Головна сторінка
Глосарій
Комісія з цінних паперів і бірж

Комісія з цінних паперів і бірж

Середній рівень

SEC – це абревіатура від US Securities and Exchange Commission (з англ. Комісія з цінних паперів і бірж США). Була створена 6 червня 1934 року як незалежне урядове агентство. SEC відповідає за регулювання і моніторинг фінансових ринків, з акцентом на американські ринки цінних паперів (наприклад, акцій та облігацій).

Однією з головних цілей SEC є запобігання та нагляд за маніпулюванням ринком і шахрайством, як зазначено на їхньому вебсайті:

Місія SEC – захищати інвесторів; підтримувати справедливі, впорядковані й ефективні ринки; та сприяти формуванню капіталу.

Основна ідея створення SEC полягає в тому, що інвестори та трейдери повинні мати рівний доступ до відповідної інформації, перш ніж купувати або торгувати фінансовими інструментами. Таким чином, робота SEC гарантує, що брокери, біржі та дилери ставляться до інвесторів справедливим і чесним чином.

Крім того, SEC створила закони, які зобов'язують публічні компанії повідомляти всі свої важливі фінансові дані громадськості. У результаті всі типи інвесторів можуть отримати доступ до однакового набору інформації, перш ніж приймати інвестиційні рішення.

SEC публікує освітній контент і періодичні фінансові звіти. Інвестори також можуть знайти квартальні й річні звіти, надані публічними та регульованими компаніями, в онлайн-базі даних SEC під назвою EDGAR (Electronic Data Gathering, Analysis, and Retrieval system або Електронна система збору, аналізу та пошуку даних).
Як SEC, так і Комісія з торгівлі товарними ф'ючерсами (CFTC) працюють над запобіганням незаконній діяльності на фінансових ринках, наприклад схемам Понці та фінансовим пірамідам. Однак CFTC зосереджена на регулюванні ринків деривативів, тобто опціонів і ф'ючерсних контрактів. Інсайдерська торгівля є одним з найпоширеніших порушень зони відповідальності SEC, поряд з дезінформацією і бухгалтерським шахрайством.
SEC і CFTC отримали додаткові повноваження, коли президент США Барак Обама схвалив Закон Додда-Френка про реформу Волл-Стріт та захист прав споживачів – незабаром після Фінансової кризи 2008 року.

Станом на 2024 рік SEC розділена на шість основних операційних підрозділів:

  • Відділ фінансів корпорацій

  • Відділ торгівлі та ринків

  • Відділ управління інвестиціями

  • Відділ забезпечення правопорядку

  • Відділ економічного аналізу й аналізу ризиків

  • Відділ іспитів.

Поділіться дописами
Пов’язані глосарії
Реєстрація акаунту
Застосуйте свої знання на практиці, відкривши акаунт Binance вже сьогодні.