Avaleht
Artiklid
MACD indikaatori tutvustus

MACD indikaatori tutvustus

Keskmine
Avaldatud Mar 18, 2019VĂ€rskendatud Oct 27, 2022
6m

Moving Average Convergence Divergence (MACD) on ostsillaatori tĂŒĂŒpi indikaator, mida kauplejad kasutavad laialdaselt tehnilise analĂŒĂŒsi (TA) jaoks. MACD on trendi jĂ€lgiv tööriist, mis kasutab aktsia, krĂŒptoraha vĂ”i mĂ”ne muu kaubeldava vara momentumi mÀÀramiseks liikuvaid keskmisi.

Gerald Appeli poolt 1970. aastate lĂ”pus vĂ€lja töötatud liikuva keskmise konvergentsi divergentsi indikaator jĂ€lgib juba toimunud hinnasĂŒndmusi ja kuulub seega viivitusega indikaatorite kategooriasse (mis annavad signaale varasematel hinnatoimingutel vĂ”i andmetel). MACD vĂ”ib olla kasulik turu momentumi ja vĂ”imalike hinnatrendide mÔÔtmiseks ning paljud kauplejad kasutavad seda potentsiaalsete sisenemis- ja vĂ€ljumispunktide tuvastamiseks.

Enne MACD mehhanismidesse sukeldumist on oluline mĂ”ista liikuvate keskmiste kontseptsiooni. Liikuv keskmine (MA) on lihtsalt joon, mis esindab eelmiste andmete keskmist vÀÀrtust antud perioodi jooksul. Finantsturgude kontekstis on liikuvad keskmised tehnilise analĂŒĂŒsi (TA) kĂ”ige populaarsemate indikaatorite hulgas ning need vĂ”ib jagada kahte erinevasse tĂŒĂŒpi: lihtsad liikuvad keskmised (SMA) ja eksponentsiaalsed liikuvad keskmised (EMA). Kui SMA-d kaaluvad kĂ”iki andmesisendeid vĂ”rdselt, omistavad EMA-d suuremat tĂ€htsust kĂ”ige vĂ€rskematele andmevÀÀrtustele (uuemad hinnapunktid).


Kuidas MACD töötab

MACD indikaator genereeritakse kahe eksponentsiaalse liikuva keskmise (EMA) lahutamisel, et luua pÔhijoon (MACD joon), mida kasutatakse seejÀrel teise EMA arvutamiseks, mis tÀhistab signaalijoont.

Lisaks on MACD histogramm, mis arvutatakse nende kahe joone erinevuste pĂ”hjal. Histogramm koos kahe ĂŒlejÀÀnud joonega kĂ”igub keskjoone kohal ja all, mida tuntakse ka nulljoonena.

SeetĂ”ttu koosneb MACD indikaator kolmest elemendist, mis liiguvad ĂŒmber nulljoone:

  • MACD joon (1): aitab mÀÀrata tĂ”usu- vĂ”i languse momentumi (turutrendi). See arvutatakse kahe eksponentsiaalse liikuva keskmise (EMA) lahutamise teel. 

  • Signaaljoon (2): MACD joone EMA (tavaliselt 9-perioodiline EMA). Signaaljoone kombineeritud analĂŒĂŒs MACD joonega vĂ”ib olla abiks vĂ”imalike pöördumiste vĂ”i sisenemis- ja vĂ€ljumispunktide tuvastamisel.

  • Histogramm (3): MACD joone ja signaaljoone divergentsi ja konvergentsi graafiline esitus. TeisisĂ”nu, histogramm arvutatakse kahe joone erinevuste pĂ”hjal.

MACD indikaatori tutvustus

MACD joon

Üldiselt mÔÔdetakse eksponentsiaalseid liikuvaid keskmisi vara sulgemishinna jĂ€rgi ja kahe EMA arvutamiseks kasutatakse tavaliselt 12 perioodi (kiirem) ja 26 perioodi (aeglasem). Perioodi vĂ”ib konfigureerida erineval viisil (minutid, tunnid, pĂ€evad, nĂ€dalad, kuud), kuid see artikkel keskendub igapĂ€evastele seadetele. MACD indikaatorit saab siiski kohandada erinevate kauplemisstrateegiate jaoks.

Eeldades standardseid ajavahemikke, arvutatakse MACD joon ise, lahutades 26-pÀevase EMA 12-pÀevasest EMA-st.

MACD joon = 12p EMA - 26p EMA

Nagu mainitud, vÔngub MACD joon nulljoonest kÔrgemal ja allpool ning see annab mÀrku keskjoone ristumisest, teatades kauplejatele, kui 12-pÀevane ja 26-pÀevane EMA oma suhtelist positsiooni muudavad.


Signaaljoon

Vaikimisi arvutatakse signaaljoon pĂ”hijoone 9-pĂ€evase EMA pĂ”hjal ja see annab tĂ€iendava ĂŒlevaate selle varasematest liikumistest.

Signaaljoon = MACD joone 9p EMA

Kuigi need ei ole alati tĂ€psed, loetakse neid sĂŒndmusi MACD joone ja signaaljoone ristamisel tavaliselt trendi pöördumise signaalideks, eriti kui need juhtuvad olema MACD diagrammi otstes (nulljoonest palju kĂ”rgemal vĂ”i palju allpool).


MACD histogramm

Histogramm pole midagi muud kui MACD joone ja signaaljoone suhteliste liikumiste visuaalne salvestus. See arvutatakse lihtsalt, lahutades ĂŒhe teisest:

MACD histogramm = MACD joon – signaaljoon

Kolmanda liikuva rea lisamise asemel on aga histogramm tehtud tulpdiagrammist, mis muudab selle visuaalselt loetavamaks ja tÔlgendatavamaks. Pane tÀhele, et histogrammi tulpadel pole vara kauplemismahuga mingit pistmist.


MACD sÀtted

Nagu öeldud, pĂ”hinevad MACD vaikesĂ€tted 12, 26 ja 9 perioodi EMA-del – seega MACD-l (12, 26, 9). Kuid mĂ”ned tehnilised analĂŒĂŒsid ja graafikud muudavad tundlikuma indikaatori loomiseks perioode. NĂ€iteks MACD (5, 35, 5) on see, mida kasutatakse sageli traditsioonilistel finantsturgudel koos pikemate ajavahemikega, nagu nĂ€dala- vĂ”i kuugraafikud. 

VÀÀrib mĂ€rkimist, et krĂŒptoturgude suure volatiilsuse tĂ”ttu vĂ”ib MACD indikaatori tundlikkuse suurendamine olla riskantne, kuna see toob tĂ”enĂ€oliselt kaasa rohkem valesignaale ja eksitavat teavet.


Kuidas lugeda MACD graafikuid

Nagu nimigi ĂŒtleb, jĂ€lgib liikuva keskmise konvergentsi divergentsi indikaator liikuvate keskmiste vahelisi seoseid ja kahe joone vahelist korrelatsiooni vĂ”ib kirjeldada kas konvergentsi vĂ”i divergentsina. LĂ€henevad, kui jooned graviteerivad ĂŒksteise poole ja lahknevad, kui nad eemalduvad.

Siiski on MACD indikaatori vastavad signaalid seotud nn ristumisetega, mis tekivad siis, kui MACD joon ristub keskjoonest kÔrgemale vÔi allapoole (keskjoone ristumised) vÔi signaaljoonest kÔrgemale vÔi alla (signaaljoone ristumised).

Pea meeles, et nii keskjoone kui ka signaaljoone ristumine vĂ”ib juhtuda mitu korda, andes palju valesid ja keerulisi signaale – eriti mis puudutab volatiilseid varasid, nagu krĂŒptoraha. SeetĂ”ttu ei tohiks loota ainult MACD indikaatorile.


Keskjoone ristumised

Keskjoone ristumine toimub siis, kui MACD joon liigub kas positiivsel vĂ”i negatiivsel alal. Kui see ĂŒletab keskjoone, nĂ€itab positiivne MACD vÀÀrtus, et 12-pĂ€evane EMA on suurem kui 26-pĂ€evane. Seevastu nĂ€idatakse negatiivset MACD-d, kui MACD joon ĂŒletab keskjoont, mis tĂ€hendab, et 26-pĂ€eva keskmine on kĂ”rgem kui 12-pĂ€evane. TeisisĂ”nu, positiivne MACD joon viitab tugevamale tĂ”usu momentumile, samas kui negatiivne vĂ”ib viidata tugevamale langusele.


Signaaljoone ristumine

Kui MACD joon ĂŒletab signaalijoone, tĂ”lgendavad kauplejad seda sageli potentsiaalse ostuvĂ”imalusena (sisenemispunktina). Teisest kĂŒljest, kui MACD joon ristub allpool signaaljoont, kipuvad kauplejad pidama seda mĂŒĂŒgivĂ”imaluseks (vĂ€ljumispunktiks).

Kuigi signaali ristumine vĂ”ib olla kasulik, ei ole need alati usaldusvÀÀrsed. Samuti tasub uurida, kus need graafikus asetsevad, et riske minimeerida. NĂ€iteks kui ristumine nĂ€itab ostuvĂ”imalust, kuid MACD joone indikaator on keskjoonest allpool (negatiivne), vĂ”ib turutingimusi siiski pidada langevaks. Ja vastupidi, kui signaaljoone ristumine viitab potentsiaalsele mĂŒĂŒgiargumendile, kuid MACD liini indikaator on positiivne (ĂŒle nulljoone), on turutingimused tĂ”enĂ€oliselt siiski tĂ”usvad. Sellise stsenaariumi korral vĂ”ib mĂŒĂŒgisignaali jĂ€rgimine kaasa tuua suurema riski (arvestades suuremat trendi).


MACD ja hinna divergentsid

Keskjoone ja signaaljoone ristumisega vĂ”ivad MACD diagrammid anda ĂŒlevaate ka MACD diagrammi ja vara hinnamuutuste erinevustest. 

NĂ€iteks kui krĂŒpto hinnaliikumine sooritab kĂ”rgema kĂ”rge hinna, samas kui MACD loob madalama kĂ”rge hinna, on meil langev divergents, mis nĂ€itab, et vaatamata hinnatĂ”usule ei ole tĂ”usu momentum (ostmissurve) nii tugev kui varem. Langevaid divergentse tĂ”lgendatakse tavaliselt mĂŒĂŒgivĂ”imalustena, kuna need kipuvad eelnema hinnamuutustele.

Vastupidi, kui MACD joon moodustab kaks tĂ”usvat madalaimat vÀÀrtust, mis ĂŒhtivad vara hinna kahe langeva madalaima tasemega, siis peetakse seda tĂ”usevaks divergentsiks, mis viitab sellele, et vaatamata hinnalangusele on ostusurve tugevam. TĂ”usvad divergentsid kipuvad eelnema hindade pöördumisele, mis vĂ”ib viidata lĂŒhiajalisele pĂ”hjale (langusest tĂ”usule).


LÔppmÀrkused

Tehnilise analĂŒĂŒsi osas on liikuva keskmise konvergentsi divergentsi ostsillaator ĂŒks kĂ”ige kasulikumaid saadaolevaid tööriistu. Mitte ainult seetĂ”ttu, et seda on suhteliselt lihtne kasutada, vaid ka seetĂ”ttu, et see on ĂŒsna tĂ”hus nii turutrendide kui ka momentumi tuvastamisel.

Nagu enamik TA indikaatoreid, ei ole MACD siiski alati tĂ€pne ja vĂ”ib anda arvukalt valesid ja eksitavaid signaale – eriti seoses volatiilsete varadega vĂ”i nĂ”rgalt areneva vĂ”i kĂŒlgsuunalise hinnamuutuse korral. Sellest tulenevalt kasutavad paljud kauplejad MACD-d koos teiste indikaatoritega – nĂ€iteks RSI indikaatoriga – riskide vĂ€hendamiseks ja signaalide tĂ€iendavaks kinnitamiseks.

Jaga postitusi
Registreeri konto
Kasuta oma teadmisi, avades juba tÀna Binance'i konto.