Ce este media intervalului real?
Acas─â
Articole
Ce este media intervalului real?

Ce este media intervalului real?

Intermediar
Publicat Sep 21, 2022Actualizat Dec 23, 2022
4m

TL;DR

Media intervalului real (ATR) este un indicator de analiz─â tehnic─â utilizat frecvent pentru estimarea volatilit─â╚Ťii pie╚Ťei ├«ntr-o anumit─â perioad─â. Folosit ca instrument pentru determinarea volatilit─â╚Ťii, ATR a fost creat de analistul tehnic J. Welles Wilder Jr. ├«n cartea sa ÔÇ×New Concepts in Technical Trading SystemsÔÇŁ, publicat─â ├«n 1978.┬á

├Äntr-o perioad─â de 14 zile, ATR poate fi utilizat pentru a calcula ╚Öi a furniza o volatilitate estimat─â a pre╚Ťurilor ├«n diferite intervale reale pentru a calcula o medie. De╚Öi ATR are diverse beneficii, inclusiv ca ajutor prin care traderii pot determina pre╚Ťurile stop pierdere, are unele limit─âri.

Introducere

Tranzac╚Ťionarea este bine cunoscut─â pentru volatilitatea sa, ├«n special ├«n cazul criptomonedelor. Traderii caut─â adesea s─â profite de aceste mi╚Öc─âri ale pre╚Ťurilor ╚Öi ├«ncearc─â s─â le prezic─â. O metod─â posibil─â este analiza tehnic─â prin utilizarea indicatorilor de volatilitate a pre╚Ťurilor, cum ar fi media intervalului real (ATR). Pentru mul╚Ťi traderi, este un instrument valoros pe care ├«l pot ad─âuga la setul lor de instrumente de analiz─â tehnic─â, dac─â este ├«n╚Ťeles.┬á

Ce este media intervalului real? 

ATR a fost creat de analistul tehnic J. Welles Wilder Jr. ├«n 1978 ca instrument de m─âsurare a volatilit─â╚Ťii. ATR a devenit de atunci una dintre cele mai cunoscute forme de indicatori tehnici ai volatilit─â╚Ťii.┬á

Acum este o parte semnificativ─â a altor indicatori care identific─â mi╚Öcarea direc╚Ťional─â a pie╚Ťelor, cum ar fi Indicele mediei mobile direc╚Ťionale (ADX) ╚Öi Evaluarea indicelui mediei mobile direc╚Ťionale (ADXR). Cu ATR, traderii ├«ncearc─â s─â determine o perioad─â optim─â pentru tranzac╚Ťionarea fluctua╚Ťiilor volatile.

Indicatorul calculeaz─â pre╚Ťul mediu de pia╚Ť─â al activelor ├«ntr-un interval de 14 zile. ATR nu furnizeaz─â informa╚Ťii despre tendin╚Ťe sau direc╚Ťia pre╚Ťului, ci ofer─â o imagine asupra volatilit─â╚Ťii pre╚Ťurilor ├«n acea perioad─â. Un ATR ridicat indic─â o volatilitate ridicat─â a pre╚Ťurilor ├«n perioada dat─â, iar un ATR sc─âzut indic─â o volatilitate sc─âzut─â a pre╚Ťului.┬á

Atunci c├ónd stabilesc dac─â doresc s─â cumpere sau s─â v├ónd─â active ├«n perioada respectiv─â, traderii iau ├«n considerare aceste volatilit─â╚Ťi sc─âzute sau ridicate ale pre╚Ťurilor. Este important de re╚Ťinut c─â ATR doar aproximeaz─â volatilitatea pre╚Ťurilor ╚Öi ar trebui s─â fie folosit numai ca ajutor.

Cum se calculeaz─â media intervalului real?

Pentru a calcula ATR, trebuie s─â g─âsi╚Ťi cel mai mare interval real sau TR pentru o anumit─â perioad─â. Aceasta ├«nseamn─â s─â calcula╚Ťi trei intervale diferite ╚Öi s─â-l alege╚Ťi pe cel mai mare dintre cele trei:

  1. Valoarea maxim─â din ultima perioad─â din care se scade valoarea minim─â din ultima perioad─â

  2. Valoarea absolut─â (ignor├ónd orice semn negativ) a valorii maxime din ultima perioad─â minus pre╚Ťul de ├«nchidere anterior

  3. Valoarea absolut─â a valorii minime din ultima perioad─â minus pre╚Ťul de ├«nchidere anterior

Perioada poate varia ├«n func╚Ťie de cea vizat─â de trader. De exemplu, ├«n cazul activelor cripto, perioada ar putea fi de 24 de ore, ├«n timp ce pentru ac╚Ťiuni, poate fi o zi de tranzac╚Ťionare. Pentru a determina media intervalului real ├«ntr-o perioad─â (de obicei, 14 zile), intervalul real este calculat pentru fiecare perioad─â ╚Öi ├«nsumat ╚Öi se calculeaz─â o medie simpl─â.┬á

Determinarea ATR-ului perioadei men╚Ťionate permite traderilor s─â afle care este volatilitatea pre╚Ťurilor activului ├«n perioada respectiv─â. De obicei, un trader va vedea ATR afi╚Öat sub form─â de linie pe graficele sale. Mai jos, pute╚Ťi vedea c─â linia ATR se ridic─â pe m─âsur─â ce volatilitatea cre╚Öte (├«n ambele direc╚Ťii ale pre╚Ťului).

De ce traderii de criptomonede folosesc media intervalului real?

Traderii de criptomonede folosesc adesea ATR pentru a estima volatilitatea pre╚Ťurilor ├«ntr-o anumit─â perioad─â. ATR este deosebit de benefic ├«n cripto dat─â fiind volatilitatea ridicat─â a pie╚Ťelor cripto. O strategie comun─â este utilizarea ATR pentru a seta ordine de tip profit ╚Öi stop pierdere.

C├ónd utiliza╚Ťi ATR ├«n acest fel, pute╚Ťi evita perturb─ârile pie╚Ťei care v─â afecteaz─â strategiile de tranzac╚Ťionare. Dac─â ├«ncerca╚Ťi s─â tranzac╚Ťiona╚Ťi o tendin╚Ť─â despre care b─ânui╚Ťi c─â este pe termen lung, nu dori╚Ťi ca volatilitatea zilnic─â s─â v─â ├«nchid─â pozi╚Ťiile prea devreme.

O metod─â tipic─â este ├«nmul╚Ťirea ATR-ului cu 1,5 sau 2, apoi folosirea acestei cifre pentru a seta pre╚Ťul stop pierdere sub pre╚Ťul de intrare. Volatilitatea zilnic─â nu ar trebui s─â ating─â pre╚Ťul de declan╚Öare a ordinului stop pierdere; dac─â o face, este un bun indicator c─â pia╚Ťa se mi╚Öc─â semnificativ ├«n jos.

Care sunt dezavantajele utiliz─ârii mediei intervalului real?

Cu toate c─â ATR ofer─â utilizatorilor beneficii pentru adaptabilitatea ╚Öi detectarea modific─ârii pre╚Ťului, acesta are dou─â dezavantaje principale:

1. ATR este adesea deschis interpret─ârii. Acest lucru poate fi un dezavantaj, deoarece nicio valoare ATR nu poate specifica clar dac─â o tendin╚Ť─â se va inversa sau nu.┬á

2. Deoarece ATR m─âsoar─â doar volatilitatea pre╚Ťurilor, nu informeaz─â traderii cu privire la schimbarea direc╚Ťiei pre╚Ťului unui activ. Un exemplu este atunci c├ónd exist─â o cre╚Ötere brusc─â a ATR, unii traderi ar putea crede c─â aceasta confirm─â o veche tendin╚Ť─â ascendent─â sau descendent─â, ceea ce poate fi o presupunere gre╚Öit─â.

Concluzii 

ATR este vital ├«n seturile de instrumente ale multor traderi pentru ├«n╚Ťelegerea tiparelor de volatilitate. Deoarece volatilitatea este un aspect cheie ├«n tranzac╚Ťionarea criptomonedelor, folosirea ATR este potrivit─â ├«n mod special pentru activele cripto digitale. Principalul s─âu avantaj este simplitatea, dar ╚Ťine╚Ťi cont de limit─ârile sale dac─â decide╚Ťi s─â experimenta╚Ťi cu acest instrument ├«n activit─â╚Ťile de tranzac╚Ťionare.