Mis on TrueFi (TRU)?
Avaleht
Artiklid
Mis on TrueFi (TRU)?

Mis on TrueFi (TRU)?

Keskmine
Avaldatud Nov 8, 2022VĂ€rskendatud Feb 22, 2024
7m



TL;DR

TrueFi on DeFi esimene krediidiprotokoll laenamiseks, laenu vĂ”tmiseks ja kapitali haldamiseks. Ethereumile ja Optimismile rajatud TrueFi kapitaliturud ĂŒhendavad investoreid, laenuvĂ”tjaid ja kapitalihaldureid tagatiseta laenamiseks nii krĂŒptopĂ”histe kui ka reaalmaailma rahanduse vĂ”imaluste puhul.

Tuues varahalduse ahelasse, eemaldab TrueFi vahendaja ja saab pakkuda laenuandjatele paremat tootlust laenatud kapitalilt, samuti mitmesuguseid rahandusvĂ”imalusi, mis on tavaliselt reserveeritud ĂŒlirikka elanikkonna jaoks.

Samal ajal pakub see mitmetasandilist kahjumiskaitset maksejÔuetuse vastu, aitab portfellihalduritel kasutada globaalset likviidsust ja vÔimaldab laenuvÔtjatele kapitalitÔhusamat laenamist.

Loe edasi, et teada saada, kuidas TrueFi uuendab mitme triljoni dollari suurust globaalset laenuturgu ja paneb rahanduse tuleviku oma tokeni omanike kÀtte.

Sissejuhatus

TĂ€napĂ€eval lĂ€heneb ĂŒlemaailmse laenuturu vÀÀrtus 8 triljonile dollarile, kuid peaaegu kogu see raha kasutab jĂ€tkuvalt 1970-ndatel ehitatud finantsinfrastruktuuri. Need tehnoloogiad (nĂ€iteks SWIFT) muudavad investeerimise sageli aeglaseks, kalliks ja eksklusiivseks.

Selle tulemusena on kĂ”ige atraktiivsemad investeerimisvĂ”imalused – nagu ettevĂ”tete vĂ”lakirjad, eriotstarbeline kinnisvara ja arenevate turgude vĂ”imalused – jaeinvestoritele harva kĂ€ttesaadavad.

Plokiahela tehnoloogia pakub uut viisi kapitali liigutamiseks ja jaotamiseks, muutes investeerimise tĂ”husamaks, kiiremaks ja lĂ€bipaistvamaks. Plokiahel ĂŒksi ei lahenda siiski selliseid kĂŒsimusi nagu laenuvĂ”tjate krediidivĂ”imelisuse hindamine, reaalse tagatise registreerimine vĂ”i viivislaenude kogumine. 

Selle probleemi lahendamiseks on TrueFi meeskond loonud hĂŒbriidstruktuuri, mis vĂ”imaldab protokollil vabalt tegutseda TRU tokeni omanike juhtimisel. Lisaks toetub TrueFi sĂ”ltumatute portfellihaldurite vastuvĂ”tmisele, kes naudivad TrueFi infrastruktuuri eeliseid, omades samal ajal tsentraliseeritud komponente, mis tegelevad reaalmaailmas kindlustuse ja vĂ”lakogumisega.

Siinkohal uurime, kuidas TrueFist on saanud esimene omataoline mitme miljardi dollari suurune protokoll.

Mis on TrueFi?

Kasutades plokiahela infrastruktuuri, on TrueFi kÀivitanud DeFi esimese tagatiseta laenuturu, mis lÔpuks vÔimaldab laenuvÔtjatel teha ahelas olevaid laene, ilma et nad peaksid tagatise lukustama. 

See on oluliselt suurendanud laenuvĂ”tjate kapitalitĂ”husust, mille tulemuseks on nĂ”udluse hĂŒppeline kasv. Alates TrueFi esimesest tagatiseta laenust 2020. aasta novembris ettevĂ”ttele Alameda Research on protokoll andnud peaaegu 2 miljardi dollari vÀÀrtuses tagatiseta laene, maksnud laenuandjatele vĂ€lja umbes 40 miljonit dollarit ja sĂ€ilitanud ĂŒhe valdkonna parimaid tagatiste andmise rekordeid.

2021. aastal liikus TrueFi ainult krĂŒpto-natiivsete laenuvĂ”tjate ja DeFi laenuandjate ĂŒhendamisest edasi, pakkudes sĂ”ltumatute portfellihaldurite hallatavate finantsvĂ”imaluste turgu, mis on kĂ”ik rajatud selle kaasaegsele laenuandmise infrastruktuurile. 

TÀna pakub TrueFi mitmekesist ja kasvavat valikut rahandusvÔimalusi, sealhulgas investeerimist arenevatel turgudel, finantstehnoloogia rahastamist, kinnisvarainvesteeringuid ja giga töötajate laenamist, tuues DeFi-sse reaalmaailma laenamise ja varad.

Kuidas TrueFi toimib?

TrueFi on avalik-Ă”iguslik finantsettevĂ”te, mis pakub laenuandmise, laenuvĂ”tmise ja varade haldamise infrastruktuuri. Protokolli tĂ”eline vĂ”lu toimub aga siis, kui need kasutajarĂŒhmad tulevad kokku, kasutades TrueFi't kui turgu oma vajaduste rahuldamiseks.

Kuna TrueFi on detsentraliseeritud protokoll, tugineb see ka selle TRU juhtimistokeni panustajatele, et pakkuda laenuandjatele kahjumikaitset, reguleerida protokolli tulevikku ja teha TrueFi edu saavutamiseks vajalikke sissemakseid.

Laenuandjad

Nii jae- kui ka institutsionaalsed laenuandjad krĂŒpto- ja traditsioonilises finantssektoris kasutavad TrueFi't, et leida parim riskiga korrigeeritud tootlus laenatud kapitalile. Kuna TrueFi pakub nii mitmekesiseid portfelle – mis hĂ”lmavad krĂŒpto-natiivseid ja reaalseid laene – ning selle laenud on tagatiseta, pakub protokoll DeFi paljudes varaliikides konkurentsivĂ”imelisemaid teenimisvĂ”imalusi.

Osalemiseks peavad TrueFi laenuandjad lihtsalt kasutama TrueFi rakendust, vaatama lÀbi erinevad kogumid ja portfellid, mille jaoks nad kvalifitseeruvad, ning tegema jaotamisotsuse, mis pÔhineb nende riski ja tootluse eelistustel.

Kuna TrueFi vĂ”imaldab portfellihalduritel kontrollida laenuandjate valikut, ei ole iga portfell kĂ”igile laenuandjatele kĂ€ttesaadav – mĂ”ned peavad asuma vĂ€ljaspool piiratud jurisdiktsiooni vĂ”i esitama isikut tĂ”endava dokumendi, mida saab teha ka TrueFi's.

Laenuandjad saavad oma laenupositsioonidest tavaliselt igal ajal mitmel viisil vĂ€ljuda. Kuigi teatud portfellid nĂ”uavad kapitali lukustamist minimaalseks perioodiks, vĂ”imaldavad TrueFi populaarsed DAO-juhitud kogumid ja automaatsed krediidiliinid (ALOC) laenuandjatel vĂ€ikese tasu eest kogumist vĂ€ljuda, kasutades Liquid Exit'it, mis vahetab laenuandja laenutĂ€hise kogumis oleva kasutamata kapitali vastu. Alternatiivina vĂ”ivad laenuandjad mĂŒĂŒa oma laenutokeneid DEX-is, nĂ€iteks Uniswapis.

Kuigi maksujÔuetus on krediiditegevuse tavapÀrane aspekt, on laenuandjad teatud TrueFi portfellides mitmel viisil kaitstud maksejÔuetuse tÀieliku mÔju eest.

Esiteks on laenuandjad kaetud kuni 10% ulatuses panustatud TRU vÀÀrtusega, mis vÀhendatakse maksujÔuetuse korral. Seda kasutatakse seejÀrel selleks, et aidata mÔjutatud laenuandjatel taastuda.

SeejÀrel vÔib TrueFi SAFU kasutada oma reservfondi, et pakkuda mÔjutatud laenuandjatele tÀiendavat katet.

LÔpuks vÔib TrueFi otsustada jÀtkata inkassotegevust maksejÔuetute laenuvÔtjate vastu, et saada tagasi varad, mida saab likvideerida, et aidata kÔiki laenuandjaid, kes on endiselt mÔjutatud.

LaenuvÔtjad

TrueFi laenuvÔtjaks saamiseks peavad taotlejad lÀbima range krediidivÔimelisuse kontrolli, mille kÀigus vaadatakse lÀbi nii ahelavÀlised kui ka ahelasisesed andmed, sealhulgas ettevÔtte taust, hallatavad varad, varade ekspositsioon, finantsvÔimendus ja tulemuslikkuse ajalugu.

Kui TrueFi krediidikomitee tunnistab laenuvĂ”tja krediidikĂ”lblikuks, hÀÀletavad TRU omanikud tema taotluse heakskiitmise vĂ”i tagasilĂŒkkamise ĂŒle. Kui nende taotlus on heaks kiidetud, vĂ”ib laenu vĂ€ljastada mis tahes TrueFi loatul DAO kogumilt turu poolt mÀÀratud intressimÀÀraga ja laenuvĂ”tja TrueFi enda krediidiskoori alusel.

Praeguseks on TrueFi andnud ĂŒle 130 laenu kĂŒmnetele laenuvĂ”tjatele ning sĂ€ilitab terve ja aktiivse laenuportfelli, mis sisaldab regulaarselt uusi laene. 

LaenuvÔtjad toetuvad TrueFi'le kapitali saamiseks, sest protsess on kiire ja kapital on sageli kÀttesaadav samal pÀeval, kui laenuvÔtja kiidetakse krediidi saamiseks heaks. Ja kuna TrueFi laenud ei nÔua kapitali lukustamist, saab iga laenuvÔtja maksimeerida oma kapitalitÔhusust.

Portfellihaldurid

Alates 2021. aastast on TrueFi pakkunud toetust sÔltumatutele portfellihalduritele, vÔimaldades lÔpuks fondijuhtidel ja institutsionaalsetel investoritel tuua oma Àri ahelasse.

TrueFi pakub portfellihalduritele nii DeFi kui ka institutsionaalse rahanduse parimaid omadusi. Selle portfellihaldurid saavad oma portfellide kĂ€ivitamise pĂ€evast alates kasutada ĂŒlemaailmset likviidsust 24/7, nautides samal ajal kulude kokkuhoidu ja lĂ€bipaistvust, mida pakub tĂ€ielikult ahelasisene laenuportfell.

Samal ajal on need haldurid vĂ”rdsed institutsionaalsete krediiditoodetega, omades tĂ€ielikku kontrolli laenuandjate valiku (sealhulgas tunne oma klienti nĂ”uete) ning oma portfellide ja ĂŒksikute laenude tingimuste, samuti oma portfellistrateegiate, intressimÀÀrade ja tasude ĂŒle.

TrueFi puhul on portfellihalduriks saamine sarnane laenuvÔtjaks saamisega, mis nÔuab kogukonna heakskiitu, enne kui halduri portfelli saab TrueFi rakendusse lisada. Kuna TrueFi kasutab aga avatud lÀhtekoodiga infrastruktuuri, saavad portfellihaldurid lihtsalt kasutada TrueFi nutilepinguid, et ise oma portfelli kÀivitada, ilma et nad peaksid otse TrueFi kaudu tegutsema.

TĂ€na kasutavad TrueFi portfellihaldurid DeFi likviidsust, et suunata kapitali Ladina-Ameerika finantstehnoloogiasektori kasvu, investeerida arenevatesse turgudesse, toetada krĂŒpto hĂŒpoteeklaene ja muud – kĂ”ik see annab TrueFi laenuandjatele konkurentsivĂ”imelist ja mitmekesist tulu.

TRU tokeni tutvustus

Kuna TrueFi on detsentraliseeritud laenuprotokoll, tugineb see peamiste eesmĂ€rkide seadmisel ja saavutamisel oma tokeni omanike ja toetajate panusele. TrueFi kasutab hĂŒbriidset DAO mudelit, tuginedes reaalmaailma alusele, et hallata teatavaid ahelavĂ€liseid ĂŒlesandeid, nagu maksudokumentide esitamine, juriidiline tegevus ja inkassotehingud. Samuti annab see TRU omanikele olulise otsustusĂ”iguse siduvate ahelasisese hÀÀletamise kaudu.

TRU panustajad moodustavad nii TrueFi juhtimise eesliini kui ka esimese kaitseliini maksejĂ”uetuse vastu. Panustades TRU-d, saavad panustajad ametlikult liituda tokeniga kaitstud DAO vestlustega ja hÀÀletada Snapshotis ja Tally's ettepanekute ĂŒle, kaardistades seelĂ€bi TrueFi tuleviku teed.

Kuidas osta Binance'is TRU-d

TrueFi natiivne token TRU on saadaval ostmiseks ja kauplemiseks Binance'is. Registreeru ja hangi oma TRU, kasutades alustamiseks seda otselinki.

Mis saab TrueFi'st edasi?

Et tĂ”eliselt Ă€ra kasutada ĂŒlemaailmset mitme triljoni dollari suurust laenuturgu, kasutab TrueFi DeFi ja institutsionaalsete investorite vahelise lĂ”he ĂŒletamiseks kahesugust lĂ€henemist.

JĂ€rgmise aasta jooksul kavatseb protokoll saavutada sĂŒgavama integratsiooni traditsiooniliste finantsasutuste vahel, jĂ€tkates samal ajal DeFi integratsiooni suurendamist suuremate DAO-de, teiste laenuprotokollide ja DeFi jaemĂŒĂŒgirakendustega.

Kasvav institutsionaalne kasutuselevÔtt

TrueFi jĂ€tkab oma protokolli ja laenutoodete tĂ€iustamist, et viia institutsionaalse rahastamise kontroll kooskĂ”lla plokiahela tehnoloogia parema tulemuslikkusega. Suuremate protokolli toetajate, nagu Archblock, abiga ĂŒhendab TrueFi fondide ja perekonnakontorite likviidsust, uurides samal ajal vĂ”imalusi tĂ”eliste institutsionaalsete varahaldurite kaasamiseks ahelasse.

TrueFi tulevaste funktsioonide hulka kuuluvad tranƥeide jagamine (tranching), mis vÔimaldab institutsionaalsetel investoritel valida oma riski- ja tuluprofiili antud portfellides, samuti kapitali moodustamise perioodid, mis vÔimaldavad testida turu huvi finantsvÔimaluse vastu enne kapitali ohtu seadmist.

Lisaks vÔtab TrueFi kasutusele tÀiustatud aruandluse ja pakub paremaid institutsionaalseid esipaneele nii laenuandjatele kui ka halduritele tÀnu peamiste partnerite sÔltumatule panusele.


DeFi integratsiooni sĂŒvendamine

Et muuta TrueFi kĂ€ttesaadavamaks kogu DeFi ulatuses, muudab protokoll oma laenud ja portfellid ĂŒhilduvaks ERC-4626 standardiga. See muudab mĂ”lemad need varahoidlad teiste DeFi vĂ”imalustega kombineeritavateks, vĂ”imaldades ettevĂ”tete vĂ”la ja krediidi kaasamist teiste DeFi protokollide pakkumistesse.

Samal ajal teeb TrueFi avalikult koostööd suurte DAO ja protokollipartneritega, nagu MakerDAO, FRAX ja dYdX, et saada eelistatud partneriks tootluse ja DEX-i likviidsuse jaoks, mis vÔib jÀrgmise aasta jooksul tuua protokolli sadu miljoneid dollareid.