Likviditetsudbyder

LP'er kan være market makers, højfrekvenshandelsvirksomheder, investeringsbanker eller andre finansielle institutioner. LP'ernes rolle er ekstremt vigtig, da de udgør en kontinuerlig kilde til købs- og salgsordrer, hvilket er med til at sikre, at der altid er nok købere og sælgere på markedet, selv i perioder med lav efterspørgsel. Et marked med lav likviditet har få købere og sælgere, hvilket gør det vanskeligt at gennemføre transaktioner, hvilket kan resultere i store kursudsving.

Uden LP'er ville de finansielle markeder være mindre effektive og mindre attraktive for markedsdeltagerne. Hvis der f.eks. kun er få købere og sælgere af et bestemt aktiv, kan det være vanskeligt for investorerne at gennemføre en handel til en rimelig pris. Dette vil resultere i en ugunstig pris, hvilket vil medføre en stor afvigelse fra den tilsigtede pris for udførelsen.

På kryptovalutamarkedet er de decentraliserede børser (DEX'er) opstået som et stærkt alternativ til centraliserede børser (CEX'er). I en DEX handler brugerne direkte med hinanden uden brug af en central myndighed. For at opretholde likviditeten på markedet er DEX'er ofte afhængige af LP'er til at levere tokens.

Der er dog også risici forbundet med at være LP. F.eks. er markedet for kryptovaluta kendt for at være volatilt, hvilket betyder, at priserne svinger voldsomt, og ubestemte tab kan være betydelige for LP'er. Hvis de ikke er afdækket korrekt, kan tabene langt overstige gevinsterne. Hvis der desuden ikke er megen aktivitet i likviditets-poolen, kan LP'er muligvis ikke være i stand til at sælge deres beholdninger i sidste ende og lide et tab.