existentes para tomar decisiones fundamentadas sobre cuándo cerrar una posición.
Niveles de soporte y resistencia
El soporte y la resistencia son conceptos centrales que los traders técnicos conocen, tanto en el mercado tradicional como en el de criptomonedas.
Los niveles de soporte y resistencia son áreas en un gráfico de precios que tienen una mayor probabilidad de experimentar una actividad de trading aumentada, ya sea de compra o venta. En los niveles de soporte, se espera que las tendencias bajistas se interrumpan debido al aumento del nivel de la actividad de compra. En los niveles de resistencia, se espera que las tendencias alcistas se interrumpan debido al aumento del nivel de la actividad de venta.
Los traders que utilizan este método normalmente establecen su nivel take profit apenas por encima del nivel de soporte y el nivel stop loss inmediatamente por debajo del nivel de resistencia que hayan identificado.
Te brindamos una explicación detallada de los Conceptos básicos sobre el soporte y la resistencia.
Medias móviles
Este indicador técnico filtra el ruido del mercado y optimiza los datos del comportamiento de precios para indicar la dirección de una tendencia.
Las medias móviles (MA) se pueden calcular durante períodos de tiempo cortos o largos, dependiendo de las preferencias de cada trader. Los traders monitorean las medias móviles atentamente en busca de oportunidades para vender o comprar que se presentan en señales cruzadas, o sea cuando dos medias móviles diferentes se cruzan en un gráfico. Lee más sobre las medias móviles en detalle.
Normalmente, los traders que usan las medias móviles identifican los niveles stop loss por debajo de una media móvil de plazo más largo.
Método del porcentaje
En lugar de utilizar un nivel preestablecido calculado mediante indicadores técnicos, algunos traders utilizan un porcentaje fijo para determinar los niveles SL y TP. Por ejemplo, pueden optar por cerrar su posición una vez que el precio de un activo esté 5% por encima o por debajo del precio ingresado. Este es un enfoque sencillo que funciona bien para los traders que no dominan los indicadores técnicos.
Otros indicadores
Mencionamos algunas herramientas del análisis técnico que se usan comúnmente para establecer los niveles SL y TP, pero los traders también usan muchos otros indicadores. Por ejemplo, el Índice de Fuerza Relativa (RSI), que es un indicador de impulso que señala si un activo está sobrecomprado o sobrevendido; las Bandas de Bollinger (BB), que miden la volatilidad del mercado; y la Media Móvil de Convergencia/Divergencia (MACD), que usa las medias móviles exponenciales como puntos de datos.
Conclusiones
Muchos traders e inversores usan un enfoque o una combinación de ellos para calcular los niveles stop loss y take profit. Estos niveles sirven como motivaciones técnicas para salir de un trade, ya sea abandonando una posición perdedora u obteniendo las ganancias potenciales. Ten en cuenta que estos niveles son únicos para cada trader y no representan una garantía de rendimiento exitoso. En cambio, guían la toma de decisiones para volverla más sistemática y sólida. Por lo tanto, evaluar el riesgo mediante la identificación de los niveles stop loss y take profit, o mediante el uso de otras estrategias de gestión del riesgo, es un buen hábito de trading.