Wyja艣nienie St贸p Procentowych
Strona G艂贸wna
Artyku艂y
Wyja艣nienie St贸p Procentowych

Wyja艣nienie St贸p Procentowych

Pocz膮tkuj膮cy
Opublikowane Dec 24, 2020Zaktualizowane Dec 6, 2023
5m

TL;DR

Po偶yczanie pieni臋dzy za darmo nie ma sensu. Je艣li Alice chce po偶yczy膰 $10,000 dolar贸w od Boba, Bob b臋dzie potrzebowa艂 zach臋ty finansowej, aby udzieli膰 tej po偶yczki. Ta zach臋ta ma posta膰 odsetek 鈥 rodzaj op艂aty, kt贸ra jest dodawana do kwoty po偶yczonej przez Alice.

Stopy procentowe maj膮 powa偶ny wp艂yw na ca艂膮 gospodark臋, poniewa偶 ich podwy偶szenie lub obni偶enie znacz膮co wp艂ywa na zachowanie ludzi. M贸wi膮c og贸lnie:

  • Wy偶sze stopy procentowe sprawiaj膮, 偶e oszcz臋dzanie pieni臋dzy jest atrakcyjne, poniewa偶 banki p艂ac膮 wi臋cej za ich przechowywanie. Zaci膮ganie po偶yczek natomiast jest mniej atrakcyjne, poniewa偶 za zaci膮gni臋ty kredyt trzeba zap艂aci膰 wy偶sz膮 kwot臋.
  • Ni偶sze stopy procentowe sprawiaj膮, 偶e po偶yczanie i wydawanie pieni臋dzy jest atrakcyjne - Twoje pieni膮dze niewiele zarabiaj膮, siedz膮c bezczynnie. Co wi臋cej, nie musisz sp艂aca膰 znacznie wi臋kszych kwot ni偶 po偶yczy艂e艣.


Wprowadzenie

Jak widzieli艣my w Jak Dzia艂a Gospodarka?, kredyt odgrywa istotn膮 rol臋 w 艣wiatowej ekonomii. Zasadniczo jest to smar dla transakcji finansowych 鈥 osoby fizyczne mog膮 wykorzysta膰 kapita艂, kt贸rego nie maj膮 do dyspozycji i sp艂aci膰 go w p贸藕niejszym terminie. Firmy mog膮 wykorzysta膰 kredyt do zakupu zasob贸w, wykorzysta膰 te zasoby do osi膮gni臋cia zysku, a nast臋pnie zap艂aci膰 po偶yczkodawcy. Konsument mo偶e zaci膮gn膮膰 po偶yczk臋 na zakup towar贸w, a nast臋pnie sp艂aca膰 po偶yczk臋 w mniejszych ratach w czasie.

Oczywi艣cie w pierwszej kolejno艣ci po偶yczkodawca musi mie膰 motywacj臋 finansow膮 do oferowania kredytu. Cz臋sto b臋d膮 to odsetki. W tym artykule przyjrzymy si臋 stopom procentowym i ich dzia艂aniu.


Czym jest stopa procentowa?

Odsetki to p艂atno艣膰 kt贸r膮 po偶yczkodawcy dostaj膮 od po偶yczkobiorc贸w. Je艣li Alice po偶yczy pieni膮dze od Boba, Bob mo偶e powiedzie膰, 偶e mo偶esz mie膰 te $10,000, ale z oprocentowaniem w wysoko艣ci 5%. Oznacza to, 偶e Alice b臋dzie musia艂a sp艂aci膰 pierwotne $10,000 (kwota g艂贸wna) plus 5% tej kwoty do ko艅ca danego okresu. W zwi膮zku z tym jej ca艂kowita sp艂ata na rzecz Boba wyniesie $10,500.

Zatem stopa procentowa to procent odsetek nale偶nych w danym okresie. Je艣li jest to 5% rocznie, Alice by艂aby winna $10,500 w pierwszym roku. Tutaj wyst臋puj膮 dwie opcje:

  • proste oprocentowanie - kolejne lata obj臋te s膮 oprocentowaniem w wysoko艣ci 5% kwoty g艂贸wnej

lub

  • sk艂adana stopa procentowa - 5% z $10,500 w pierwszym roku, nast臋pnie 5% z $10,500 + $525 = $11,025 w drugim roku i tak dalej.


Dlaczego stopy procentowe s膮 wa偶ne?

O ile nie dokonujesz transakcji wy艂膮cznie w kryptowalutach, got贸wce i z艂otych monetach, stopy procentowe wp艂ywaj膮 na Ciebie, podobnie jak na wi臋kszo艣膰 ludzi. Nawet je艣li w jaki艣 spos贸b uda艂o ci si臋 znale藕膰 spos贸b na zap艂acenie za wszystko w Dogecoin'ach, nadal odczuwasz ich skutki ze wzgl臋du na ich znaczenie dla gospodarki.
We藕my bank komercyjny 鈥 ca艂y ich model biznesowy (bankowo艣膰 z rezerw膮 cz膮stkow膮) obraca si臋 wok贸艂 po偶yczania pieni臋dzy. Wp艂acaj膮c pieni膮dze, dzia艂asz jako po偶yczkodawca. Otrzymujesz odsetki od banku, poniewa偶 po偶yczaj膮 Twoje 艣rodki innym osobom. Natomiast gdy po偶yczasz pieni膮dze od banku, to ty p艂acisz mu odsetki.

Banki komercyjne nie maj膮 du偶ej elastyczno艣ci, je艣li chodzi o ustalanie st贸p procentowych - to zale偶y od jednostek zwanych bankami centralnymi. Pomy艣l o Rezerwie Federalnej Stan贸w Zjednoczonych, Ludowym Banku Chin lub Banku Anglii. Ich zadaniem jest majstrowanie przy gospodarce, aby by艂a zdrowa. Jedn膮 z funkcji, kt贸re pe艂ni膮 w tym celu, jest podnoszenie lub obni偶anie st贸p procentowych.

Pomy艣l o tym: je艣li stopy procentowe s膮 wysokie, otrzymasz wi臋ksze odsetki za po偶yczk臋. Z drugiej strony, zaci膮ganie po偶yczek b臋dzie dro偶sze, poniewa偶 b臋dziesz wi臋cej winien. I odwrotnie, nie op艂aca si臋 po偶ycza膰, gdy stopy procentowe s膮 niskie, ale branie po偶yczek staje si臋 atrakcyjne.

Ostatecznie 艣rodki te kontroluj膮 zachowanie konsument贸w. Obni偶anie st贸p procentowych zwykle ma na celu pobudzenie wydatk贸w, poniewa偶 zach臋ca to osoby prywatne i przedsi臋biorstwa do zaci膮gania kredyt贸w. Co si臋 dzieje dalej? Czekamy, z nadziej膮, 偶e ludzie maj膮c wi臋cej 艣rodk贸w, wydadz膮 je.

Obni偶enie st贸p procentowych mo偶e by膰 dobrym kr贸tkoterminowym posuni臋ciem maj膮cym na celu o偶ywienie gospodarki, ale powoduje r贸wnie偶 inflacj臋. Jest wi臋cej dost臋pnych kredyt贸w, ale ilo艣膰 zasob贸w pozostaje taka sama. Innymi s艂owy, popyt na towary ro艣nie, ale poda偶 nie. Oczywi艣cie ceny zaczynaj膮 rosn膮膰, a偶 do osi膮gni臋cia r贸wnowagi.

W tym momencie wysokie stopy procentowe mog膮 s艂u偶y膰 jako 艣rodek zaradczy. Ustanowienie ich wysoko obni偶a kwot臋 kredyt贸w w obiegu, poniewa偶 ka偶dy zaczyna sp艂aca膰 swoje d艂ugi. Poniewa偶 na tym etapie banki oferuj膮 hojne stawki, osoby fizyczne b臋d膮 oszcz臋dza膰 pieni膮dze, aby uzyska膰 odsetki. Przy mniejszym popycie na towary inflacja spada - ale wzrost gospodarczy zwalnia.



Czym jest ujemna stopa procentowa?

Cz臋sto ekonomi艣ci i eksperci m贸wi膮 o ujemnych stopach procentowych. Jak mo偶esz sobie wyobrazi膰, s膮 to stawki poni偶ej zera, kt贸re wymagaj膮 od Ciebie zap艂acenia za udzielenie po偶yczki 鈥 lub nawet przechowanie jej w banku. W konsekwencji powoduje to, 偶e udzielanie po偶yczek przez banki jest kosztowne. W rzeczywisto艣ci powoduje to, 偶e nawet oszcz臋dzanie kosztuje.

Mo偶e si臋 to wydawa膰 szalon膮 koncepcj膮. Przecie偶 to po偶yczkodawca bierze na siebie ryzyko, 偶e po偶yczkobiorca mo偶e nie sp艂aci膰 po偶yczki, wi臋c dlaczego mia艂by p艂aci膰?

By膰 mo偶e w艂a艣nie dlatego ujemne stopy procentowe s膮 ostatni膮 desk膮 ratunku w celu naprawienia upadaj膮cych gospodarek. Pomys艂 wynika z obawy, 偶e ludzie mog膮 wole膰 trzyma膰 swoje pieni膮dze w czasie spowolnienia gospodarczego, oczekuj膮c, a偶 sytuacja si臋 poprawi, aby zaanga偶owa膰 si臋 w jak膮kolwiek dzia艂alno艣膰 gospodarcz膮.

Gdy stopy s膮 ujemne, takie zachowanie nie ma sensu 鈥 po偶yczanie i wydawanie pieni臋dzy wydaje si臋 by膰 najbardziej rozs膮dnym wyborem. Dlatego niekt贸rzy uwa偶aj膮 ujemne stopy procentowe za wa偶ne narz臋dzie w nadzwyczajnych warunkach ekonomicznych.


Przemy艣lenia ko艅cowe

Na poz贸r stopy procentowe wydaj膮 si臋 by膰 stosunkowo prostym poj臋ciem do zrozumienia.

Niemniej jednak stanowi膮 integraln膮 cz臋艣膰 nowoczesnych gospodarek 鈥 jak widzieli艣my, ich dostosowanie mo偶e zasadniczo zmieni膰 zachowanie os贸b i firm. W艂a艣nie dlatego banki centralne tak aktywnie wykorzystuj膮 je do utrzymywania gospodarek kraj贸w na w艂a艣ciwej drodze.

Nadal masz pytania dotycz膮ce st贸p procentowych i ekonomii? Sprawd藕 nasz膮 platform臋 pyta艅 i odpowiedzi聽Zapytaj Akademi臋, gdzie spo艂eczno艣膰 Binance postara si臋 Ci pom贸c.
Udost臋pnij Posty
Zarejestruj konto
Wykorzystaj swoj膮 wiedz臋 w praktyce, otwieraj膮c konto Binance ju偶 dzi艣.