TrueFi (TRU) Là Gì?
Mục lục
Giới thiệu
TrueFi (TRU) là gì?
TrueFi hoạt động như thế nào?
Giới thiệu token TRU
Cách mua TRU trên Binance
TrueFi sẽ phát triển tiếp như thế nào?
TrueFi (TRU) Là Gì?
Trang chủ
Bài viết
TrueFi (TRU) Là Gì?

TrueFi (TRU) Là Gì?

Trung cấp
Đã đăng Nov 8, 2022Đã cập nhật Feb 1, 2023
7m



TL;DR

TrueFi là giao thức tín dụng đầu tiên của DeFi nhắm vào việc cho vay, mượn và quản lý vốn. Được xây dựng trên Ethereum và Optimism, thị trường vốn của TrueFi kết nối các nhà đầu tư, người đi vay và người quản lý vốn để cho vay không cần thế chấp trong cả lĩnh vực tài chính trong thế giới thực và tiền mã hóa.

Bằng cách đưa việc quản lý tài sản lên chuỗi, TrueFi loại bỏ người trung gian và có thể mang lại cho người cho vay lợi tức tốt hơn trên nguồn vốn cho vay, cũng như một loạt các cơ hội tài chính - vốn chỉ dành cho những người cực kỳ giàu có.

Đồng thời, dự án cũng cung cấp nhiều lớp bảo vệ chống mất mát do vỡ nợ, giúp các nhà quản lý danh mục đầu tư khai thác tính thanh khoản toàn cầu và cho phép người đi vay vay vốn hiệu quả hơn.

Đọc tiếp để tìm hiểu cách TrueFi đang cải tổ thị trường tín dụng toàn cầu trị giá hàng nghìn tỷ USD — và đặt tương lai của ngành tài chính vào tay những người nắm giữ token của dự án.

Giới thiệu

Ngày nay, giá trị của thị trường cho vay toàn cầu đã đạt gần 8 nghìn tỷ USD, tuy nhiên gần như toàn bộ số tiền này vẫn được sử dụng trên cơ sở hạ tầng tài chính được xây dựng từ những năm 1970. Những công nghệ này (chẳng hạn như SWIFT) thường khiến việc đầu tư trở nên chậm chạp, tốn kém và độc quyền.

Do đó, các lựa chọn đầu tư hấp dẫn nhất — như nợ doanh nghiệp, bất động sản đặc biệt và cơ hội thị trường mới nổi — hiếm khi có sẵn cho các nhà đầu tư nhỏ lẻ.

Công nghệ blockchain cung cấp một cách mới để di chuyển và phân bổ vốn, giúp đầu tư hiệu quả, nhanh và minh bạch hơn. Tuy nhiên, một mình công nghệ blockchain không giải quyết được các vấn đề như đánh giá mức độ xứng đáng tín dụng của người đi vay, đưa tài sản thế chấp vào thế giới thực hoặc thu nợ từ các khoản vay không trả được. 

Để giải quyết vấn đề này, đội ngũ TrueFi đã thiết kế một cấu trúc kết hợp cho phép giao thức hoạt động tự do, dưới sự chỉ đạo của các chủ sở hữu token TRU. Ngoài ra, TrueFi còn dựa vào việc áp dụng các nhà quản lý danh mục đầu tư độc lập, những người được hưởng các lợi ích từ cơ sở hạ tầng của TrueFi trong khi sở hữu các thành phần tập trung của hoạt động bảo lãnh phát hành và thu nợ trong thế giới thực.

Tại đây, chúng ta sẽ đi sâu hơn để tìm hiểu cách TrueFi đã phát triển thành một giao thức trị giá hàng USD đầu tiên như thế nào.

TrueFi (TRU) là gì?

Sử dụng cơ sở hạ tầng blockchain, TrueFi đã ra mắt thị trường cho vay không thế chấp đầu tiên trong DeFi. Tóm lại, nó cho phép người vay thực hiện các khoản vay trực tuyến mà không yêu cầu họ cung cấp tài sản thế chấp. 

Điều này đã làm tăng đáng kể hiệu quả sử dụng vốn của người đi vay, dẫn đến nhu cầu sử dụng TrueFi tăng vọt. Kể từ khoản vay không thế chấp đầu tiên của TrueFi cho Alameda Research vào tháng 11/2020, giao thức này đã tạo ra gần 2 tỷ USD cho các khoản vay không cần thế chấp, trả khoảng 40 triệu USD cho người cho vay và duy trì một trong những hồ sơ bảo lãnh phát hành tốt nhất trong ngành.

Vào năm 2021, TrueFi đã phát triển từ việc chỉ kết nối những người vay tiền mã hóa và người cho vay DeFi sang việc cung cấp thị trường cơ hội tài chính do các nhà quản lý danh mục đầu tư độc lập quản lý, tất cả đều được xây dựng trên cơ sở hạ tầng cho vay hiện đại. 

Ngày nay, TrueFi mang đến nhiều cơ hội tài chính đa dạng và ngày càng tăng, bao gồm đầu tư vào thị trường mới nổi, tài trợ cho fintech, đầu tư bất động sản và cho vay nhân viên hợp đồng — mang lại hiệu quả cho vay và tài sản trong thế giới thực vào DeFi.

TrueFi hoạt động như thế nào?

TrueFi là một tiện ích tài chính công, cung cấp cơ sở hạ tầng để cho vay, mượn và quản lý tài sản. Tuy nhiên, điều kỳ diệu thực sự của giao thức xảy ra khi các nhóm người dùng này kết hợp với nhau và sử dụng TrueFi làm thị trường để đáp ứng nhu cầu của họ.

Bởi vì TrueFi là một giao thức phi tập trung, nó cũng dựa vào những người stake token quản trị TRU để cung cấp khả năng bảo vệ tổn thất cho những người cho vay, quản lý tương lai của giao thức và đóng góp cần thiết để TrueFi thành công.

Những người cho vay

Cả người cho vay nhỏ lẻ và cho vay tổ chức trong lĩnh vực tiền mã hóa và tài chính truyền thống đều sử dụng TrueFi để tìm ra lợi suất được điều chỉnh theo rủi ro tốt nhất đối với vốn cho vay. Vì TrueFi cung cấp nhiều danh mục đầu tư đa dạng như vậy — bao gồm cho vay tiền mã hóa và thế giới thực — và các khoản vay của nó không được thế chấp, nên trên nhiều loại tài sản giao thức này mang đến một số cơ hội kiếm tiền cạnh tranh nhất trong DeFi.

Để tham gia, người cho vay TrueFi chỉ cần sử dụng ứng dụng TrueFi, xem xét các bể và danh mục đầu tư khác nhau mà họ đủ điều kiện và đưa ra quyết định phân bổ dựa trên rủi ro và sở thích hoàn trả của họ.

Vì TrueFi cho phép các nhà quản lý danh mục đầu tư kiểm soát việc lựa chọn người cho vay nên không phải mọi danh mục đầu tư đều có sẵn cho mọi người cho vay — một số danh mục đầu tư có thể cần nằm ngoài khu vực tài phán bị hạn chế hoặc cung cấp bằng chứng nhận dạng, điều này cũng có thể được thực hiện trên TrueFi.

Người cho vay thường có thể thoát khỏi vị thế cho vay của họ bất cứ lúc nào theo nhiều cách khác nhau. Mặc dù một số danh mục đầu tư nhất định yêu cầu khóa vốn trong một khoảng thời gian tối thiểu, nhưng các bể phổ biến do DAO quản lý và hạn mức tín dụng tự động (ALOC) của TrueFi cho phép người cho vay thoát khỏi bể với một khoản phí nhỏ bằng cách sử dụng Liquid Exit, hoán đổi token cho vay của người cho vay để lấy vốn chưa sử dụng trong bể. Ngoài ra, người cho vay có thể bán token cho vay của họ trên một DEX như Uniswap.

Mặc dù vỡ nợ là một khía cạnh tiêu chuẩn của hoạt động kinh doanh tín dụng, người cho vay được bảo vệ trước tác động đầy đủ của việc vỡ nợ theo một số cách đối với một số danh mục đầu tư TrueFi nhất định.

Đầu tiên, những người cho vay được bảo hiểm bởi giá trị lên tới 10% TRU đã stake, sẽ bị cắt giảm trong trường hợp vỡ nợ. Điều này sau đó được sử dụng để giúp những người cho vay bị ảnh hưởng toàn bộ.

Tiếp theo, TrueFi SAFU có thể sử dụng quỹ dự trữ của mình để cung cấp thêm bảo hiểm cho những người cho vay bị ảnh hưởng.

Cuối cùng, TrueFi có thể chọn theo đuổi việc truy thu đối với những người vay bị vỡ nợ để thu hồi tài sản có thể được thanh lý nhằm hỗ trợ bất kỳ người cho vay nào vẫn bị ảnh hưởng.

Những người đi vay

Để trở thành người đi vay trên TrueFi, người đăng ký phải trải qua quá trình kiểm tra độ tin cậy tín dụng nghiêm ngặt để xem xét cả dữ liệu ngoài chuỗi và trên chuỗi, bao gồm nền tảng công ty, tài sản được quản lý, mức độ tiếp xúc tài sản, đòn bẩy và lịch sử hiệu suất.

Sau khi người vay được Ủy ban Tín dụng của TrueFi tuyên bố là xứng đáng về tín dụng, chủ sở hữu TRU sẽ bỏ phiếu để phê duyệt hoặc từ chối đơn đăng ký của họ. Nếu đơn đăng ký của họ được chấp thuận, khoản vay có thể được phát hành từ bất kỳ bể DAO không cần cấp quyền nào của TrueFi với tỷ lệ do thị trường đặt ra và được thông báo bởi điểm tín dụng TrueFi độc quyền của người vay.

Đến nay, TrueFi đã tạo ra hơn 130 khoản vay cho hàng chục người vay và duy trì một sổ cho vay lành mạnh và tích cực với các khoản vay mới đều đặn. 

Người vay dựa vào TrueFi để có vốn vì quy trình này diễn ra nhanh chóng, vốn thường có sẵn trong cùng ngày người vay được chấp thuận để tiếp cận tín dụng. Và bởi vì các khoản vay của TrueFi không yêu cầu khóa vốn nên mọi người vay đều có thể tối đa hóa hiệu quả sử dụng vốn của họ.

Quản lý danh mục đầu tư

Kể từ năm 2021, TrueFi đã cung cấp hỗ trợ cho các nhà quản lý danh mục đầu tư độc lập, cho phép các nhà quản lý quỹ và nhà đầu tư tổ chức đưa hoạt động kinh doanh của họ lên môi trường trực tuyến.

TrueFi cung cấp cho các nhà quản lý danh mục đầu tư những gì tốt nhất của cả DeFi và tài chính tổ chức. Các nhà quản lý danh mục đầu tư của nó có thể khai thác tính thanh khoản toàn cầu 24/7 kể từ ngày họ khởi chạy danh mục đầu tư của mình, đồng thời tận hưởng sự tiết kiệm chi phí và tính minh bạch của sổ cho vay hoàn toàn trên chuỗi.

Đồng thời, những người quản lý này được hưởng tính năng ngang bằng với các sản phẩm tín dụng của tổ chức, có toàn quyền kiểm soát việc lựa chọn người cho vay (bao gồm các yêu cầu KYC) và các điều khoản của danh mục đầu tư và khoản vay cá nhân, cũng như chiến lược danh mục đầu tư, lãi suất và phí của họ.

Với TrueFi, việc trở thành người quản lý danh mục đầu tư cũng tương tự như trở thành người đi vay, cần có sự chấp thuận của cộng đồng trước khi danh mục đầu tư của người quản lý có thể được liệt kê trong ứng dụng TrueFi. Tuy nhiên, vì TrueFi sử dụng cơ sở hạ tầng mã nguồn mở nên người quản lý danh mục đầu tư có thể chỉ cần sử dụng hợp đồng thông minh của TrueFi để tự khởi chạy danh mục đầu tư của riêng họ mà không cần phải trực tiếp thông qua TrueFi.

Ngày nay, các nhà quản lý danh mục đầu tư của TrueFi sử dụng tính thanh khoản của DeFi để phân bổ vốn nhằm phát triển lĩnh vực fintech ở Mỹ Latinh, đầu tư vào các thị trường mới nổi, hỗ trợ các khoản thế chấp bằng tiền mã hóa, v.v. — tất cả trong khi tạo ra lợi nhuận đa dạng, cạnh tranh cho những người cho vay của TrueFi.

Giới thiệu token TRU

Vì TrueFi là một giao thức cho vay phi tập trung nên nó dựa vào thông tin đầu vào từ những người nắm giữ token và những người đóng góp để thiết lập và thực hiện các mục tiêu chính. TrueFi sử dụng mô hình DAO kết hợp, dựa trên nền tảng trong thế giới thực để quản lý một số tác vụ ngoài chuỗi như hồ sơ thuế, hoạt động pháp lý và hành động thu nợ. Nó cũng đặt quyền ra quyết định quan trọng trong tay những người nắm giữ TRU thông qua bỏ phiếu trực tuyến ràng buộc.

Những người stake TRU tham gia cả việc quản trị TrueFi và tuyến bảo vệ đầu tiên chống lại mặc định. Bằng cách stake các token TRU, những người tham gia stake có thể chính thức tham gia các cuộc hội thoại DAO được kiểm soát bằng token và bỏ phiếu cho các hoạt động Ảnh chụp nhanh và Kiểm đếm, từ đó vạch ra con đường cho tương lai cho TrueFi.

Cách mua TRU trên Binance

Token gốc TRU của TrueFi có thể được mua và giao dịch trên Binance. Đăng ký và sở hữu TRU ngay qua liên kết trực tiếp này.

TrueFi sẽ phát triển tiếp như thế nào?

Để thực sự tận dụng thị trường tín dụng trị giá hàng nghìn tỷ USD toàn cầu, TrueFi đang thực hiện một cách tiếp cận theo hai hướng để thu hẹp khoảng cách giữa DeFi và các nhà đầu tư tổ chức.

Trong năm tới, giao thức có kế hoạch đạt được sự tích hợp sâu hơn giữa các tổ chức tài chính truyền thống trong khi tiếp tục phát triển tích hợp DeFi với các DAO lớn, các giao thức cho vay đồng nghiệp và ứng dụng DeFi bán lẻ.

Tăng cường áp dụng thể chế

TrueFi đang tiếp tục cải thiện giao thức và các sản phẩm cho vay của mình để phù hợp với sự kiểm soát của tài chính tổ chức và hiệu suất được cải thiện của công nghệ blockchain. Với sự giúp đỡ của những người đóng góp giao thức lớn như Archblock, TrueFi đang gắn tính thanh khoản từ các quỹ và văn phòng gia đình đồng thời khám phá các khả năng để tích hợp các nhà quản lý tài sản tổ chức thực sự trên chuỗi.

Các tính năng sắp tới của TrueFi bao gồm phân nhánh, cho phép các nhà đầu tư tổ chức lựa chọn hồ sơ lợi tức rủi ro của họ trong các danh mục đầu tư nhất định, cũng như các giai đoạn hình thành vốn để cho phép kiểm tra mức độ quan tâm của thị trường đối với cơ hội tài chính trước khi đặt vốn vào rủi ro.

Ngoài ra, TrueFi sẽ triển khai báo cáo được cải thiện và cung cấp bảng điều khiển tổ chức tốt hơn cho cả người cho vay và người quản lý thông qua đóng góp độc lập từ các đối tác chính.


Tăng cường tích hợp DeFi

Để làm cho TrueFi dễ truy cập hơn trên DeFi, giao thức đang làm cho các khoản vay và danh mục đầu tư của mình tương thích với tiêu chuẩn ERC-4626. Điều này làm cho cả hai kho tiền này có thể kết hợp với các cơ hội DeFi khác, cho phép nợ và tín dụng của công ty được đưa vào các dịch vụ trên các giao thức DeFi khác.

Đồng thời, TrueFi đang làm việc công khai với các đối tác giao thức và DAO lớn như MakerDAO, FRAX và dYdX để trở thành đối tác ưu tiên về lợi suất và thanh khoản trên DEX, điều này có thể khiến hàng trăm triệu USD chảy vào giao thức trong năm tới.