TL;DR
Pożyczki krypto pozwalają użytkownikom pożyczać kryptowaluty za opłatą lub z odsetkami. Możesz natychmiast otrzymać pożyczkę i zacząć inwestować, po prostu zapewniając pewne zabezpieczenie. Może to odbywać się za pośrednictwem DAppa pożyczkowego DeFi lub giełdy kryptowalut. Gdy Twoje zabezpieczenie spadnie poniżej określonej wartości, będziesz musiał(-a) uzupełnić je do wymaganego poziomu, aby uniknąć likwidacji. Kiedy zwrócisz pożyczkę wraz z opłatą, Twój kapitał zostanie odblokowany.
Możesz również uzyskać pożyczki bez zabezpieczeń, znane jako pożyczki flash, które musisz spłacić w ramach tej samej transakcji. Jeśli nie uda Ci się tego zrobić, transakcja zostanie cofnięta, zanim będzie miała szansę zostać sfinalizowana. Pożyczki krypto ułatwiają pozyskiwanie funduszy, a proces jest całkowicie zautomatyzowany przez smart kontrakty. Dla wielu jest to łatwy sposób na zarabianie APY na aktywach krypto, które HODLują, lub dostęp do tanich kredytów.
Jednak, podobnie jak każdy projekt, smart kontrakt lub inwestycja blockchain, pożyczanie kryptowalut wiąże się również z pewnym ryzykiem finansowym. Na przykład, jeśli jako zabezpieczenia użyjesz niestabilnej monety, możesz zostać zlikwidowany(-a) z dnia na dzień. Smart kontrakty mogą również zostać zhakowane, zaatakowane lub zexploitowane, co często prowadzi do dużych strat.
Przed pożyczeniem pamiętaj, że stracisz pieczę nad swoimi monetami. To zabiera Ci kontrolę i zmniejsza płynność. Zwróć uwagę na wszystkie warunki pożyczki, aby zrozumieć, kiedy możesz uzyskać dostęp do swoich środków i jakie opłaty zostaną naliczone. Możesz zacząć zaciągać pożyczki na swoim koncie Binance już dziś, przechodząc na stronę
Crypto Loans.
Kiedy myślisz o zyskach i stratach na kryptowalutach, mogą przychodzić Ci na myśl niestabilne ceny i gorączkowe rynki. Ale to nie jedyny sposób na zarabianie pieniędzy na blockchainie. Pożyczki krypto to łatwo dostępna usługa, dzięki której możesz pożyczać swoje środki przy stosunkowo niskim ryzyku. Z drugiej strony możesz również szybko uzyskać dostęp do pożyczonych zasobów cyfrowych po niskich stopach procentowych. Zaciąganie i udzielanie pożyczek jest często prostsze, wydajne i tanie dzięki kryptowalutom, co sprawia, że jest to opcja warta zbadania dla obu stron biorących udział w procesie.
Pożyczki krypto działają poprzez pobieranie
kryptowalut od jednego użytkownika i udostępnianie ich innemu za opłatą. Dokładny sposób zarządzania pożyczką zmienia się w zależności od platformy. Usługi pożyczania kryptowalut można znaleźć zarówno na platformach scentralizowanych, jak i zdecentralizowanych, ale podstawowe zasady pozostają takie same.
Nie musisz tylko być pożyczkobiorcą. Możesz pasywnie zarabiać i uzyskiwać odsetki, zamykając swoje krypto w puli, która zarządza Twoimi środkami. W zależności od wiarygodności
smart kontraktu, z którego korzystasz, ryzyko utraty środków jest zwykle niewielkie. Pożyczkobiorca dodaje zabezpieczenie lub platforma CeFi (scentralizowanych finansów), taka jak Binance, zarządza funduszami.
Pożyczki krypto zazwyczaj obejmują trzy strony: pożyczkodawcę, pożyczkobiorcę i platformę DeFi (zdecentralizowanych finansów) lub giełdę krypto. W większości przypadków pożyczkobiorca musi złożyć pewne
zabezpieczenie przed pożyczeniem jakiegokolwiek krypto. Możesz również korzystać z pożyczek flash bez zabezpieczenia (więcej na ten temat poniżej). Po drugiej stronie transakcji możesz mieć smart kontrakt, który mintuje
stablecoiny lub platformę udostępniającą środki od innego użytkownika. Pożyczkodawcy dodają swoje krypto do puli, która następnie zarządza całym procesem i przekazuje im część odsetek.
Pożyczki flash
Pożyczki Flash umożliwiają pożyczanie środków bez konieczności zapewniania zabezpieczenia. Ich nazwa pochodzi od pożyczki udzielanej i spłacanej w ramach jednego
bloku. Jeśli kwota nie może zostać zwrócona wraz z odsetkami, transakcja jest anulowana, zanim będzie mogła zostać zatwierdzona w bloku. Oznacza to zasadniczo, że pożyczka nigdy nie miała miejsca, ponieważ nigdy nie została potwierdzona i dodana do łańcucha. Smart kontrakt kontroluje cały proces, więc nie jest potrzebna żadna interakcja między ludźmi.
Aby skorzystać z pożyczki flash, musisz działać szybko. Ten wymóg jest miejscem, w którym ponownie wchodzą w grę smart kontrakty. Dzięki logice smart kontraktów możesz utworzyć transakcję najwyższego poziomu zawierającą transakcje podrzędne. Jeśli jakiekolwiek transakcje podrzędne nie powiodą się, transakcja najwyższego poziomu nie przejdzie.
Spójrzmy na przykład. Wyobraź sobie, że istnieje token za $1,00 (USD) w
puli płynności A i za $1,10 w puli płynności B. Jednak nie masz środków na zakup tokenów z pierwszej puli, aby sprzedać w drugiej. Możesz więc spróbować skorzystać z pożyczki flash, aby zrealizować tę okazję na
arbitraż w ramach jednego bloku. Na przykład. Wyobraź sobie, że nasza główna transakcja polega na zaciągnięciu pożyczki flash w wysokości 1000 BUSD z platformy DeFi i jej spłacie. Następnie możemy podzielić to na mniejsze pod-transakcje:
1. Pożyczone środki trafiają do Twojego portfela.
2. Kupujesz kryptowaluty o wartości $1000 z puli płynności A (1000 tokenów).
3. Sprzedajesz 1000 tokenów za $1,10, co daje $1100.
4. Przenosisz pożyczkę wraz z opłatą na smart kontrakt pożyczki flash.
Jeśli którakolwiek z tych pod-transakcji nie może zostać wykonana, pożyczkodawca anuluje pożyczkę przed jej wykonaniem. Korzystając z tej metody, możesz czerpać zyski z pożyczek flash bez żadnego ryzyka dla siebie lub zabezpieczenia. Klasyczne zastosowania pożyczek flash obejmują swapy zabezpieczeń i arbitraż cenowy. Możesz jednak korzystać z pożyczki flash tylko on-chain, ponieważ przeniesienie środków do innego łańcucha złamałoby zasadę jednej transakcji.
Pożyczki zabezpieczone
Pożyczka zabezpieczona daje kredytobiorcy więcej czasu na wykorzystanie swoich środków w zamian za zapewnienie zabezpieczenia.
MakerDAO jest jednym z przykładów, gdzie użytkownicy mogą dostarczać różne krypto w celu zabezpieczenia swoich pożyczek. Ponieważ kryptowaluty są niestabilne, prawdopodobnie będziesz mieć niski wskaźnik kredytu do wartości (LTV), na przykład 50%. Ta liczba oznacza, że Twoja pożyczka będzie stanowić tylko połowę wartości Twojego zabezpieczenia. Ta różnica zapewnia margines ruchu wartości zabezpieczenia, jeśli spadnie. Gdy Twoje zabezpieczenie spadnie poniżej wartości pożyczki lub innej określonej wartości, środki są sprzedawane lub przekazywane pożyczkodawcy.
Na przykład pożyczka 50% LTV w wysokości 10 000 BUSD będzie wymagać wpłaty $20 000 (USD) w etherze (ETH) jako zabezpieczenia. Jeśli jego wartość spadnie poniżej $20 000, będziesz musiał(-a) dodać więcej środków. Jeśli spadnie poniżej $12 000, zostaniesz
zlikwidowany(-a), a pożyczkodawca otrzyma z powrotem swoje środki.
Kiedy bierzesz pożyczkę, najczęściej otrzymujesz świerzo zmintowane stablecoiny (takie jak DAI) lub krypto, które ktoś pożyczył. Pożyczkodawcy deponują swoje aktywa w smart kontrakcie, który może również zablokować ich fundusze na określony czas. Gdy już zdobędziesz fundusze, możesz z nimi zrobić co chcesz. Będziesz jednak musiał(-a) uzupełniać swoje zabezpieczenie wraz ze zmianami cen, aby upewnić się, że nie zostanie ono zlikwidowane.
Jeśli Twój współczynnik LTV stanie się zbyt wysoki, być może będziesz musiał(-a) zapłacić grzywnę. Smart kontrakt będzie zarządzać całym procesem, czyniąc go przejrzystym i wydajnym. Po spłacie pożyczki wraz z odsetkami, które jesteś winien(-na), odzyskasz swoje zabezpieczenie.
Pożyczki krypto od lat są powszechnie używanymi narzędziami w przestrzeni DeFi. Natomiast pomimo ich popularności posiadają pewne wady. Upewnij się, że przeprowadzisz chłodną analizę, zanim zdecydujesz się poeksperymentować z pożyczaniem:
Zalety
1. Łatwo dostępny kapitał. Pożyczki krypto są udzielane każdemu, kto może zapewnić zabezpieczenie lub zwrócić środki w formie pożyczki flash. Ta cecha sprawia, że są one łatwiejsze do zdobycia niż te w tradycyjnych finansach i nie ma potrzeby sprawdzania zdolności kredytowej.
2. Pożyczkami zarządzają smart kontrakty. Smart kontrakt automatyzuje cały proces, dzięki czemu udzielanie i zaciąganie pożyczek jest wydajniejsze i bardziej skalowalne.
3. Proste zarabianie pasywnego dochodu przy niewielkiej ilości pracy. HODLerzy mogą wrzucić swoje krypto do skarbca i zacząć zarabiać APY bez konieczności samodzielnego zarządzania pożyczką.
Wady
1. Wysokie ryzyko likwidacji w zależności od Twojego zabezpieczenia. Nawet w przypadku wysoce nadmiernie zabezpieczonych pożyczek ceny kryptowalut mogą nagle spaść i doprowadzić do likwidacji.
2. Smart kontrakty mogą być podatne na ataki. Źle napisany kod i ataki typu backdoor mogą prowadzić do utraty pożyczonych środków lub zabezpieczenia.
3. Pożyczki mogą zwiększyć ogólne ryzyko twojego portfolio. Chociaż dywersyfikacja jest dobrym pomysłem, robienie tego poprzez pożyczki niesie ze sobą dodatkowe ryzyko.
Korzystając z zaufanej platformy pożyczkowej i stabilnych aktywów jako zabezpieczenia, będziesz mieć największą szansę na sukces. Natomiast zanim zaczniesz swoją przygodę z pożyczaniem, rozważ również następujące wskazówki:
1. Zrozum ryzyko związane z przekazaniem opieki nad swoimi monetami. Gdy tylko monety opuszczą Twój portfel, będziesz musiał(-a) zaufać komuś innemu (lub smart kontraktowi), że odpowiednio się nimi zajmie. Projekty mogą być celem hacków i oszustw, a w niektórych przypadkach Twoje aktywa mogą nie być od razu dostępne do wypłaty.
2. Pomyśl o warunkach rynkowych przed pożyczeniem krypto. Twoje monety mogą zostać zablokowane na pewien czas, co uniemożliwi reagowanie na spadki na rynku kryptowalut. Pożyczanie na nowej platformie może również być ryzykowne i lepiej poczekać, aż zbuduje ona większe zaufanie wśród użytkowników.
3. Zapoznaj się z warunkami pożyczki. Istnieje wiele możliwości wyboru miejsca, w którym można zaciągnąć pożyczki. Powinieneś(-naś) szukać lepszych stóp procentowych i najbardziej korzystnych warunków.
Aave
Aave to oparty na Ethereum protokół DeFi, który oferuje różne pożyczki krypto. Możesz zarówno pożyczać komuś i od kogoś, jak również wchodzić do puli płynności i uzyskiwać dostęp do innych usług DeFi. Aave jest chyba najbardziej znane ze swojego wkładu w popularyzację pożyczek flash. Aby pożyczyć środki, wpłacasz swoje tokeny do Aave i otrzymujesz aTokens. Działają one jak paragon, a odsetki, które zarabiasz, zależą od krypto, które pożyczasz.
Abracadabra
Abracadabra to wielołańcuchowy projekt DeFi, który umożliwia użytkownikom staking swoich tokenów jako zabezpieczenia. Użytkownicy uzyskują oprocentowane tokeny, gdy deponują swoje środki w puli pożyczek lub w
optymalizatorze yieldu. Posiadanie tokena daje dostęp do pierwotnego depozytu wraz z naliczonymi odsetkami.
Możesz dodatkowo odblokować wartość swoich oprocentowanych tokenów, używając ich jako zabezpieczenia pożyczki stablecoin Magic Internet Money (MIM). Jedną ze strategii byłoby zdeponowanie stablecoinów w smart kontrakcie yield farmingowym, a następnie wykorzystanie oprocentowanych tokenów do wygenerowania MIM. Dopóki Twoje stablecoiny nie będą podlegać zmienności, szanse na likwidację pozostaną niskie.
Binance
Oprócz usług giełdowych, Binance oferuje szereg innych krypto produktów finansowych, dzięki którym użytkownicy mogą pożyczać i uzyskiwać
pasywny dochód. Jeśli nie chcesz samodzielnie męczyć się z DAppsami i zarządzaniem
portfelem DeFi, korzystanie z opcji CeFi (scentralizowane finanse) może być znacznie łatwiejszym rozwiązaniem. Binance daje dostęp do prostych pożyczek z zabezpieczeniem krypto na wielu tokenach i monetach, w tym na Bitcoinie (BTC), ETH i BNB. Środki na te pożyczki pochodzą od HODLerów Binance, którzy chcą zarabiać na swoim krypto.
Możesz łatwo pożyczyć krypto bezpośrednio ze swojego konta Binance. Najpierw zaloguj się, a następnie przejdź do strony
Crypto Loans.
1. Wprowadź kwotę i krypto, które chcesz pożyczyć.
2. Wybierz aktywa, które chcesz przekazać jako zabezpieczenie. Kwota, którą musisz dodać, zostanie wyświetlona w tym polu na podstawie początkowego LTV widocznego na panelu po prawej stronie.
3. Wybierz czas, na jaki chcesz pożyczyć zasób.
4. Kliknij [Rozpocznij Pożyczanie Teraz], gdy będziesz zadowolony(-a) ze szczegółów swojej pożyczki.
Użytkowane w sposób odpowiedzialny, platformy pożyczek krypto zapewniają wartość dodaną zarówno pożyczkobiorcy, jak i pożyczkodawcy. HODLerzy mają teraz inną opcję zarabiania pasywnego dochodu, a inwestorzy mogą uwolnić potencjał swoich funduszy, wykorzystując je jako zabezpieczenie. Niezależnie od tego, czy wybierzesz projekt DeFi, czy CeFi do zarządzania pożyczkami, zrozum związane z procesem warunki i upewnij się, że priorytetowo traktujesz korzystanie z zaufanej platformy. Technologia Blockchain sprawiła, że dostęp do kredytów jest łatwiejszy niż kiedykolwiek, a pożyczki krypto okazują się być bardzo potężnym narzędziem dla zainteresowanych.
