Indikatorn för Relative Strength Index (relativt styrkeindex)
Relative Strength Index (RSI) Àr en TA-indikator utvecklad i slutet av 1970-talet som ett verktyg som handlare kan anvÀnda för att undersöka hur en aktie presterar under en viss period. Det Àr i grunden en momentumoscillator som mÀter storleken pÄ prisrörelserna, sÄvÀl som hastigheten pÄ dessa rörelser. RSI kan vara ett mycket anvÀndbart verktyg beroende pÄ handlarens profil och dennes handelstaktik.
Innan Wilder blev teknisk analytiker arbetade han som maskiningenjör och fastighetsutvecklare. Han började handla med aktier runt 1972, men var inte sÀrskilt framgÄngsrik. NÄgra Är senare sammanstÀllde Wilder sin handelsforskning och erfarenhet till matematiska formler och indikatorer, som senare antogs av mÄnga handlare runt om i vÀrlden. Boken producerades pÄ bara sex mÄnader och trots att den Àr frÄn 1970-talet Àr den fortfarande en referens till mÄnga diagramanalytiker och handlare idag.
Hur fungerar RSI-indikatorn?Â
Som standard mĂ€ter RSI förĂ€ndringarna i en tillgĂ„ngs pris under 14 perioder (14 dagar pĂ„ dagliga diagram, 14 timmar pĂ„ timdiagram och sĂ„ vidare). Formeln dividerar den genomsnittliga vinsten som priset har haft under den tiden med den genomsnittliga förlusten det har lidit, och skriver sedan ut data pĂ„ en skala frĂ„n 0 till 100.Â
Som nÀmnts Àr RSI en momentumindikator, vilket Àr en typ av tekniskt handelsverktyg som mÀter hastigheten med vilken priset (eller data) förÀndras pÄ. NÀr momentumet ökar och kursen stiger indikerar det att aktien aktivt köps pÄ marknaden. Om ett momentum gÄr nedÄt Àr det ett tecken pÄ att sÀljtrycket ökar.
RSI Àr ocksÄ en oscillerande indikator som gör det lÀttare för handlare att upptÀcka överköpta eller översÄlda marknadsförhÄllanden. Den utvÀrderar tillgÄngspriset pÄ en skala frÄn 0 till 100 baserat pÄ de 14 perioderna. En RSI-poÀng pÄ 30 eller mindre tyder pÄ att tillgÄngen förmodligen Àr nÀra botten (översÄld) och ett mÄtt över 70 indikerar att tillgÄngspriset förmodligen Àr nÀra sitt höga (överköpt) för den perioden.
Ăven om standardinstĂ€llningarna för RSI Ă€r 14 perioder kan handlare vĂ€lja att Ă€ndra den för att öka kĂ€nsligheten (fĂ€rre perioder) eller minska kĂ€nsligheten (fler perioder). DĂ€rför Ă€r en 7-dagars RSI mer kĂ€nslig för prisrörelser Ă€n en som rĂ€knas efter 21 dagar. Dessutom kan kortsiktiga handelsuppsĂ€ttningar justera RSI-indikatorn för att betrakta 20 och 80 som översĂ„lda och överköpta nivĂ„er (istĂ€llet för 30 och 70), vilket gör att det Ă€r mindre sannolikt att ge falska signaler.
SÄ hÀr anvÀnds RSI baserat pÄ divergenser
Förutom RSI-poĂ€ngen 30 och 70 â vilket kan tyda pĂ„ potentiellt översĂ„lda och överköpta marknadsförhĂ„llanden â anvĂ€nder handlare ocksĂ„ RSI för att försöka förutsĂ€ga trendvĂ€ndningar eller för att upptĂ€cka stöd- och motstĂ„ndsnivĂ„er. Ett sĂ„dant tillvĂ€gagĂ„ngssĂ€tt Ă€r baserat pĂ„ de sĂ„ kallade hausseartade och baisseartade skillnaderna.
En hausseartad divergens Àr ett tillstÄnd dÀr priset och RSI-poÀngen rör sig i motsatta riktningar. RSI-poÀngen stiger och skapar högre dalar medan priset faller, vilket skapar lÀgre dalar. Detta kallas en "hausseartad" divergens och indikerar att köpkraften blir starkare trots prisnedgÄngen.
DÀremot kan baisseartade skillnader tyda pÄ att marknaden tappar fart trots en prisuppgÄng. DÀrför sjunker RSI-poÀngen och skapar lÀgre toppar, medan tillgÄngspriset ökar och skapar högre toppar.
TÀnk dock pÄ att RSI-avvikelser inte Àr sÄ tillförlitliga under starka marknadstrender. Detta innebÀr att en stark nedÄtgÄende trend kan ge mÄnga hausseartade avvikelser innan den faktiska botten har nÄtts. PÄ grund av detta Àr RSI-avvikelser bÀttre lÀmpade för mindre volatila marknader (med sidledsrörelser eller subtila trender).
Sammanfattningsvis
Det finns flera viktiga faktorer att tĂ€nka pĂ„ nĂ€r du anvĂ€nder Relative Strength Index-indikatorn, sĂ„som instĂ€llningarna, poĂ€ngen (30 och 70) samt hausseartade/baisseartade avvikelser. Man bör dock alltid ha i Ă„tanke att ingen teknisk indikator Ă€r 100 % effektiv â speciellt om den anvĂ€nds pĂ„ egen hand. DĂ€rför bör handlare övervĂ€ga att anvĂ€nda RSI-indikatorn tillsammans med andra indikatorer för att undvika falska signaler.