Короткий зміст
Kyber Network – це децентралізований протокол, побудований на Ethereum. Він розгорнутий у декількох ланцюгах, сумісних із віртуальною машиною Ethereum (EVM), таких як Polygon, BNB та Avalanche.
Kyber Network, яку заснували Loi Luu та Victor Tran, є центром ліквідності, метою якого є зробити DeFi-торгівлю більш ефективною та рентабельною. Основним продуктом Kyber Network є KyberSwap, децентралізована біржа (DEX), яка дозволяє користувачам торгувати токенами та отримувати винагороди за надання ліквідності.
Протокол регулюється через KyberDAO і за пропозиції голосують власники нативного токена Kyber Network, KNC.
Що таке KyberSwap?
KyberSwap – флагманський продукт на базі Kyber Network. KyberSwap, побудований на базі Ethereum, є мульти-чейн децентралізованою біржею (DEX), яка дозволяє користувачам проводити транзакції в будь-якій з 12 підтримуваних мереж, зокрема, Ethereum, Polygon, BNB Chain, Avalanche та Optimism.
KyberSwap також є агрегатором, тобто він отримує ліквідність не тільки з власних пулів, але і з більш ніж 67 DEX через свої підтримувані мережі. Як й інші DEX, KyberSwap – це торгова платформа без посередників, що означає, що користувачі мають повний контроль над своїми ордерами та коштами. KyberSwap спрямований на вирішення проблем з ліквідністю, з якими щодня стикається багато DeFi-трейдерів, а також забезпеченням адекватної винагороди для постачальників ліквідності (LP).
KyberSwap дозволяє користувачам здійснювати свопи, заробляти та безперешкодно брати участь у DeFi у кожному з підтримуваних ланцюгів. KyberSwap – це децентралізована торгова інклюзивна платформа. Це означає, що користувачі мають повний контроль над своїми ордерами та коштами.
KyberSwap спрямований на вирішення щоденних проблем з ліквідністю, з якими стикаються багато DeFi-трейдерів, а також надання максимальних винагород для постачальників ліквідності за рахунок пулів з ефективним капіталом.
Як працює KyberSwap?
KyberSwap розділений на два основні протоколи: Classic та Elastic.
Динамічний протокол маркет-мейкера (DMM) KyberSwap Classic є модифікованою версією традиційної моделі автоматизованого маркет-мейкера, яку використовує UniSwap та інші DEX. Це перший DeFi-протокол маркет-мейкера, що динамічно регулює комісію LP залежно від ринкових умов. Коли ринок занадто волатильний, комісії збільшуються, щоб краще показувати ризики, пов'язані з кожною угодою. Коли ринок стабільний та волатильність падає, комісії знижуються. Автоматичний DMM перераховує комісії, аналізуючи он-чейн дані про об'єм мережі для кожного пулу ліквідності.
Друга функція KyberSwap Classic – це "програмована крива цін", яка називається Amplification (AMP) або "Коефіцієнт посилення". Вона дозволяє пулу ліквідності імітувати вищі рівні ліквідності, не вимагаючи більше токенів. Постачальники ліквідності (LP) можуть встановлювати власні AMP відповідно до типу пари токенів у пулі. Пари з нижчими відхиленнями, такі як стейблкоїни, матимуть вищий AMP. З іншого боку, більш волатильні пари будуть мати нижчий AMP. Пули ліквідності з AMP, що дорівнюють 1 – це пули, які, як і раніше, працюють відповідно до моделі динамічної комісії, але без посилення.
Новий протокол KyberSwap, який отримав назву KyberSwap Elastic, є AMM на основі тіків з концентрованою ліквідністю. Користувачі можуть додавати ліквідність до певного цінового діапазону на свій вибір та отримувати NFT, який представляє їхню позицію ліквідності та їхню частку в пулі.
За умови концентрованої ліквідності, LP можуть вказати ціновий діапазон, до якого вони хочуть додати ліквідність. Вибраний діапазон цін відображає ступінь, до якого LP вважає, поточна ціна буде коливатися в майбутньому. Надана ліквідність буде рівномірно розподілена по цьому ціновому діапазону. LP отримують комісію за будь-який своп, який буде оброблений за певною ціною (іншими словами, на певному активному тіку) у вибраному діапазоні, пропорційному ліквідності, наданої за цією ціною (або на цьому активному тіку).
Повний ціновий діапазон дозволяє торгувати токенами за будь-якою ціною, але може мати нижчу комісію, ніж концентрований ціновий діапазон через розподіл ліквідності на неактивних цінових тіках.
KyberSwap Elastic також автоматично реінвестує комісію за LP, використовуючи криву реінвестування. Це не тільки робить речі зручнішими для LP, оскільки їм не потрібно вручну додавати ліквідність назад у пул, але й окреме накопичення комісій дозволяє LP заробляти більше, оскільки комісії заробляються завдяки реінвестованим комісіям.
Крім того, KyberSwap Elastic пропонує кілька рівнів комісій та захист JIT (Just In Time), що дає LP гнучкість та інструменти для адаптації стратегій заробітку без шкоди для безпеки.
LP також можуть отримувати винагороди через майнінг ліквідності KyberSwap. Для цього KyberSwap працює з фондами та блокчейн-проєктами, щоб надавати пропозиції для LP.
Крім послуг ліквідності, KyberSwap має функції та інструменти для професійних трейдерів, розроблені для допомоги трейдерам в сфері DeFi, такі як Discover, Dynamic Trade Routing та Pro Live Chart. Discover – це інтуїтивно зрозумілий DeFi-інструмент, який допомагає користувачам знаходити потенційно трендові токени, використовуючи комбінацію он-чейн даних, об'єму торгівлі та технічних індикаторів. Dynamic Trade Routing сканує різні DEX і розділяє угоди, щоб знайти найкращий торговий маршрут для свопу токенів у підтримуваних мережах.
Pro Chart Live, з іншого боку, інтегрований з TradingView, і допомагає трейдерам відображати та проводити повний технічний аналіз.
Що робить KyberSwap унікальним?
Як згадувалося раніше, KyberSwap Classic використовує дві різні функції – DMM та Amplification для забезпечення здорової ліквідності, тоді як KyberSwap Elastic забезпечує концентровану ліквідність, можливість автоматичного накопичення, кілька рівнів комісій та захист JIT, щоб допомогти постачальникам ліквідності максимально безпечно та надійно максимізувати свої прибутки.
Ліквідність гарантує, що трейдери можуть легко купувати та продавати активи без великих змін цін. Низька ліквідність призводить до прослизання та непостійних збитків. Що волатильніший актив, то більша ймовірність того, що зміни його ціни негативно вплинуть на трейдерів.
Прослизання – це коли угода виконується за нижчою або вищою ціною, ніж хотілося б, через низьку ліквідність ("тонкі" книги ордерів).
Непостійні збитки можна визначити як зниження ціни криптоактиву після його додавання в пул ліквідності.
Ліквідність можна вважати легкістю, з якою трейдери можуть купувати чи продавати активи: легкі угоди сприяють стабільності цін, а більша кількість учасників ускладнює вплив окремих осіб на ринок.
Що таке токен Kyber Network Crystal (KNC)?
Kyber Network Crystal (KNC) – це нативний токен KyberSwap, який живить екосистему Kyber Network. Працюючи завдяки механізму консенсусу Proof-of-Stake (PoS), власники KNC можуть брати участь у DAO та голосувати за всі пропозиції з управління, пов'язаними з майбутнім мережі, здійснюючи стейкінг своїх активів KNC або делегуючи свої голоси на сторонню платформу.
Власники KNC також можуть здійснювати стейкінг своїх токенів у відповідних пулах фарму Rainmaker для отримання винагороди за майнінг ліквідності. Учасники інших активностей, таких як торгові конкурси, розіграші Gleam та AMA також отримують винагороди у токенах KNC.
Як придбати KNC на Binance
Ви можете придбати KNC на криптобіржах, таких як Binance.
1. Увійдіть у свій акаунт Binance і клацніть [Торгівля] -> [Спот].
2. Потім введіть "KNC" у рядку пошуку, щоб переглянути список доступних торгових пар. Ми будемо використовувати KNC/BUSD як приклад.
3. Перейдіть до поля [Спот] і введіть кількість KNC, яку ви хочете придбати. У цьому прикладі ми використовуватимемо маркет-ордер. Клацніть [Купити KNC], щоб підтвердити ордер, і куплені KNC будуть зараховані на ваш спотовий гаманець.
Як використовувати KyberSwap
Якщо ви бажаєте обміняти свої токени на KyberSwap, виконайте наведені нижче дії, щоб почати.
1. Відвідайте KyberSwap.
2. Підключіть свій DeFi-гаманець. KyberSwap підтримує MetaMask, Coin98, WalletConnect, Coinbase Wallet та Ledger.
3. Виберіть потрібну пару криптовалют. Ви можете перевірити деталі транзакції у розділі "More Information".
4. Здійсніть своп та підтвердьте транзакцію у вашому криптогаманці.
Свопи – не єдиний тип транзакцій, які можна здійснювати на платформі. Користувачі можуть надавати ліквідність, використовуючи один з пулів KyberSwap або створюючи нові пули. Вони також можуть здійснювати стейкінг своїх токенів LP в одному з відповідних пулів фарму.
Підсумки
Kyber Network – це центр ліквідності, що підтримує KyberSwap, DEX, побудовану на Ethereum. Це центр децентралізованих послуг та місце, де DeFi-ентузіасти можуть створювати, обмінювати та покращувати криптопростір. KyberSwap спрямований на покращення досвіду LP та трейдерів у DeFi-просторі.
Відмова від відповідальності: Інвестиції у криптовалюту схильні до високого ринкового ризику. Binance не несе відповідальності за ваші торгові збитки. Заяви, зроблені в цій статті, призначені лише для освітніх цілей та не повинні розглядатися як фінансова порада або рекомендація щодо інвестицій.