Kiedy firma lub rząd musi pozyskać środki, emituje obligacje. Obligacje te mają trzy zasadnicze parametry: wartość nominalną, oprocentowanie kuponu i datę zapadalności. Wartość nominalna to kwota, jaką otrzymamy z powrotem po upływie terminu zapadalności obligacji. Oprocentowanie kuponu to wysokość odsetek uzyskiwanych każdego roku, a termin zapadalności to data zwrotu pierwotnej inwestycji. Początkowo obligacje sprzedaje się bezpośrednio inwestorom, ale można je również kupować i sprzedawać później na rynku wtórnym.
Dzięki oprocentowaniu kuponu jako posiadacze obligacji będziemy otrzymywać regularne płatności odsetkowe. Jeżeli np. posiadamy obligację o wartości 1000 USD z oprocentowaniem kuponu w wysokości 5%, co roku otrzymujemy 50 USD z tytułu odsetek.
Kiedy obligacja osiągnie termin zapadalności, emitent zwraca jej wartość nominalną. Obligacje mogą być krótkoterminowe (poniżej 3 lat), średnioterminowe (3-10 lat) lub długoterminowe (powyżej 10 lat), w zależności od tego, jak długo chcemy czekać na wypłatę.
Jeśli chodzi o bezpieczne inwestycje, amerykańskie obligacje skarbowe to najlepszy wybór. Są to obligacje emitowane przez rząd USA i występują one w trzech wariantach:
Amerykańskie obligacje skarbowe słyną z bezpieczeństwa, ponieważ prawdopodobieństwo niewypłacalności rządu USA jest niezwykle niskie. Minusy? Zyski nie są szczególnie porywające. Zarobione odsetki są jednak zasadniczo zwolnione z lokalnych i stanowych podatków dochodowych, co jest przyjemną zaletą.
Obligacje mogą być rozsądną opcją, jeżeli szukamy stabilności i stałych zysków. Są zwykle mniej nieprzewidywalne niż akcje i dają pewny dochód dzięki regularnej wypłacie odsetek.
Ponadto obligacje mogą ułatwiać równoważenie portfela inwestycyjnego, ponieważ zwiększają bezpieczeństwo poprzez ograniczanie ryzyka ogólnego. To, czy obligacje będą dla nas odpowiednie, zależy od naszych celów finansowych, stopnia ryzyka, jakie jesteśmy w stanie podjąć, oraz bieżących warunków rynkowych.
Obligacje – a zwłaszcza obligacje skarbowe – często uchodzą za rzecz pewną. W czasach niepewności gospodarczej lub wahań rynkowych inwestorzy zazwyczaj skłaniają się ku obligacjom ze względu na ich stabilność i przewidywalne zyski.
Dzieje się tak, ponieważ wraz ze wzrostem stóp procentowych emitowane są nowe obligacje o wyższych stopach zwrotu, przez co poprzednie obligacje o niższym oprocentowaniu tracą na atrakcyjności, a to powoduje spadek ich cen rynkowych. Przez tę zależność obligacje są decydującym wskaźnikiem trendów w zakresie stóp procentowych i ogólnej kondycji gospodarczej.
Obligacje to bardzo ważne zmienne w świecie finansów, ponieważ dają inwestorom zarówno stabilność, jak i stały dochód. Stanowią dobrą opcję dla osób poszukujących bezpieczniejszej inwestycji, a także mają duży wpływ na trendy gospodarcze, np. stopy procentowe.
W świecie kryptowalut obligacje stanowią bezpieczniejszą alternatywę i sposób na równoważenie gwałtownych wahań aktywów cyfrowych. Wiedza o tym, jak działają obligacje i jaki mają wpływ na różne rynki, może ułatwiać dokonywanie mądrzejszych decyzji inwestycyjnych.
Nieformalny dokument, który stanowi potwierdzenie długu jednej strony wobec drugiej.
Procent składany to odsetki narastające od kwoty głównej oprócz odsetek z poprzednich okresów. Umożliwia ma...
Oprocentowanie może się odnosić do kosztu pożyczki pieniężnej lub stopy zwrotu z inwestycji, zwykle wyrażan...