Vyloučení odpovědnosti: tento článek slouží pouze pro vzdělávací účely. Informace poskytované prostřednictvím Binance nepředstavují radu ani doporučení k investování nebo obchodování. Společnost Binance nenese odpovědnost za žádná vaše investiční rozhodnutí. Před podstupováním finančních rizik prosím vyhledejte odbornou radu.
Hlavní body
Cetus je protokol pro decentralizované burzy a systémy likvidity, který jako podkladové blockchainy používá Sui a Aptos.
Cílem projektu Cetus je vybudovat flexibilní a spolehlivou síť likvidity, která uživatelům DeFi usnadní a zefektivní obchodování.
Protokol Cetus využívá model tvůrce trhu s koncentrovanou likviditou (CLMM), který může zvýšit kapitálovou efektivitu tím, že poskytovatelům likvidity umožní zvolit pro jejich pozice užší cenové rozpětí.
Co je Cetus?
Cetus je decentralizovaná burza (DEX) a protokol koncentrované likvidity postavený na blockchainech Sui a Aptos. Jeho hlavním cílem je usnadnit všem obchodování tím, že vytvoří flexibilní a silné sítě tržní likvidity.
Zároveň chce uživatelům decentralizovaných financí (DeFi) nabídnout špičkovou zkušenost s obchodováním a zefektivnit využívání likvidity v celém prostoru Webu 3.0.
Klíčové funkce projektu Cetus
Bez nutnosti povolení
Cetus umožňuje komukoli nebo jakékoli aplikaci používat zdarma jeho základní nástroje a funkce. Uživatelé mohou díky protokolu Cetus například vytvářet nové obchodovací pooly nebo vlastní služby související s likviditou. Do začátku nejsou potřeba žádná zvláštní oprávnění.
Programovatelnost
Cetus je protokol flexibilní likvidity používající model likvidity známý jako tvůrce trhu s koncentrovanou likviditou (CLMM). Uživatelé mohou vytvářet všemožné obchodní strategie, včetně těch složitějších, které se běžně vyskytují na centralizovaných burzách. Model CLMM navíc poskytovatelům likvidity umožňuje maximalizovat kapitálovou efektivitu.
Kombinovatelnost
Cetus je vytvořený s ohledem na integraci a nabízí „likviditu jako službu“. To znamená, že vývojáři mohou likviditu sítě Cetus snadno využívat pro své vlastní služby, jako je vytváření trezorů, derivátů nebo produktů farmaření s pákovým efektem. Softwarové nástroje projektu Cetus dokonce novým projektům umožňují rychle přinést obchodní nebo swapovací rozhraní na jejich vlastní stránky.
Udržitelnost
Ekosystém Cetus používá k zajištění dlouhodobé udržitelnosti protokolu model se dvěma tokeny, který je navržený tak, aby nabízel dlouhodobé odměny těm, kteří se aktivně podílí na aktivitách sítě.
Hlavní nativní token je CETUS a xCETUS funguje jako token stakování likvidity (LST), který zastupuje stakovaný CETUS.
Tvůrce trhu s koncentrovanou likviditou (CLMM)
Ve standardním modelu automatického tvůrce trhu (AMM) je likvidita rozložena rovnoměrně v celém cenovém rozpětí. To ale často vede k tomu, že je většina likvidity nevyužitá, obzvlášť ve stablecoinových poolech, ve kterých bývají ceny relativně stabilní.
V modelu CLMM (tvůrce trhu s koncentrovanou likviditou) si poskytovatelé likvidity mohou stanovit užší cenové rozpětí s vysokou obchodní aktivitou, a za lepší využití likvidity tak vydělat víc na poplatcích.
V systému CLMM se každé cenové rozpětí, které si poskytovatel likvidity zvolí, nazývá pozice. Poskytovatelé likvidity si mohou v rámci poolu likvidity nastavit podle svých obchodních strategií několik pozic.
Když se tržní cena pohybuje mimo rozpětí pozice, likvidita přestává být aktivní, takže poskytovatel přestane vydělávat na poplatcích, dokud se cena nepohne zpět do jeho rozpětí. Tento model dává poskytovatelům likvidity flexibilitu přizpůsobovat strategie tržním trendům, takže když se zaměří na aktivní cenové zóny, mohou maximalizovat své výnosy.
Proč si protokol Cetus vybral právě blockchainy Sui a Aptos?
Protokol Cetus využívá blockchainové sítě Sui a Aptos.
Síť Sui je navržená s ohledem na vysokorychlostní transakce a okamžité vypořádání, takže je ideální pro aplikace, které vyžadují rychlou reakci. Její jedinečná architektura také umožňuje přinášet do odvětví Webu 3.0 kreativní nové funkce.
Aptos je nový blockchain s ambicemi ohledně rychlosti, škálovatelnosti a odolnosti. Cetus plánuje stát se postupně klíčovou součástí ekosystému Aptos a pomoct budovat efektivnější síť.
Co mohou poskytovatelé likvidity na síti Cetus získat?
Poskytovatelé likvidity na platformě Cetus mohou získat pobídky několika různými způsoby:
Transakční poplatky: poskytovatelé mohou získávat poplatky na základě zvolených cenových rozpětí, ve kterých se jejich likvidita používá k obchodování. To je pro poskytovatele likvidity často primárním způsobem výdělku.
Těžba likvidity: poskytovatelé likvidity mohou při výběru transakčních poplatků v určitých poolech a cenových rozpětí získat na základě svých pozic dodatečné odměny. Při těžbě likvidity vznikají specifické NFT, které zastupují pozici poskytovatelů likvidity.
Věrnostní programy: aktivní účastníci mohou získat další pobídky prostřednictvím věrnostních programů, jako je uzamčení likvidity nebo události s žebříčky.
Tokeny Cetus
Cetus má dva tokeny: CETUS a xCETUS.
CETUS je hlavní token protokolu Cetus navržený jako interoperabilní token, který se v rámci sítě používá jako prostředek směny. Uživatelé mohou CETUS získávat těžbou likvidity.
xCETUS je nepřenosný token v úschově, který zastupuje stakovaný CETUS. Uživatelé se na základě své hlasovací síly (definované množstvím držených tokenů xCETUS) mohou podílet na systémové správě sítě Cetus.
Závěrem
Cetus je inovativní decentralizovaná burza na sítích Sui a Aptos, která využívá model CLMM. Cílem protokolu Cetus je zjednodušit obchodování vybudováním flexibilní a výkonné sítě likvidity s nástroji, které uživatelům DeFi zajistí bezproblémové obchodování a efektivní využití likvidity.
Související články:
Vyloučení odpovědnosti: tento obsah je vám předkládán ve stavu, v jakém je, pouze pro obecné informační a vzdělávací účely, bez jakéhokoli prohlášení nebo záruky. Neměl by být chápán jako finanční, právní nebo jiné odborné poradenství ani není jeho cílem doporučit nákup jakéhokoli konkrétního produktu nebo služby. Měli byste se poradit s příslušnými odbornými poradci. Upozorňujeme, že pokud je článek příspěvkem od třetí strany, vyjádřené názory patří této třetí straně a nemusí se nutně shodovat s názory Akademie Binance. Další podrobnosti se dozvíte v našem úplném prohlášení o vyloučení odpovědnosti zde. Ceny digitálních aktiv mohou být volatilní. Hodnota vaší investice může klesnout nebo stoupnout a investovaná částka se vám nemusí vrátit. Za svá investiční rozhodnutí nesete výhradní odpovědnost vy sami a Akademie Binance nenese odpovědnost za žádné ztráty, které vám mohou vzniknout. Tento materiál by neměl být chápán jako finanční, právní nebo jiné odborné poradenství. Další informace získáte v našich podmínkách použití a upozornění na rizika.