Hvad er Average True Range (ATR)?
Hjem
Artikler
Hvad er Average True Range (ATR)?

Hvad er Average True Range (ATR)?

Let √łvet
Offentliggjort Sep 21, 2022Opdateret Dec 23, 2022
4m

TL;DR

Average True Range (ATR) er en almindeligt anvendt teknisk analyseindikator til estimering af markedsvolatiliteten i en given periode. ATR bruges som et v√¶rkt√łj til at bestemme volatiliteten og blev skabt af teknisk analytiker J. Welles Wilder Jr. i sin bog "New Concepts in Technical Trading Systems", udgivet i 1978.¬†

Inden for en 14-dages periode kan ATR bruges til at beregne og give en estimeret prisvolatilitet på tværs af forskellige sande intervaller for at bestemme et gennemsnit. Mens ATR har forskellige fordele, herunder som en hjælp, hvor handlende kan fastsætte stoploss-priser, har det også nogle begrænsninger.

Introduktion

Handel er kendt for sin volatilitet, is√¶r med kryptovalutaer. Handlende ser ofte ud til at drage fordel af disse prisbev√¶gelser og fors√łger at forudsige dem. En mulig metode er teknisk analyse og prisvolatilitetsindikatorer som Average True Range (ATR). For mange handlende er det et v√¶rdifuldt v√¶rkt√łj til at forst√• og udvikle deres tekniske analysev√¶rkt√łjss√¶t.¬†

Hvad er Average True Range (ATR)? 

ATR blev skabt af teknisk analytiker J. Welles Wilder Jr. i 1978 som et v√¶rkt√łj til at m√•le volatiliteten. ATR er siden blevet en af de mest kendte former for tekniske volatilitetsindikatorer.¬†

Det er nu en v√¶sentlig del af andre indikatorer, der identificerer markedernes retningsbev√¶gelse, s√•som Average Directional Movement Index (ADX) og Average Directional Movement Index Rating (ADXR). Med ATR fors√łger handlende at fastsl√• en optimal periode til at handle med volatile udsving.

Indikatoren beregner markedets gennemsnitlige pris p√• aktiver inden for et 14-dages interval. ATR giver ikke tendensoplysninger eller prisretning, men giver et overblik over prisvolatiliteten i den givne periode. En h√łj ATR indeb√¶rer en h√łj prisvolatilitet i den givne periode, og en lav ATR indikerer en lav prisvolatilitet.¬†

N√•r de beslutter, om de √łnsker at k√łbe eller s√¶lge aktiver i perioden, er disse lave eller h√łje prisvolatiliteter, hvad handlende overvejer. Det er vigtigt at bem√¶rke, at ATR kun ansl√•r prisvolatiliteten og udelukkende b√łr bruges som en hj√¶lp.

Hvordan beregner man ATR?

For at beregne ATR skal du finde en given periodes st√łrste sande r√¶kkevidde eller TR. Det betyder at beregne tre forskellige intervaller og v√¶lge det st√łrste af de tre:

  1. Den seneste periodes h√łjeste pris fratrukket den seneste periodes laveste pris

  2. Den absolutte v√¶rdi (ignorerer ethvert negativt tegn) af den seneste periodes h√łjeste pris minus den forrige lukkepris

  3. Den absolutte værdi af den seneste periodes laveste pris minus den forrige lukkepris

Perioden kan variere afhængigt af den handlendes fokusperiode. Med krypto kan perioden f.eks. være 24 timer, mens det for aktier kan være en enkelt handelsdag. For at fastslå ATR over en periode (typisk 14 dage) beregnes det sande interval for hver periode og summeres, og der tages et simpelt gennemsnit. 

Fastsl√•else af ATR for n√¶vnte periode giver handlende mulighed for at l√¶re om volatiliteten i aktivpriserne i l√łbet af denne periode. Typisk vil en handlende f√• ATR vist som en linje p√• deres diagrammer. Nedenfor kan du se, at ATR-linjen stiger, n√•r volatiliteten stiger (i begge prisretninger).

Hvorfor bruger kryptovalutahandlere Average True Range?

Kryptovalutahandlere bruger ofte ATR til at estimere prisvolatiliteten i en given periode. ATR er is√¶r gavnlig i krypto p√• grund af den h√łje volatilitet, der ses p√• kryptomarkeder. En f√¶lles strategi er at bruge ATR til at fasts√¶tte take-profit og stoploss-ordrer.

N√•r du bruger ATR p√• denne m√•de, kan du undg√•, at markedsst√łj p√•virker dine handelsstrategier. Hvis du fors√łger at k√łbe en langsigtet trend, √łnsker du ikke daglig volatilitet, der lukker dine positioner tidligt.

En typisk metode er at gange ATR med 1,5 eller 2 og derefter bruge dette tal til at indstille stoploss under din indgangspris. Den daglige volatilitet b√łr ikke n√• din stoploss-trigger-pris; hvis den g√łr det, er det en god indikator for, at markedet bev√¶ger sig betydeligt nedad.

Hvad er ulemperne ved at bruge Average True Range?

Mens ATR giver fordele for sine brugere grundet sin tilpasningsevne og detektion af prisændringer, kommer den med to hovedulemper:

1. ATR er ofte åben for fortolkning. Dette kan være en ulempe, da ingen enkelt ATR-værdi klart kan angive, om en tendens vil blive vendt eller ej. 

2. Da ATR kun måler prisvolatiliteten, informerer den ikke handlende om ændringen i et aktivs prisretning. Et eksempel er, når der er en pludselig stigning i ATR, kan nogle handlende tro, at det bekræfter en gammel opadgående eller nedadgående tendens, hvilket kan være falsk.

Sammenfatning 

ATR er afg√łrende i mange handlendes v√¶rkt√łjss√¶t til forst√•else af volatilitetsm√łnstre. Da volatilitet er en vigtig overvejelse i handel med kryptovaluta, er det s√¶rligt velegnet til digitale kryptoaktiver. Dets styrker ligger i dets enkelhed, men v√¶r opm√¶rksom p√• dets begr√¶nsninger, hvis du beslutter dig for at eksperimentere med det i dine handelsaktiviteter.