Eine Anleitung f√ľr Einsteiger zum Thema Candlestick-Charts
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Eine Anleitung f√ľr Einsteiger zum Thema Candlestick-Charts

Eine Anleitung f√ľr Einsteiger zum Thema Candlestick-Charts

Anfänger
Veröffentlicht Feb 12, 2020Aktualisiert Feb 8, 2024
5m

Inhalt


Einf√ľhrung

Als Einsteiger in das Trading oder in Investitionen kann das Lesen von Charts eine gewaltige Aufgabe sein. Manche verlassen sich auf ihr Bauchgef√ľhl und t√§tigen ihre Investitionen auf der Grundlage ihrer Intuition. Diese Strategie mag zwar vor√ľbergehend in einem bullischen Marktumfeld funktionieren, langfristig wird sie aber h√∂chstwahrscheinlich nicht funktionieren.¬†
Im Wesentlichen sind Trading und Investitionen ein Spiel der Wahrscheinlichkeiten und Risikomanagement. Daher ist die F√§higkeit, Candlestick-Charts zu lesen, f√ľr fast jeden Anlagestil von entscheidender Bedeutung. In diesem Artikel wird erkl√§rt, was Candlestick-Charts sind und wie man sie liest.


Was ist ein Candlestick-Chart?

Ein Candlestick-Chart ist eine Art von Finanzdiagramm, das die Preisbewegungen eines Vermögenswerts in einem bestimmten Zeitraum grafisch darstellt. Wie der Name schon sagt, besteht es aus Candlesticks, die jeweils die gleiche Zeitspanne repräsentieren. Die Candlesticks können praktisch jeden Zeitraum darstellen, von Sekunden bis zu Jahren. 
Candlestick-Charts werden schon seit etwa dem 17. Jahrhundert verwendet. Ihre Entwicklung als Hilfsmittel f√ľr die Chart-Analyse wird oft einem japanischen Reish√§ndler namens Homma zugeschrieben. Seine Ideen bildeten wahrscheinlich die Grundlage f√ľr das, was heute als modernes Candlestick-Chart verwendet wird. Hommas Erkenntnisse wurden von vielen verfeinert, vor allem von¬†Charles Dow, einem der V√§ter der modernen¬†Technischen Analyse.

W√§hrend Candlestick-Charts f√ľr die Analyse beliebiger anderer Datentypen verwendet werden k√∂nnen, werden sie meist zur Erleichterung der Analyse von Finanzm√§rkten eingesetzt. Richtig eingesetzt, sind sie Werkzeuge, die Tradern helfen k√∂nnen, die Wahrscheinlichkeit von Ergebnissen in der Kursbewegung abzusch√§tzen. Sie k√∂nnen n√ľtzlich sein, da sie es Tradern und Investoren erm√∂glichen, sich auf der Grundlage ihrer Marktanalyse eigene Strategien zu entwickeln.


Wie funktionieren Candlestick-Charts?

Die folgenden Preispunkte werden benötigt, um jede Candle zu erstellen:

  1. Open ‚ÄĒ Der erste aufgezeichnete Trading-Preis des Verm√∂genswertes innerhalb dieses bestimmten Zeitrahmens.
  2. High ‚ÄĒ Der h√∂chste aufgezeichnete Trading-Preis des Verm√∂genswertes innerhalb dieses bestimmten Zeitrahmens.
  3. Low ‚ÄĒ Der niedrigste aufgezeichnete Trading-Preis des Verm√∂genswertes innerhalb dieses bestimmten Zeitrahmens.
  4. Close ‚ÄĒ Der letzte aufgezeichnete Trading-Preis des Verm√∂genswertes innerhalb dieses bestimmten Zeitrahmens.



Zusammenfassend wird dieser Datensatz oft als OHLC-Werte bezeichnet. Die Beziehung zwischen den Werten Open, High, Low und Close bestimmt, wie der Candlestick aussieht.

Der Abstand zwischen dem Eröffnungswert Open und dem Abschlusswert Close wird als Body bezeichnet, während der Abstand zwischen dem Body und dem High/Low als Wick bzw. Docht oder Lunte bezeichnet wird. Der Abstand zwischen dem High und Low der Candle wird als Range des Candlestick bezeichnet. 


Wie man Candlestick-Charts liest

Viele Trader halten Candlestick-Charts f√ľr leichter lesbar als die herk√∂mmlicheren Balken- und Linien-Charts, auch wenn sie √§hnliche Informationen liefern. Candlestick-Charts k√∂nnen auf einen Blick gelesen werden und bieten eine einfache Darstellung der Kursbewegung.¬†

In der Praxis zeigt ein Candlestick den Kampf zwischen Bullen und B√§ren f√ľr einen bestimmten Zeitraum. Im Allgemeinen gilt: Je l√§nger der Body bzw. der K√∂rper ist, desto intensiver war der Kauf- oder Verkaufsdruck w√§hrend des gemessenen Zeitraums. Wenn die Dochte der Candle kurz sind, bedeutet dies, dass das Hoch (oder das Tief) des gemessenen Zeitrahmens in der N√§he des Schlusskurses lag.

Die Farbe und die Einstellungen k√∂nnen mit verschiedenen Charting-Tools variieren, aber im Allgemeinen bedeutet ein gr√ľner K√∂rper, dass der Schlusskurs des Verm√∂genswertes h√∂her war als der Er√∂ffnungskurs. Rot bedeutet, dass sich der Preis w√§hrend des gemessenen Zeitrahmens nach unten bewegt hat, so dass der Schlusskurs niedriger war als der Er√∂ffnungskurs.¬†

Einige Chartisten bevorzugen die Schwarz-Wei√ü-Darstellung. Statt Gr√ľn und Rot werden in den Diagrammen also Aufw√§rtsbewegungen mit hohlen Candles und Abw√§rtsbewegungen mit schwarzen Candles dargestellt.


Was Candlestick-Charts einem nicht sagen

Candlesticks sind zwar n√ľtzlich, um Ihnen eine allgemeine Vorstellung vom Preisverhalten zu vermitteln, aber sie bieten vielleicht nicht alles, was Sie f√ľr eine umfassende Analyse ben√∂tigen. Zum Beispiel zeigen Candlesticks nicht im Detail, was im Intervall zwischen dem Er√∂ffnungs- und dem Schlusskurs geschah, sondern nur den Abstand zwischen den beiden Punkten (zusammen mit dem h√∂chsten und dem niedrigsten Preis).

Die Dochte eines Candlesticks sagen uns zwar das Hoch und das Tief des Zeitraums, aber sie k√∂nnen uns nicht sagen, welches zuerst geschah. Dennoch kann in den meisten Charting-Tools der Zeitraum ge√§ndert werden, so dass Trader f√ľr weitere Details in k√ľrzere Zeitr√§ume zoomen k√∂nnen.


Candlestick-Charts k√∂nnen auch eine Menge Marktrauschen enthalten, insbesondere wenn sie in einem k√ľrzeren Zeitraum gezeichnet werden. Die Candles k√∂nnen sich sehr schnell √§ndern, was ihre Interpretation schwierig machen kann.


Heikin-Ashi Candlesticks

Bisher haben wir das diskutiert, was manchmal als das japanische Candlestick-Chart bezeichnet wird. Es gibt jedoch auch andere Möglichkeiten, Candlesticks zu berechnen. Die Heikin-Ashi-Technik ist eine davon.

Heikin-Ashi steht f√ľr ‚Äúdurchschnittlicher Balken‚ÄĚ auf Japanisch. Solche Candlestick-Charts basieren auf einer modifizierten Formel, die Durchschnittspreisdaten verwendet. Das Hauptziel besteht darin, das Preisverhalten zu gl√§tten und Marktrauschen herauszufiltern. Daher k√∂nnen Heikin-Ashi-Candles das Erkennen von Markttrends, Preismustern und m√∂glichen Umkehrungen erleichtern.

Trader verwenden Heikin-Ashi-Candles oft in Kombination mit japanischen Candlesticks, um falsche Signale zu vermeiden und die Chancen zu erh√∂hen, Markttrends zu erkennen. Gr√ľne Heikin-Ashi-Candles ohne untere Dochte zeigen im Allgemeinen einen starken Aufw√§rtstrend an, w√§hrend rote Candles ohne obere Dochte auf einen starken Abw√§rtstrend hinweisen k√∂nnen.

Obwohl Heikin-Ashi-Candlesticks wie jede andere technische Analysetechnik ein leistungsfähiges Werkzeug sein können, haben sie doch ihre Grenzen. Da diese Candles durchschnittliche Preisdaten verwenden, kann es länger dauern, bis sich Muster entwickeln. Außerdem zeigen sie keine Preisunterschiede und können andere Preisdaten verdecken.


Fazit

Candlestick-Charts sind eines der grundlegendsten Werkzeuge f√ľr jeden Trader oder Investor. Sie bieten nicht nur eine visuelle Darstellung des Preisverlaufs f√ľr einen bestimmten Verm√∂genswert, sondern auch die Flexibilit√§t, Daten in verschiedenen Zeitr√§umen zu analysieren.

Eine umfassende Studie von Candlestick-Charts und Mustern, kombiniert mit einer analytischen Denkweise und gen√ľgend Praxis, k√∂nnte Tradern schlie√ülich einen Vorteil gegen√ľber dem Markt verschaffen. Dennoch sind sich die meisten Trader und Investoren einig, dass es auch wichtig ist, andere Methoden in Betracht zu ziehen, wie z.B. die¬†Fundamentale Analyse.