Резюме
Средният действителен диапазон (ATR) е често използван индикатор за технически анализ за оценка на пазарната волатилност за даден период. Използван като инструмент за определяне на волатилността, ATR е създаден от техническия анализатор Дж. Уелс Уайлдър Мл. в книгата му „Нови концепции в техническите системи за търговия“, публикувана през 1978 г.
В рамките на 14-дневен период ATR може да се използва за изчисляване и предоставяне на прогнозна променливост на цените в различни действителни диапазони, за да се определи средна стойност. Въпреки че ATR има различни предимства, включително като помощ за търговците при определяне на цените за стоп загуба, той има някои ограничения.
Въведение
Търговията е добре известна със своята волатилност, особено при криптовалутите. Търговците често търсят да се възползват от тези движения на цените и се опитват да ги предвидят. Един възможен метод е технически анализ и индикатори за нестабилност на цените като среден действителен диапазон (ATR). За много търговци това е ценен инструмент за разбиране и добавяне към техния инструментариум за технически анализ.
Какво е среден действителен диапазон?
ATR е създаден от техническия анализатор Дж. Уелс Уайлдър Мл. през 1978 г. като инструмент за измерване на волатилността. Оттогава ATR се превърна в една от най-известните форми на технически индикатори за волатилност.
Сега това е значителна част от други индикатори, които идентифицират насоченото движение на пазарите, като средния индекс на насочено движение (ADX) и среден рейтинг на индекса на насочено движение (ADXR). С ATR търговците се опитват да определят оптимален период за търгуване при волатилност.
Индикаторът изчислява средната пазарна цена на активите в рамките на 14-дневен диапазон. ATR не предоставя информация за тенденциите или посоката на цените, но предлага поглед върху волатилността на цените през този период. Високият ATR предполага висока волатилност на цените през дадения период, а нисък ATR показва ниска волатилност на цените.
Когато определят дали искат да купуват или продават активи през периода, тези ниски или високи ценови колебания са това, което търговците вземат предвид. Важно е да се отбележи, че ATR само прогнозира волатилността на цените и трябва да се използва единствено като помощно средство.
Как се изчислява средният действителен диапазон?
За да изчислите ATR, трябва да намерите най-големия действителен диапазон или TR за даден период. Това означава да се изчислят три различни диапазона и да се избере най-големият от трите:
Най-високата стойност на последния период, извадена от най-ниската стойност на последния период
Абсолютната стойност (без да се взема под внимание всеки отрицателен знак) на най-високата стойност на последния период минус предишната цена на затваряне
Абсолютната стойност на дъното за последния период минус предишната цена на затваряне
Периодът може да варира в зависимост от периода на фокус на търговеца. Например при криптовалутите периодът може да бъде 24 часа, докато при акциите може да е един ден за търговия. За да се определи средният действителен диапазон за период от време (обикновено 14 дни), действителният диапазон се изчислява за всеки период и се сумира, и се взема проста средна стойност.
Определянето на ATR за споменатия период позволява на търговците да научат за волатилността на цените на активите през това време. Обикновено търговецът ще види ATR, показан като линия на неговите графики. По-долу можете да видите, че линията ATR се покачва с увеличаване на волатилността (в двете посоки на цената).
Защо търговците на криптовалута използват среден действителен диапазон?
Търговците на криптовалута често използват ATR, за да оценят волатилността на цените през даден период. ATR е особено полезен при криптовалутите поради високата волатилност, наблюдавана на крипто пазарите. Една често срещана стратегия е да се използва ATR за задаване на поръчки за прибиране на печалба и спиране на загуба.
Когато използвате ATR по този начин, можете да избегнете пазарния шум, засягащ вашите стратегии за търговия. Ако се опитвате да търгувате с подозирана дългосрочна тенденция, не искате ежедневната волатилност да затваря позициите ви по-рано.
Типичен метод е да умножите ATR по 1,5 или 2, след което да използвате тази цифра, за да зададете спиране на загубата под вашата входна цена. Ежедневната волатилност не трябва да достига вашата цена за спиране на загуба; ако е така, това е добър индикатор, че пазарът се движи значително надолу.
Какви са недостатъците на използването на средният действителен диапазон?
Въпреки че ATR предоставя предимства на своите потребители за своята адаптивност и откриване на промени в цената, той има два основни недостатъка:
1. ATR често подлежи на тълкуване. Това може да е недостатък, тъй като нито една стойност на ATR не може ясно да посочи дали дадена тенденция ще бъде обърната или не.
2. Тъй като ATR измерва само волатилността на цената, той не информира търговците за промяната в посоката на цената на даден актив. Един пример е, когато има внезапно увеличение на ATR, някои търговци може да повярват, че това потвърждава стара възходяща или низходяща тенденция, което може да е невярно.
Заключителни мисли
ATR е жизненоважен в инструментариума на много търговци за разбиране на моделите на волатилност. Тъй като волатилността е ключов фактор при търговията с криптовалути, тя е особено подходяща за цифрови крипто активи. Силните му страни се крият в неговата простота, но обърнете внимание на ограниченията му, ако решите да експериментирате с него във вашите търговски дейности.