Pagrindinės įžvalgos
Lorenzo Protocol yra išteklių valdymo platforma, tradicines finansines strategijas perkelianti į blokų grandinę per į žetonus iškeistus produktus.
Protokolas palaiko prekybos grandinėje fondus (OTF) – į žetonus iškeistas tradicinių fondų struktūrų versijas, suteikiančias galimybę dalyvauti įvairiose prekybos strategijose.
Lorenzo naudoja paprastas ir sudėtines saugyklas kapitalui tvarkyti ir nukreipti į strategijas, tokias kaip kiekybinė prekyba, valdomi ateities sandoriai, kintamumo strategijos ir struktūruoti pelno produktai.
BANK yra protokolo vietinis žetonas, naudojamas siekiant valdyti, naudoti skatinimo programas ir dalyvauti balso deponavimo sistemoje (veBANK).
Kas yra Lorenzo Protocol?
Lorenzo Protocol yra išteklių valdymo platforma, kuri tradicines finansines strategijas grandinėje įgyvendina per į žetonus iškeistus produktus. Protokolas suteikia vartotojams ir institucijoms galimybę pasiekti struktūrizuotas pelno ir portfelio strategijas, nekuriant ir nevaldant savo finansų infrastruktūros.
Tokios strategijos kaip kiekybinė prekyba ar nepastovumu pagrįsti portfeliai paprastai reikalauja specializuotų įrankių, duomenų ir nuolatinio valdymo. Lorenzo supaprastina šį procesą per savo finansinio atsiejimo sluoksnį, kuris valdo kapitalo paskirstymą, vykdo strategijas, stebi rezultatus ir paskirsto pelną programų ir vartotojų vardu.
Ši struktūra leidžia piniginėms, mokėjimų progrmėlėms ir realaus pasaulio išteklių (RWA) platformoms siūlyti pelno generavimo funkcijas standartizuotu būdu, suteikiant tiesioginę prieigą prie diversifikuotų finansų strategijų grandinėje.
Kaip veikia Lorenzo Protocol?
Įnašai ir kapitalo paskirstymas
Lorenzo valdo vartotojų įnašus per saugyklas, kurios yra išmanieji sandoriai, skirti ištekliams laikyti ir jiems paskirstyti konkrečioms finansinėms strategijoms. Kai įnešate palaikomų išteklių į saugyklą, sandoris išduoda likvidumo fondo (LP) žetonus, atspindinčius jūsų dalį pagrindinėje strategijoje.
Tada paskirstymą apdoroją finansų atsiejimo sluoksnis (FAL), Lorenzo galutinio apdorojimo sistemoje koordinuojantis globą, strategijos pasirinkimą ir kapitalo nukreipimą. Priklausomai nuo saugyklos konfigūracijos, jūsų lėšos gali būti paskirtos vienai strategijai arba paskirstytos keliems portfeliams, atitinkantiems iš anksto nustatytus paskirstymo tikslus ir rizikos gaires.
Strategijos ir rezultatų stebėjimas
Kai kapitalas nukreipiamas, pelno generavimas atliekamas per užgrandininės prekybos strategijas, kurias vykdo patvirtinti valdytojai ar automatinės sistemos. Šios komandos gali vykdyti tokias veiklas, kaip arbitražinis prekiavimas, rinkos formavimas ar nepastovumu pagrįstos strategijos, naudodamos globojamas pinigines ir biržų antrines sąskaitas su valdomais leidimais.
Kai strategijos yra rezultatyvios, našumo duomenys periodiškai skelbiami blokų grandinėje. Išmanieji sandoriai atnaujina saugyklos grynąją turto vertę (NAV), portfelio sudėtį ir jūsų individualią grąžą, siūlydamos skaidrias ir patvirtinamas įžvalgas apie tai, kaip veikia strategija.
Pelno paskirstymas ir išėmimai
Pelno paskirstymas priklauso nuo pasirinktos saugyklos ar produkto konstrukcijos. Kai kurios saugyklos veikia tiesiogiai su prekybos grandinėje fondais (OTF), kurie yra į žetonus iškeisti investiciniai produktai, panašūs į tradicinius ETF, tačiau veikia tik grandinėje. Priklausomai nuo struktūros, jūsų grąža gali būti pateikiama per NAV augimą, pareikalaujamus atlyginimus arba fiksuoto termino išmokėjimus.
Kai pateikiate išėmimo užklausą, jūsų LP žetonai sudeginami, o atitinkami ištekliai įdedami į saugyklą. Užgrandininių strategijų atsiskaitymai vykdomi per globą teikiančius partnerius prieš išteklius pervedant į saugyklos sandorį. Baigus procesą, gaunate pradinį įnašą kartu su sukauptu pelnu.
Pagrindinės savybės
Lorenzo pristato keletą OTF variantų, kurie supakuoja pagrindinius strategijos portfelius į žetonus grandinėje, kuriuos galima laikyti, kuriais galima prekiauti ar juos naudoti platesnėje ekosistemoje.
stBTC
stBTC yra Lorenzo likvidžiojo delegavimo žetonas (LST) vartotojams, kurie deleguoja bitkoinus per Babylon protokolą. Jis atspindi jūsų deleguotus BTC ir leidžia uždirbti pelno, išlaikant išteklių likvidumą. stBTC galima išpirkti santykiu 1:1 į BTC, o papildomi atlyginimai gali būti paskirstyti per pelną kaupiančius žetonus (YAT).
enzoBTC
enzoBTC yra Wrapped bitkoino žetonas, kurį išleido Lorenzo ir kuris yra apsaugotas BTC santykiu 1:1. Jis siūlo alternatyvų bitkoino naudojimo DeFi aplinkoje būdą, išlaikant jo vertę pagal BTC kursą. Taip pat galite įnešti enzoBTC į Lorenzo Babylon Yield Vault, norėdami netiesiogiai uždirbti atlyginimų už delegavimą – tai alternatyva tiesioginiam vietinių BTC delegavimui per protokolą.
USD1+ ir sUSD1+
USD1+ ir sUSD1+ yra stabilios vertės kriptovaliuta pagrįsti produktai, sukurti naudojant USD1 – sintetinį dolerį, kurį išleido World Liberty Financial Inc. (WLFI). USD1+ yra kintančios pasiūlos žetonas, didinantis jūsų balansą uždirbant pelną, o sUSD1+ yra vertę kaupiantis žetonas, atspindintis grąžą per NAV augimą. Abu suteikia stabilios vertės kriptovaliutų savininkams pasyvią, kelių strategijų grąžą per supaprastintą struktūrą grandinėje.
BNB+
BNB+ yra į žetonus iškeista Hash Global BNB fondo (BNBA) versija, perkelianti institucines BNB pelno strategijas į grandinę. Kiekvienas žetonas atspindi dalį fondo grynosios turto vertės (NAV), kuri didėja naudojant tokias veiklas, kaip BNB delegavimas, mazgų operacijos ir ekosistemos iniciatyvos. Grąža pateikiama per NAV augimą, siūlant alternatyvų būdą pasiekti profesionaliai valdomus BNB.
BANK žetonas
BANK yra Lorenzo protokolo vietinis žetonas, kurio bendroji pasiūla siekia 2,1 milijardo žetonų. Jį išleido BNB Smart Chain (BSC) ir jį galima užrakinti, norint sukurti veBANK, aktyvuojantį papildomas funkcijas visoje ekosistemoje. Bank galima naudoti keliais toliau nurodytais būdais.
Delegavimas: vartotojai gali deleguoti BANK, norėdami gauti tam tikrų privilegijų protokole, įskaitant balsavimo teises, prieigą prie funkcijų ir galimybę daryti įtaką iniciatyvų rodikliams.
Valdymas: BANK yra protokolo valdymo žetonas. Savininkai gali balsuoti dėl pasiūlymų, susijusių su produkto atnaujinimais, mokesčių korekcijomis, ekosistemos plėtros lėšų naudojimu ir būsimų emisijų pokyčiais.
Atlyginimai: aktyvūs protokolo vartotojai gali gauti atlyginimą BANK žetonais. Dalimi turimų protokolo pajamų finansuojamas tvarus atlyginimų fondas, skirtas vartotojams, naudojantiems platformą, balsuojantiems ar dalyvaujantiems bendruomenės veiklose.
2025 m. lapkritį Lorenzo Protocol (BANK) buvo listinguotas Binance prekybai su pritaikyta naujos kriptovaliutos žyma.
Baigiamosios mintys
Lorenzo suteikia pagrindą grandinėje, padedantį pasiekti struktūrizuotas pelno strategijas per aiškią ir skaidrią sistemą. Derindami saugyklas, finansinį atsiejimo suoksnį ir OTF produktus, galite dalyvauti vykdant delegavimą, kiekybinę prekybą ir naudojant kelių strategijų portfelius, nevaldydami pagrindinės infrastruktūros. Tokie produktai kaip stBTC, enzoBTC, sUSD1+ ir BNB+ leidžia protokolui siūlyti įvairias pelno gavimo formas išlaikant likvidumą ir skaidrumą grandinėje.
Papildoma literatūra
Atsakomybės atsisakymas: šis turinys jums pateikiamas „toks, koks yra“ tik bendro informavimo ir švietimo tikslais ir nesuteikia jokios garantijos bei nieko neteigia. Šis tekstas neturėtų būti suprantamas kaip finansinis, teisinis ar kitoks profesionalo patarimas, taip pat nesiekiama rekomenduoti įsigyti kokį nors konkretų produktą ar paslaugą. Turėtumėte kreiptis patarimo į atitinkamus profesionalius patarėjus. Šiame straipsnyje minimi produktai gali būti neprieinami jūsų regione. Jei straipsnį pateikė trečiosios šalies bendraautoris, atkreipkite dėmesį, kad išsakytos nuomonės priklauso trečiosios šalies bendraautoriui ir nebūtinai atspindi Binance Academy nuomonę. Jei reikia daugiau informacijos, skaitykite visą atsakomybės atsisakymą. Skaitmeninio ištekliaus kainos gali būti nepastovios. Jūsų investicijos vertė gali sumažėti arba padidėti, o investuotos sumos galite ir neatgauti. Tik jūs esate atsakingi už savo investavimo sprendimus, o Binance Academy nėra atsakinga už jokius jūsų patirtus nuostolius. Ši medžiaga neturėtų būti suprantama kaip finansinis, teisinis ar kitoks profesionalo patarimas. Jei reikia daugiau informacijos, žr. naudojimo sąlygas ir įspėjimą dėl rizikos.