幣安雙幣投資(Binance Dual Investment)入門指南
目錄
前言
什麼是幣安雙幣投資?
BTC 雙幣投資如何運作?
BUSD/USDT 雙幣投資如何運作?
如何計算收益?
如何使用幣安雙幣投資
總結
幣安雙幣投資(Binance Dual Investment)入門指南
首頁文章
幣安雙幣投資(Binance Dual Investment)入門指南

幣安雙幣投資(Binance Dual Investment)入門指南

初階
Published Sep 17, 2020Updated Sep 23, 2021
6m

摘要

如果您已涉足加密貨幣世界一段時間,就會知道加密資產的價格非常具有波動性。您的組合價值會大上大落,就像坐在瘋狂雲霄飛車的最前排,滿腦子都想著如何得以倖存。 

無論市場走勢如何,幣安雙幣投資都是賺取被動收入的好方法。您有機會來對沖一個固定價格,但也可以從兩種加密貨幣的相對價格距離中獲利。


前言

您能做些什麼來對沖加密貨幣的價格,同時還能產生收益?幣安理財提供了許多便捷的方式來賺取被動收入,其風險和回報程度各不相同。利用波動性更大的加密貨幣來獲得收益的做法實在是非常吸引,但這些貨幣都是與市場行情直接掛鉤的。
您還可以使用穩定幣(如 BUSD 或 USDT),但幣安雙幣投資會把這個概念提升到一個更高的程度。無論市場走勢如何,您都有機會賺取收益。我們講解一下吧。


什麼是幣安雙幣投資?

幣安雙幣投資可讓您存入一種加密貨幣,並根據兩種資產來賺取更高的收益。您押注於市場方向,投入您持有的加密貨幣,並鎖定收益。不管您的倉位是什麼,您都會獲得更高的收益。

您獲得的貨幣將取於您投入的資產在交割日的價格表現。對於上升行權的 BTC 產品,如果標的資產的價格上漲,使您的收益超過預定價格(行使價),您的投資將以行使價兌換為替代幣種 (BUSD)。如果標的資產的價格沒有超過行使價,您仍然可以從充值的加密貨幣中獲得收益。

對於下跌行權的 BUSD 或 USDT 產品,如果標的資產的價值高於交割日的行使價,您將獲得您充值的加密貨幣再加上收益。如果標的資產的價格沒有超過預定的行使價,您的投資將與您的利息一起按行使價兌換成替代幣種。

在我們介紹這些產品前,您先要了解一些相關術語。

  • 交割日 – 這是您可以用您賺取的利息,來贖回您加密貨幣的日期。
  • 行使價 – 決定您將得到哪種結算貨幣的價格門檻。該價格在進入雙幣投資產品時,會固定在一個預定的水準。
  • 結算價格 - 標的資產在到期日 08:00 (UTC) 的現貨價格。
  • 年收益率 (APY) - 如果您將加密貨幣鎖定在雙幣投資產品中一年,包括複利,您將獲得的利息。例如,如果您的 APY 是 36.5%,那麼您每天的有效回報估計為 36.5% / 365 天 = 0.1%。
  • 標的資產 - 雙幣投資產品中的參考資產。例如,如果您存入 BUSD,並押注 BTC 價格會下跌,其標的資產就是 BTC。行使價、參考現貨價格和結算價格均與標的資產掛鉤。


BTC 雙幣投資如何運作?

BTC 雙幣投資產品讓 BTC 持有人可以對沖其持有的比特幣。上升行權產品讓用戶有機會在交割時,以相對較高的價格出售附有利息的標的資產。

對於上升行權產品,如果結算價格高於行使價,則該產品將以 BUSD 結算,並被視為「已行權」。相反,如果結算價低於行使價,則以 BTC 結算。

下跌行權產品的效果則為相反。如果結算價格低於行使價,則行權該產品並以 BTC 結算。如果結算價格高於行使價,則產品以 BUSD 結算。




上升行權

下跌行權

充值加密貨幣

BTC

BUSD 與 USDT

替代加密貨幣

BUSD 與 USDT

BTC

行權機制

結算價格 ≥ 行使價

結算價格 ≤ 行使價

申購期

一週中的任何時間

APY

總是在變化,但一旦申購完成就會鎖定。

行使價

固定


當您的上升行權 BTC 產品被行權時,您的資產將以行使價作為兌換率兌換成 BUSD。那麼,這款產品的利率是怎麼計算的呢?所顯示的 APY 是波動的,並基於行使價、剩餘天數和價格波動。然而,一旦您申購了雙幣投資產品,您的 APY 就會鎖定。 

實際上這是如何運作的?假設您有 1 個 BTC,然後當前 BTC 的參考現貨價格是 38,555 美元。您想申購下面概述中,最好的上升行權雙幣投資產品。行使價定為 43,000 美元,APY 為 37.60%。


按一下 [申購] 按鈕後,您將看到產品的更多細節,以及您可能得到的回報。如果您輸入 1 BTC,結果就會顯示在下面。



16 天後,將會發生以下兩件事之一:

  • 如果 BTC 的最終結算價格高於或等於 43,000 美元,您的 1 BTC 將以 43,000 美元加上額外利息支付。您現在有 43,752.50 美元的 BUSD。
  • 如果 BTC 的最終結算價格低於 43,000 美元,您可以拿回 1 BTC,外加價值 0.0175 BTC 的利息。現在您有 1.0175 BTC。


BUSD/USDT 雙幣投資如何運作?

基於穩定幣的雙幣投資下跌行權產品,可讓用戶有機會在交割時以相對較低的價格購買附有利息的標的資產。如果該產品行權,您的穩定幣將按照商定的行使價兌換為 BTC。

假設您有 10,000 USDT,然後 1 BTC 的參考現貨價格是 38,555 美元。您申購了一個 16 天的下跌行權雙幣投資產品,其 APY 為 69.53%。行使價定為 37,000 美元。

按一下 [申購] 按鈕後,您可以看到下跌行權產品和結果的詳細資訊。


16 天後,將會發生以下兩件事之一:

  • 如果 BTC 的最終結算價格高於 37,000 美元,您可以拿回您的 10000 USDT,加上價值 323 USDT 的利息。您現在有 10,323 USDT。

  • 如果 BTC 低於或等於 37,000 美元,您的 10,000 USDT 將以 37,000 美元的價格,加上額外利息,以 BTC 支付。您現在有 0.279 BTC。


如何計算收益?

您獲得的回報是基於您的雙幣投資產品是否被行權,以及您所投資的貨幣是否被兌換為替換幣種。在上升行權模式下,當結算價格 ≥ 行使價時,您的產品則被行權。如果結算價格 < 行使價,則該產品不被行權。而對於下跌行權的投資來說,情況正好相反。

當您的產品被行權時,您將以替代幣種收到您的原始申購金額和利息。行使價將用作兌換率。以下是兩種類型的雙幣投資的完整計算:

上升行權: 

(申購金額 * 行權價格) * [(1 + (年化收益率% * 投資週期 (天) / 365)]

下跌行權: 

(申購金額 / 行權價格) * [1 + (年化收益率% * 投資週期 (天) / 365)]

當您的產品未被行權時,您將收到您的原始申購金額和存款貨幣的利息。 您的回報將根據這個公式:

申購金額 * [1 + (年化收益率% * 投資週期 (天) / 365)]


如何使用幣安雙幣投資

如果您熟悉幣安雙幣投資產品的運作,那麼使用時就會得心應手。您可以在幣安理財頁面找到可供認購的雙幣投資產品,或者按一下下面第一步中的連結。
1. 進入雙幣投資頁面

2. 選擇您想申購的產品。

3. 輸入您想投資的金額。

4. 按一下 [申購]。

5. 完成!您的資金將在到期日過後結算。您可以在雙幣投資訂單頁面查看您以前的訂單。


總結

無論市場走勢如何,幣安雙幣投資都是賺取被動收入的好方法。如果您是一名投資者或交易者,想要做的不僅僅是質押或出借持有的代幣,您可以押注價格方向,並試圖以額外的利息對沖高於市場的價格。和往常一樣,在投資之前,確保您完成了所有關於這個主題的研究。