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關鍵要點
Raydium 是建構於 Solana 區塊鏈的自動做市商 (AMM) 和去中心化交易所 (DEX)。
Raydium 與 OpenBook 的主要交易系統連接,有助於提供更多交易資金,並促進整個 Solana 生態系中的共享活動。
該專案因其著重可擴展性、速度和經濟實惠的 DeFi 解決方案而受到矚目。
什麼是 Raydium
Raydium 建構於 Solana 區塊鏈上,是去中心化金融 (DeFi) 生態系中的關鍵參與者。其具有自動做市商 (AMM) 和去中心化交易所 (DEX) 的功能,可讓用戶進行交易、提供流動性並賺取獎勵。
Raydium 自 2021 年推出以來,因其獨特的功能而備受關注,包括其與 OpenBook 的整合。OpenBook 是一個具有優於傳統 AMM 優勢的去中心化訂單簿協定。Raydium 在 DeFi 中扮演重要角色,主要得益於其能夠利用 Solana 的低手續費與高交易速度。
Raydium 的主要功能?
Raydium 是一個結合 AMM 和中心化訂單簿功能的 DeFi 協定。與僅依賴流動性礦池進行交易配對的傳統 AMM 不同,Raydium 與 OpenOrder 的中心限價訂單簿整合,使其能夠運用更多礦池的流動性並為用戶提供更好的定價。
Raydium 建構於 Solana,並受益於該區塊鏈的高流通量和低交易成本。Solana 每秒可處理數千筆交易,使 Raydium 成為交易者和流動性提供者 (LP) 尋求效率和可擴展性的選擇。
核心特色
快速交易:Raydium 利用 Solana 的高流通量,每秒可處理數千筆交易,且延遲極低。
低手續費:與以太坊等區塊鏈相比, Solana 較低的交易成本使 Raydium 成為交易者和流動性提供者具有成本效益的選擇。
深度流動性:與 OpenBook 的整合讓 Raydium 能夠使用共享流動性礦池,從而提供實惠的價格,並減少滑價。
用戶友善的介面:平台為交易、挖礦和參與代幣發行提供簡單易用的介面。
Raydium 如何運作?
自動做市商 (AMM)
Raydium 可讓用戶透過流動性礦池交易代幣,無需每筆交易皆有交易對手,而是針對礦池中的流動性執行交易,並根據供需情況透過演算法決定價格。
與 OpenBook 整合
Raydium 其中一項特色就是其與 OpenBook 訂單簿的連接。OpenBook 是名為 Serum 的較早專案分叉。大多數 AMM 僅在其平台內提供流動性,而 Raydium 可存取 OpenBook 的訂單簿,確保交易者獲得更深度的流動性和更好的價格。
收益挖礦
Raydium 的流動性提供者可將其流動性礦池 (LP) 代幣質押至挖礦礦池中以賺取額外獎勵。此機制可激勵參與並增加平台的整體流動性。
新專案的 Launchpad
Raydium 的加速器計畫允許新專案進行代幣發行,並從龐大的用戶群中吸引流動性。此有助於專案成長,同時讓用戶提早獲得創新代幣。
RAY 代幣:功能性與激勵措施
RAY 是 Raydium 生態系的原生代幣。它在平台內有多種用途,包括:
治理:代幣持有者可對提案進行投票,以影響協定的發展。
獎勵:流動性提供者和礦工可賺取 RAY 作為其參與的獎勵。
質押:用戶可質押 RAY 代幣以賺取額外獎勵或參與治理決策。
RAY 的代幣經濟旨在激勵長期參與,同時確保獎勵的公平分配。RAY 代幣的最大供應量為 5.55 億枚代幣,其中一部分在市場上流通,其餘代幣則用於生態系成長、團隊激勵與質押獎勵。
代幣解鎖會逐步進行,釋放速度會隨著時間而減緩以限制通貨膨脹。代幣銷毀亦可能會用於降低供應量,以提升代幣的稀缺性與潛在價值。這些措施有助於支持平台的長期成長,並符合用戶利益。
將錢包連接至 Raydium
Raydium 介面包括用於代幣交換的交換交易標籤頁、用於新增/移除礦池流動性的流動性標籤頁,以及用戶可查看其 Raydium 上的持倉、獎勵與整體活動摘要的投資組合標籤頁。
用戶可透過點擊右上角的「連接錢包」按鈕存取錢包選項。相容錢包列表將會出現,包括熱門的 Phantom 錢包。
請注意,將您的錢包連接至 Raydium 後,您必須使用 Solana (SOL) 為其儲值以支付交易手續費,並核准在 Raydium 上的交易。
挑戰與批評
如同許多 DeFi 平台一樣,Raydium 面臨一些常見問題:
中心化問題:Solana 的速度和效率是其優勢,但有些人認為,它的中心化程度可能會為 Raydium 等專案帶來風險。
競爭:DeFi 領域競爭激烈,許多 AMM 和 DEX 均在爭奪用戶和市佔率。
監管:隨著政府更加關注 DeFi,Raydium 等平台可能面臨新的合規挑戰。
總結
Raydium 憑藉其 AMM 功能及與中心化訂單簿的結合,在 DeFi 領域中脫穎而出。它利用 Solana 的速度和可擴展性,使其成為加密貨幣生態系中的重要一環。
然而,與任何 DeFi 專案一樣,建議用戶謹慎行事並自行研究。雖然 Raydium 提供令人關注的機會,但 DEX 交易也伴隨著風險,例如市場波動性、專案方跑路、監管挑戰和潛在的技術問題。
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