Повне керівництво з торгівлі на Binance Futures

Зміст

• Як відкрити акаунт Binance Futures
• Як поповнити свій акаунт Binance Futures
• Керівництво з інтерфейсу Binance Futures
• Як налаштувати кредитне плече
• У чому різниця між марковою та останньою ціною?
• Які типи ордерів доступні та коли їх використовувати?
• Як використовувати калькулятор Binance Futures
• Як використовувати режим хеджування
• Що таке ставка фінансування і як її перевірити?
• Що таке Post-Only, Time in Force та Reduce-Only?
• Коли ваші позиції можуть бути ліквідовані?
• Що таке автоматичне скорочення частки позики і як воно може вплинути на вас?
• Підсумки

Як відкрити акаунт Binance Futures

Перед відкриттям акаунту Binance Futures вам знадобиться звичайний акаунт Binance. Якщо у вас його ще немає, ви можете перейти на Binance і натиснути "Реєстрація" у правому верхньому куті екрану. Потім виконайте наступні дії:

1. Введіть свою адресу електронної пошти і створіть надійний пароль. Якщо у вас є реферальний ID, вставте його у поле. Для отримання 10% знижки на торгові комісії спот/маржа ви можете використовувати це посилання.
   
   
   
   
   
   
2. Коли будете готові, натисніть "Створити акаунт".
3. Незабаром ви отримаєте лист з підтвердженням. Дотримуйтесь інструкцій в електронному листі, щоб завершити реєстрацію.

Потім увійдіть до свого акаунту Binance, наведіть курсор миші на панель у верхній частині сторінки та натисніть "Ф'ючерси".

Перебуваючи на сторінці Binance Futures, ви побачите перші два символи вашої адреси електронної пошти, прив'язаної до вашого акаунту, у правому верхньому куті.

Натисніть кнопку "Відкрити зараз", щоб активувати свій акаунт Binance Futures. От і все. Ви готові до торгівлі!

Якщо ви не знайомі з торгівлею ф'ючерсними контрактами, ми рекомендуємо прочитати статті Що таке форвардні та ф'ючерсні контракти? та Що таке безстрокові ф'ючерсні контракти? перед тим, як почати.

Ви також можете переглянути FAQ щодо Binance Futures, щоб отримати огляд характеристик контрактів. 

Якщо ви хочете протестувати платформу, не ризикуючи реальними коштами, ви можете спробувати тестову мережу Binance Futures. 

Як поповнити свій акаунт Binance Futures

Ви можете переказувати кошти між своїм біржовим гаманцем (гаманець, який ви використовуєте на Binance) і своїм ф'ючерсним гаманцем (гаманець, який ви використовуєте на Binance Futures).

Якщо у вас немає коштів на Binance, ми рекомендуємо прочитати Як зробити депозит на Binance.

Щоб переказати кошти на свій ф'ючерсний гаманець, натисніть "Переказ" у правому нижньому куті сторінки Binance Futures. Вкажіть суму, яку ви хочете переказати, і натисніть "Підтвердити переказ". Незабаром ви зможете побачити доданий баланс на вашому ф'ючерсному гаманці.

Це не єдиний спосіб поповнити свій ф'ючерсний гаманець. Ви також можете використовувати кошти у своєму біржевому гаманці в якості забезпечення і запозичити USDT для торгівлі ф'ючерсами на сторінці Балансів ф'ючерсного гаманця. Таким чином, вам не потрібно переказувати кошти безпосередньо на ваш ф'ючерсний гаманець. Вам, звичайно ж, доведеться повернути запозичені USDT.

Керівництво з інтерфейсу Binance Futures

1. У лівій частині цієї області наведіть курсор миші на "Інформація" і отримаєте доступ до широкого спектру докладних ринкових даних, візуалізацій і FAQ по ф'ючерсах. Ви можете перевірити історичні ставки фінансування, відкриті позиції, співвідношення лонг і шорт позицій, поточний баланс страхового фонду та інші ринкові дані. Натисніть на спот, щоб перейти на спотову біржу Binance.

2. У правій частині цієї області ви можете отримати доступ до свого акаунту Binance, включаючи панель інструментів. Ви можете легко перевірити баланс свого гаманця та ордерів по всій екосистемі Binance, натиснувши на гаманець та ордери. Ви також можете перевірити поточні торгові змагання Binance Futures, натиснувши на Турніри.

Тут ви можете:

• Вибрати контракт, навівши курсор на назву поточного контракту (за замовчуванням BTCUSDT).
• Перевірити ціну маркування (важливо стежити за нею, оскільки ліквідація відбувається на основі ціни маркування).
• Перевірити очікувану ставку фінансування і зворотний відлік до наступного раунду фінансування.
• Переглянути свій поточний графік. Ви можете переключатися між оригінальним або вбудованим графіком TradingView. Ви отримаєте відображення поточної глибини книги ордерів в режимі реального часу, натиснувши "Глибина".
• Переглянути дані книги ордерів в реальному часі разом із візуалізацією глибини ордерів. Ви можете налаштувати точність книги ордерів у випадаючому меню у правому верхньому куті цієї області (за замовчуванням 0,01).
• Переглянути онлайн стрічку раніше виконаних угод на платформі.

Коли ви бачите стрілку у правому нижньому куті модуля, це означає, що ви можете переміщувати та змінювати розмір цього елемента. Таким чином, ви можете легко створити свій власний макет інтерфейсу!

3. Тут ви можете відстежувати свою торгову активність. Ви можете перемикатися між вкладками, щоб перевірити поточний статус ваших позицій, а також поточні відкриті та раніше виконані ордери. Ви також можете отримати повну історію торгів і транзакцій за певний період. 

Тут також ви можете відстежувати свою позицію у черзі автоматичного скорочення позики в ADL (важливо звертати увагу у періоди високої волатильності).

4. Тут ви можете перевірити свої доступні активи, зробити депозит і купити більше криптовалюти. Тут ви також можете переглянути інформацію про поточний контракт і ваші позиції. Обов'язково стежте за коефіцієнтом маржі, щоб запобігти ліквідації. 

Натискаючи "Переказ", ви можете переказувати кошти між своїм ф'ючерсним гаманцем та іншою частиною екосистеми Binance.

5. Це поле для вводу вашого ордеру. Перегляньте детальний опис доступних типів ордерів нижче в цій статті. Тут також можна перемикатися між крос-маржею та ізольованою маржею. Налаштуйте своє кредитне плече, натиснувши на поточний розмір кредитного плеча (за замовчуванням 2x).

Як налаштувати кредитне плече

Binance Futures дозволяє вручну налаштовувати кредитне плече для кожного контракту. Щоб вибрати контракт, перейдіть у верхній лівий кут сторінки та наведіть курсор на поточний контракт (за замовчуванням BTCUSDT).

Щоб налаштувати кредитне плече, перейдіть у поле вводу ордеру і натисніть поточний розмір кредитного плеча (за замовчуванням 20x). Вкажіть розмір кредитного плеча, відрегулюйте повзунок або введіть його вручну, і натисніть "Підтвердити".

Варто відзначити, що чим більше розмір позиції, тим менше кредитне плече ви можете використовувати. Так само, чим менший розмір позиції, тим більше кредитне плече ви можете використовувати.

Зверніть увагу, що використання більш високого кредитного плеча пов'язане з більш високим ризиком ліквідації. Початківцям слід уважно обдумати розмір кредитного плеча, який вони використовують.

У чому різниця між ціною маркування та останньою ціною?

Щоб уникнути сплесків і непотрібних ліквідацій у періоди високої волатильності, Binance Futures використовує останню ціну та ціну маркування.

Останню ціну легко зрозуміти. Це остання ціна, за якою був укладений контракт. Іншими словами, остання угода в торговій історії визначає останню ціну. Вона використовується для розрахунку вашого реалізованого PnL (прибутків і збитків).

Ціна маркування призначена для запобігання маніпулюванню ціною. Вона розраховується з використанням комбінації даних про фінансування і кошики даних про ціни з декількох спотових бірж. Ваші ціни ліквідацій і нереалізований PnL розраховуються на основі ціни маркування.

Будь ласка, зверніть увагу, що ціна маркування та остання ціна можуть відрізнятися.

Коли ви встановлюєте тип ордеру, який використовує стоп-ціну в якості тригера, ви можете вибрати, яку ціну ви хочете використовувати в якості тригера - останню ціну або ціну маркування. Для цього виберіть ціну, яку ви хочете використовувати, у випадаючому меню "Тригер" внизу поля вводу ордеру.

Які типи ордерів доступні та коли їх використовувати?

На Binance Futures можна використовувати шість типів ордерів:

Лімітний ордер

Лімітний ордер - це ордер, який ви розміщуєте в книзі ордерів з певною лімітної ціною. Коли ви розміщуєте лімітний ордер, угода буде виконана, тільки якщо ринкова ціна досягне вашої лімітної ціни (або вище). Отже, ви можете використовувати лімітні ордери для покупки за нижчою ціною або для продажу по більш високій ціні, ніж поточна ринкова ціна.

Маркет ордер

Маркет ордер - це ордер на покупку або продаж за найкращою доступною поточною ціною. Він виконується проти лімітних ордерів, які раніше були розміщені в книзі ордерів. При розміщенні маркет ордеру ви будете платити комісію як тейкер.

Стоп-ліміт ордер

Найпростіший спосіб зрозуміти стоп-лімітний ордер - це розбити його на стоп ціну і лімітну ціну. Стоп ціна - це просто ціна, яка запускає лімітний ордер, а лімітна ціна - це ціна лімітного ордеру, який запускається. Це означає, що як тільки ваша стоп-ціна буде досягнута, ваш лімітний ордер буде негайно розміщений у книзі ордерів.

Хоча стоп та лімітна ціна можуть бути однаковими, це не є обов'язковою вимогою. Фактично, було б безпечніше встановити стоп-ціну (ціну спрацювання) трохи вище, ніж лімітна ціна для ордерів на продаж, або трохи нижче, ніж лімітна ціна для ордерів на покупку. Це збільшує шанси того, що ваш лімітний ордер буде виконаний після досягнення стоп ціни.

Стоп-маркет ордер

Як і стоп-ліміт ордер, стоп-маркет ордер використовує стоп ціну в якості тригера. Однак, коли досягається стоп-ціна, замість цього запускається маркет ордер.

Тейк-профіт-ліміт ордер

Якщо ви розумієте, що таке стоп-ліміт ордер, ви легко зрозумієте, що таке тейк-профіт-ліміт ордер. Як і стоп-ліміт ордер, він включає в себе ціну спрацювання; ціну, яка запускає ордер, і лімітну ціну – ціну лімітного ордера, яка потім додається до книги ордерів. Ключова відмінність між стоп-ліміт ордером і тейк-профіт-ліміт ордером полягає в тому, що тейк-профіт-ліміт ордер може використовуватися тільки для скорочення відкритих позицій.

Тейк-профіт-ліміт ордер може бути корисним інструментом для управління ризиком і фіксації прибутку на певних цінових рівнях. Його також можна використовувати в поєднанні з іншими типами ордерів, такими як стоп-ліміт ордери, що дозволяє вам краще контролювати свої позиції.

Будь ласка, зверніть увагу, що це не OCO ордери. Наприклад, якщо ваш стоп-ліміт ордер спрацює, у той час як у вас є активний тейк-профіт-ліміт ордер, тейк-профіт-ліміт ордер залишається активним, поки ви не скасуєте його вручну.

Ви можете встановити тейк-профіт-ліміт ордер під опцією стоп-ліміт у полі вводу ордеру.

Тейк-профіт-маркет ордер

Як і тейк-профіт-ліміт ордер, тейк-профіт-маркет ордер використовує стоп ціну в якості тригера. Однак, коли досягається стоп-ціна, замість цього запускається маркет ордер.

Ви можете встановити тейк-профіт-маркет ордер під опцією стоп-маркет у полі вводу ордера.

Як використовувати калькулятор Binance Futures

Відеоурок доступний тут

Ви можете знайти калькулятор у верхній частині поля для вводу ордеру. Це дозволяє вам розрахувати значення перед відкриттям лонг або шорт позиції. Ви можете налаштувати повзунок кредитного плеча на кожній вкладці, щоб використовувати його в якості основи для своїх розрахунків.

У калькуляторі є три вкладки:

• PNL Використовуйте цю вкладку для розрахунку початкової маржі, прибутків і збитків (PnL) і рентабельності капіталу (ROE) на основі передбачуваної ціни входу і виходу, а також розміру позиції.
• Цільова ціна Використовуйте цю вкладку, щоб розрахувати, за якою ціною вам потрібно буде вийти з позиції, щоб досягти бажаного відсоткового прибутку.
• Ціна ліквідації – Використовуйте цю вкладку для розрахунку орієнтованої ціни ліквідації на основі балансу вашого гаманця, ціни входу і розміру позиції.

Як використовувати режим хеджування

У режимі хеджування ви можете одночасно утримувати лонг і шорт позиції за одним контрактом. Навіщо це робити? Що ж, припустимо, ви налаштовані оптимістично щодо ціни Bitcoin в довгостроковій перспективі, тому у вас відкрита лонг позиція. У той же час ви можете відкривати короткострокові шорт позиції на нижчих таймфреймах. Режим хеджування дозволяє вам робити саме це, в цьому випадку ваші короткострокові шорт позиції не вплинуть на вашу лонг позицію.

Режим положення за замовчуванням - односторонній. Це означає, що ви не можете одночасно відкривати лонг і шорт позиції по одному контракту. Якщо ви спробуєте це зробити, позиції скасують один одну. Отже, якщо ви хочете використовувати режим хеджування, вам потрібно буде включити його вручну. Ось як це зробити.

1. Наведіть курсор на значок свого акаунта у правому верхньому куті та виберіть "Налаштування".
2. Виберіть режим хеджування.

Будь ласка, зверніть увагу, що якщо у вас є відкриті ордери або позиції, ви не зможете налаштувати свій режим позиції.

Що таке ставка фінансування та як її перевірити?

Ставка фінансування гарантує, що ціна безстрокового ф'ючерсного контракту буде якомога ближче до (спотової) ціни базового активу. По суті, трейдери платять один одному залежно від своїх відкритих позицій. Те, що визначає, яка сторона отримує гроші, визначається різницею між ціною безстрокового ф'ючерсу і спотовою ціною.

Коли ставка фінансування позитивна, лонг позиції платять шортам. Коли ставка фінансування негативна, шорт позиції платять лонгам.

Якщо ви хочете дізнатися більше про те, як працює цей процес, перегляньте Що таке безстрокові ф'ючерсні контракти?.

Отож що це означає для вас? Що ж, залежно від ваших відкритих позицій і ставок фінансування ви або будете платити, або отримувати виплати. На Binance Futures ці платежі з фінансування виплачуються кожні 8 годин. Ви можете перевірити час і приблизну ставку фінансування наступного періоду фінансування у верхній частині сторінки, поруч з Ціною маркування.

Якщо ви хочете перевірити попередні ставки фінансування для кожного контракту, наведіть курсор на Інформацію та виберіть Історію ставок фінансування.

Що таке Post-Only, Time in Force та Reduce-Only?

При використанні лімітних ордерів ви можете встановлювати додаткові функції разом з вашими ордерами. На Binance Futures це можуть бути функції Post-Only (Тільки розміщення) або Time in Force (TIF), які визначають додаткові характеристики ваших лімітних ордерів. Ви можете отримати доступ до них e нижній частині поля введення ордеру.

Post-Only означає, що ваш ордер завжди буде додано до книги ордерів першим і ніколи не буде виконуватися проти існуючого ордеру у книзі ордерів. Це корисно, якщо ви хочете платити тільки комісію мейкера.

TIF інструкції дозволяють вказати кількість часу, протягом якого ваші ордери будуть залишатися активними, перш ніж вони будуть виконані або закінчиться їх термін дії. Ви можете вибрати один з наступних варіантів для інструкцій TIF:

• GTC (Діє до відміни): Ордер залишиться активним до тих пір, поки він не буде виконаний або скасований.
• IOC (Виконати відразу або скасувати): Ордер буде виконаний негайно (повністю або частково). Якщо він виконаний тільки частково, невиконана частина ордера буде скасована.
• FOK (Виконати або Анулювати): Ордер має бути повністю заповнений негайно. В іншому випадку він взагалі не буде виконаний.

Коли ви перебуваєте в односторонньому режимі, відмітка "Тільки скорочення" гарантує, що нові встановлені вами ордери будуть тільки зменшувати і ніколи не збільшувати ваші поточні відкриті позиції.

Коли ваші позиції можуть бути ліквідовані?

Ліквідація відбувається, коли ваш баланс маржі падає нижче необхідної підтримуваної маржі. Маржинальний баланс - це баланс вашого акаунту Binance Futures, включаючи ваші нереалізовані PnL (прибутки та збитки). Таким чином, ваші прибутки та збитки приведуть до зміни значення маржинального балансу. Якщо ви використовуєте режим крос-маржі, цей баланс буде розподілятися між усіма вашими позиціями. Якщо ви використовуєте режим Ізольованої маржі, цей баланс можна розподілити для кожної окремої позиції.

Підтримуюча маржа - це мінімальне значення, необхідне для підтримки ваших позицій. Вона варіюється залежно від розміру ваших позицій. Для більших позицій потрібна вища підтримуюча маржа.

 Ви можете перевірити свій поточний коефіцієнт маржі у правому нижньому куті. Якщо ваш коефіцієнт маржі досягне 100%, ваші позиції будуть ліквідовані.

Коли відбувається ліквідація, всі ваші відкриті ордери скасовуються. В ідеалі вам слід відстежувати свої позиції, щоб уникнути автоматичної ліквідації, за яку стягується додаткова комісія. Якщо ваша позиція близька до ліквідації, корисно розглянути можливість закриття позиції вручну, а не чекати автоматичної ліквідації.

Що таке автоматичне скорочення позики і як воно може вплинути на вас?

Коли розмір балансу трейдера стає менше 0, використовується страховий фонд для покриття збитків. Однак у деяких виключно нестабільних ринкових умовах Страховий фонд може виявитися не в змозі впоратися зі збитками, і відкриті позиції повинні бути скорочені, щоб покрити їх. Це означає, що в такі часи ваші відкриті позиції також можуть бути скорочені.

Порядок скорочення позицій визначається чергою, в якій найбільш прибуткові трейдери з найвищим кредитним плечем знаходяться на початку черги. Ви можете перевірити своє поточне становище в черзі, навівши курсор на ADL на вкладці "Позиції".

Підсумки

Ф'ючерсні контракти - це деривативи, які дають трейдерам зобов'язання купити або продати актив в майбутньому. Але на відміну від традиційних ф'ючерсних контрактів, безстрокові ф'ючерсні контракти не мають дати розрахунків.

Проте деривативи можуть заплутати недосвідчених трейдерів, тому надзвичайно важливо зрозуміти, як працюють ці контракти, перед тим, як приймати фінансовий ризик. Як уже згадувалося, ви можете отримати доступ до тестової мережі Binance Futures, щоб протестувати платформу, не ризикуючи реальними коштами.