Īsumā
Par alternatīvo kriptovalūtu uzskata jebkuru kriptovalūtu, kas nav Bitcoin, – tās var būt blokķēdes ar lielu tirgus kapitalizāciju vai mazi, jauni projekti. Alternatīvās kriptovalūtas mēdz uzskatīt par nozīmīgu kriptovalūtu portfeļa diversifikācijas daļu. Ieguldot līdzekļus kvalitatīvās alternatīvajās kriptovalūtās, ir iespējams mazināt ieguldījumu portfeļa kopējo risku. Ieguldīšana dažādu kategoriju alternatīvajās kriptovalūtās ir atbildīga ieguldījumu stratēģija. Šīs kategorijas ietver platformu tokenus, stabilās kriptovalūtas, DeFi tokenus un pat joku kriptovalūtas.
Ievads
Lai gan parasti ziņu slejās ir dominējis Bitcoin, šobrīd liela daļa uzmanības tiek pievērsta arī alternatīvajām kriptovalūtām. No Dogecoin cenas kāpuma līdz Ethereum atjauninājumiem – ieguldot vai tirgojot kriptovalūtas, ir labi zināt aktuālo informāciju. Pieejamo alternatīvo kriptovalūtu klāsts ir iespaidīgs, tāpēc aplūkosim dažus populārākos projektus no dažādām kriptoaktīvu kategorijām.
Kas ir alternatīvā kriptovalūta?
Alternatīvā kriptovalūta ir jebkura kriptovalūta, kas nav Bitcoin. Tā kā Bitcoin radīja pamatus šodien zināmajai kriptovalūtu nozarei, citas kriptovalūtas un tokeni ir kļuvuši par tā alternatīvām. Ir pieejams daudz dažādu alternatīvo kriptovalūtu – no kriptovalūtām ar lielu tirgus kapitalizāciju (piemēram, Ether vai BNB) līdz tokeniem, ko izdod pavisam jauni projekti. Parasti alternatīvās kriptovalūtas asociējas ar ERC-20 tokeniem Ethereum tīklā un citu lielu blokķēžu pamata tokeniem.
Kāpēc ieguldīt alternatīvajās kriptovalūtās?
Bitcoin (BTC) ir lielākā kriptovalūta pēc tirgus kapitalizācijas un populārākā kriptovalūta, tomēr kā atbildīgam investoram tev vajadzētu diversificēt savu ieguldījumu portfeli. Kriptovalūtu pasaulē tas nozīmē, ka tev būs jāiegādājas alternatīvās kriptovalūtas. Kopējo risku ir iespējams mazināt, iekļaujot savā kriptovalūtu portfelī dažādas kriptovalūtas un kriptovalūtu tirgus sektorus, piemēram, decentralizētās finanses (DeFi) vai GameFi. Tādējādi tavi pārējie kriptovalūtu ieguldījumi varētu kompensēt daļu zaudējumu gadījumā, ja Bitcoin cena ievērojami nokristos.
Platformu tokeni
Dažas blokķēdes ļauj lietotājiem veidot savus projektus, tokenus un pat sadarbspējīgas blokķēdes. Ethereum ir vislabāk zināmā un viena no iecienītākajām platformām, taču tai ir sekojušas arī daudzas citas, nodrošinot jauniem, inovatīviem projektiem nepieciešamo infrastruktūru.
Ether (ETH)
Ether ir pamata tokens Ethereum platformā, ko 2015. gadā izveidoja Vitālijs Buterins un citi šī projekta līdzdibinātāji. Ethereum bija milzīgs solis uz priekšu kriptovalūtu ekosistēmas tehnoloģiskajā attīstībā, un tā ir pirmā otrās paaudzes blokķēde.
Tā pārņēma Bitcoin decentralizācijas principus un palielināja funkcionalitāti, izmantojot programmējamu kodu. Šie skripti jeb viedie līgumi ir pašizpildes kodi, kas darbojas atbilstoši izstrādātāja izvirzītajiem noteikumiem. Tie ir arī nemainīgi, kas nozīmē, ka izstrādātāji nevar tos mainīt pēc tam, kad viedie līgumi ir izvietoti blokķēdē.
Ether tiek izmantos kā blokķēdes funkcionālais tokens. Par visiem darījumiem un mijiedarbībām ar viedajiem līgumiem lietotāji norēķinās ar Ether. Visu veidu aktivitātēm ir nepieciešams noteikts daudzums gāzes, ar ko mēra nepieciešamo skaitļošanas jaudu. Ja tiek izmantots sarežģīts viedais līgums, būs nepieciešams vairāk gāzes nekā vienkārši pārskaitot ERC-20 tokenu starp diviem makiem. Komisijas maksa, kas jāmaksā par gāzi, ir atkarīga no bloka, kuram darījums tiek pievienots, un to sauc par bāzes komisijas maksu.
Plānotā jauninājuma uz Ethereum 2.0 ietvaros Ether var arī ieguldīt steikingā, lai pelnītu procentus. Tomēr pēc Ether ieguldīšanas tie tiek iesaldēti līdz Ethereum 2.0 ieviešanas brīdim, kas notiks aptuveni pēc diviem gadiem. Ether kopējais apjoms nav ierobežots, taču atbilstoši deflācijas mehānismam darījumu komisijas maksas tiek sadedzinātas.
Solana (SOL)
SOL ir 2020. gada martā ieviestās Solana blokķēdes pamata tokens. Solana pievēršas mērogojamības risinājumiem un izmanto inovatīvu konsensa mehānismu – vēstures apliecinājumu. Vēstures apliecinājuma sistēmā laika mērīšanai tiek izmantots nevis bloka laika zīmogs, bet gan jaukšanas funkcija. Šāds mehānisms būtiski palielina tīkla darbības ātrumu. Arī Solana tīklā tiek izmantoti viedie līgumi.
Lietotāji var izmantot SOL kā funkcionālo tokenu, lai samaksātu par darījumu komisijas maksām vai gāzi, mijiedarbojoties ar viedajiem līgumiem. Deflācijas nolūkā tīklā tiek sadedzināts noteikts procentuāls apmērs no katras darījuma komisijas maksas. Kopumā šajā blokķēdē tiks izgatavoti 489 miljoni SOL tokenu. Tīklā ir iespējams kļūt par validētāju, ja lietotājam ir SOL tokeni un tas piedalās likmes apliecinājuma konsensa mehānismā. Validētāji un ieguldītāji saņem SOL tokenus atlīdzībā par līdzdalību jaunu darījumu pievienošanā blokiem.
Polkadot (DOT)
DOT pirmoreiz tika izgatavots 2017. gadā kā Polkadot pamata tokens. Šo blokķēdi izveidoja Ethereum līdzautors Gevins Vuds, Roberts Hābermeiers un Pīters Czabans. DOT orientējas uz sadarbspējīgu blokķēžu izveidi, un šī tokena trīs galvenie izmantošanas mērķi ir pārvaldība, steikings un piesaiste.
DOT pārvaldības modelis ļauj lietotājiem pieņemt lēmumus par tīkla komisijas maksām, jauninājumiem un paraķēdēm. Katra paraķēde ir pielāgota projekta blokķēde, kas tiek pievienota galvenajai blokķēdei jeb releja ķēdei.
Arī Polkadot izmanto likmes apliecinājuma konsensa mehānismu, saskaņā ar kuru lietotājiem, lai tie varētu piedalīties, ir jāiegulda steikingā savi DOT. DOT steikings attur krāpniekus no manipulācijām ar tirgu, jo tādējādi tie zaudētu savus tokenus.
DOT tiek izmantots arī paraķēdes pieslēgvietu izsolēs. Lietotāji iegulda steikingā savus DOT, izvēloties kādu no projektiem, kas vēlas iegūt paraķēdes pieslēgvietu. Ja attiecīgais projekts iegūst pieslēgvietu, lietotāju ieguldītie DOT tiek piesaistīti līdz brīdim, kad beidzas attiecīgās paraķēdes pieslēgvietas nomas periods, un atlīdzībā ieguldītāji saņem no projekta tokenus.
BNB
BNB ir Binance viedās ķēdes un Binance ķēdes (kopš 2022. gada – BNB Chain) pamata tokens. Šī kriptovalūta 2017. gadā tika ieviesta Ethereum blokķēdē ICO pasākuma ietvaros ar mērķi piesaistīt līdzekļus Binance biržas pakalpojumu attīstībai.
2019. gadā BNB tika pārcelts uz Binance ķēdi ar mehānismu tokenu konvertēšanai no ERC-20 uz BEP-2 tokenu. Binance decentralizētā birža jeb DEX tika izveidota Binance ķēdē un izmanto BNB kā funkcionālo tokenu norēķiniem par komisijas maksām, kam tiek tādējādi piemērotas atlaides. Lietotājiem ir jāmaksā BNB arī par pārskaitījumiem Binance ķēdē, izmantojot darījumu sistēmu, kas balstīta uz gāzi.
2020. gada septembrī tika ieviesta Binance viedā ķēde (BSC) kā Binance ķēdei paralēla blokķēde. BSC ir Ethereum blokķēdes protokola uzlabojums, kas nodrošina viedo līgumu funkcionalitāti. BNB ir arī BSC pamata tokens, kas izmanto BEP-20 protokolu un tiek izmantots norēķiniem par gāzes komisijas maksām darījumos un viedo līgumu mijiedarbībā.
BNB var izmantot arī, lai piedalītos pilnvaras likmes apliecinājuma (PoSA) konsensa mehānismā ar BNB steikingu un maksātu mazākas komisijas maksas Binance biržā. Arī Binance katru ceturksni sadedzina noteiktu skaitu tokenu saskaņā ar deflācijas mehānismu. Šie dedzināšanas pasākumi tiks veikti līdz brīdim, kad būs sadedzināti 100 000 000 BNB jeb puse no BNB kopējā apjoma.
Joku kriptovalūtas
Lai gan parasti joku kriptovalūtas nav nodrošinājušas investoriem lielu vērtību, tās arvien biežāk spēj piedāvāt lielu peļņu. Ja tu izvēlēsies pievienot savam ieguldījumu portfelim kādu no šīm kriptovalūtām, ņem vērā, ka tas ir īpaši augsta riska ieguldījums.
Dogecoin (DOGE)
Dogecoin 2013. gada decembrī radīja Džeksons Palmers un Billijs Markuss kā parodiju par tādām kriptovalūtām kā Bitcoin. Šī blokķēde ir galvenokārt balstīta uz Litecoin, taču tās darba apliecinājuma konsensa metode nav saderīga ar SHA-256 ieguves iekārtām.
Lai gan Dogecoin ir spekulatīva kriptovalūtu satīra, laika gaitā tā ir kļuvusi par ieguldījumu risinājumu ar ievērojamu ienesīgumu. Tās vienīgais izmantošanas veids ir maksājumu atvieglošana. Reddit tīkla tiešsaistes kopienas un citas platformas izmanto Dogecoin, lai atbalstītu satura veidotājus. Šīs kriptovalūtas popularitāte un tiešsaistes kopiena ir ievērojami augušas, pateicoties tās vērtības pieaugumam un internetā atpazīstamību guvušajam Shiba Inu talismanam. Arī Īlons Masks ir paudis ievērojamu atbalstu šim projektam, veicinot tā kopienas paplašināšanos un pastiprinot tā izplatību interneta lietotāju aprindās.
Sākotnēji Dogecoin kopējais apjoms bija ierobežots 100 miljardu vienību apmērā, taču tagad šis ierobežojums ir atcelts. Tas nozīmē, ka šī kriptovalūta ir pakļauta inflācijai, jo ieguvēji katru gadu iegūst piecus miljardus jaunu Dogecoin vienību.
Stabilās kriptovalūtas
Stabilās kriptovalūtas pievienošana savam ieguldījumu portfelim veicina portfeļa likviditāti un stabilitāti. Tie ir zema riska aktīvi, ko var izmantot arī dažādos projektos, lai pelnītu pastāvīgus pasīvos ienākumus. Piemēram, Binance Earn piedāvā dažādus risinājumus stabilo kriptovalūtu ieguldījumiem ar peļņas iespējām. Tā ir iespēja izmantot bezseguma valūtu vai citu stabilu aktīvu īpašības blokķēdē. Stabilās kriptovalūtas ir arī noderīgas investoriem, jo tās var palīdzēt nodrošināties pret cenas svārstīgumu – tam pievērsīsimies vēlāk.
BUSD
BUSD ir Paxos un Binance izdota stabilā kriptovalūta ar piesaisti bezseguma valūtai – ASV dolāram. Atšķirībā no dažām citām kriptovalūtu tirgū pieejamajām stabilajām kriptovalūtām, BUSD saglabā savu piesaisti ASV dolāriem, kas tiek glabāti bankas kontā, attiecībā 1:1. Šīs kriptovalūtas darbību regulē Ņujorkas štata Finanšu pakalpojumu departaments, un tai tiek veikti regulāri auditi, lai nodrošinātu tās pilnīgu nodrošinājumu.
BUSD var iegādāties atklātā kriptovalūtu tirgū vai nosūtot USD uz Paxos, kas pēc tam izgatavo jaunus BUSD atbilstoši nosūtītajai summai. Binance piedāvā arī bezseguma valūtas vārtejas šīs stabilās kriptovalūtas iegādei. Pastāv arī iespēja konvertēt savus BUSD atpakaļ uz dolāriem, izmantojot tās pašas metodes. BUSD pastāv BNB ķēdē un Ethereum tīklā.
Tirgotāji un investori izmanto BUSD, lai fiksētu savu peļņu, uzlabotu likviditāti un izvairītos no cenas svārstībām, kas raksturīgas kriptovalūtām. Iegādājoties kriptovalūtas Binance biržā vai citā BSC decentralizētajā biržā (DEX), pamanīsi, ka BUSD tiek plaši izmantota dažādos kriptovalūtu pāros. Šī iemesla dēļ tas ir efektīvs risinājums, ja vēlies ieguldīt līdzekļus citos BEP-20 tokenos.
DAI
DAI ir 2017. gada decembrī ieviesta stabilā kriptovalūta ar kriptovalūtas nodrošinājumu, kura seko ASV dolāra cenai. Šī tokena darbību pārvaldīja decentralizēta autonomā organizācija (DAO) ar nosaukumu "Maker". Katram DAI tokenam tiek pārsniegts kriptovalūtu nodrošinājums, lai kompensētu tā cenas svārstīgumu un nodrošinātu, ka DAI cena saglabājas samērā stabila.
Piemēram, ja ETH cena ir 3000 $, tad uz aptuveni 2000 DAI ir jānodrošina 1 ETH. Šādu aprēķinu pamatā ir pieņēmums, ka nodrošinājumam ir jābūt 1,5 reizes lielākam, taču tas var atšķirties atkarībā no tirgus.
Ja nodrošinājumam izmantotā aktīva cena nokrītas zem noteikta līmeņa, tiek piemērota maksa vai arī tiek veikta likvidācija. Daudzi lietotāji drošības labad piedāvā lielāku nodrošinājuma summu, nekā nepieciešams. Ja piesaiste nokrītas zem 1 $ līmeņa (teiksim, līdz 0,99 $), lietotāji var atgūt savu nodrošinājumu par zemāku cenu.
Balstoties uz iepriekš apskatīto piemēru, pieņemsim, ka mums ir jākonvertē 2000 DAI uz ETH 3000 $ vērtībā. Atklātā tirgū mēs varam iegādāties DAI Par 1980 $, tādējādi ietaupot 20 $. Ja DAI cena turpina pazemināties, ietaupījums palielinās. Pēc tam visi tirgotie DAI tiek iznīcināti, kas attiecīgi samazina kopējo apjomu. Abi šie faktori palīdz DAI atkal atjaunot cenas līmeni atbilstoši 1 $. Ja DAI vērtība pārsniedz 1 $, notiek pretējais – DAI izgatavošana kļūst lētāka un piedāvājums tirgū palielinās.
DeFi kriptovalūtas
DeFi projekti arvien biežāk izdod savus tokenus, kas tiek izmantoti pārvaldībā, steikingā un peļņas sadalē. Ņemot vērā kriptovalūtu plašās izmantošanas iespējas, tas ir daudzpusīgs aktīvs, kas piedāvā dažādus peļņas gūšanas risinājumus, ne tikai ilgstošu glabāšanu savā makā. Ja nolemsi iegādāties kādu no DeFi kriptovalūtām, parasti tu varēsi arī ietekmēt projekta attīstību, izmantojot savas balsstiesības.
UNI
UNI ir Uniswap pamata tokens, automatizēts tirgus veidotājs un DEX birža Ethereum tīklā. Lai gan Uniswap uzsāka darbību jau 2018. gada novembrī, UNI tokenus sāka izgatavot tikai 2020. gada septembrī, nosakot kopējā apjoma ierobežojumu 1 miljarda UNI apjomā.
Netika rīkots ICO vai kriptovalūtu izpārdošana, kas ir ierasta prakse DeFi projektiem. Šī platforma laika gaitā piešķīra 40 % tokenu projekta dibinātājiem, 150 miljonus UNI tokenu – iepriekšējiem lietotājiem, bet pārējos – likviditātes ieguves fondiem. Uniswap modelis ir ārkārtīgi populārs un ir ieviests protokola uzlabojuma veidā daudzās citās blokķēdēs.
UNI tokenu īpašniekiem tiek piešķirtas pārvaldības tiesības – tie var iesniegt savus priekšlikumus un balsot par citu ierosinātajiem priekšlikumiem saistībā ar platformas izmaiņām. Lai varētu iesniegt priekšlikumu, tev ir jābūt vismaz 1 % no kopējā apjoma jeb 10 miljoniem UNI. Tomēr balsot var jebkurš UNI īpašniekam, ja vien tā makam ir piešķirtas balsstiesības.
Balsstiesības ir atkarīgas no tā, cik daudz UNI ir lietotāja makā. Priekšlikumi var būt saistīti ar komisijas maksu struktūras izmaiņām, jauniem fondiem vai protokola komisijas maksas izmantošanu. Ja pietiekami daudz lietotāju par to nobalso, 0,05 % no visām Uniswap mijmaiņas komisijas maksām var izmantot jebkuriem mērķiem, par ko nolemj pārvaldības sistēma.
CAKE
CAKE ir PancakeSwap pamata tokens, kas tika ieviests 2020. gada septembrī. PancakeSwap ir automatizētais tirgus veidotājs (AMM) un decentralizēta birža (DEX) BNB Chain ķēdē, un tās popularitāte ir ievērojami augusi. Faktiski tas ir Ethereum tīkla Uniswap protokola uzlabojums. Šī projekta sarežģītā tokenomika līdzsvaro jaunu kriptovalūtas vienību izdošanu ar veco vienību sadedzināšanu. Kopējais CAKE daudzums nav ierobežots, un līdz ar katru jauno bloku tiek izgatavoti jauni CAKE. Jaunie tokeni tiek piešķirti lietotājiem, izmantojot kultivēšanas risinājumus, loterijas un Syrup fondus.
Arī PancakeSwap regulāri sadedzina CAKE, izmantojot dažādus mehānismus. Piemēram, šis projekts sadedzina visus CAKE, kas iztērēti par NFT izgatavošanu vai piesaistīti sākotnējā kultivēšanas piedāvājumā (IFO), kā arī 0,05 % no katra tirdzniecības darījuma, kas veikts PancakeSwap V2 biržā.
CAKE tiek izmantots arī kā pārvaldības tokens, kas ļauj lietotājiem balsot par priekšlikumiem un izmaiņām saistībā ar PancakeSwap. Līdzīgi vairumam DeFi platformu, lietotāja balsstiesības ir atkarīgas no tā rīcībā esošo CAKE daudzuma. CAKE var arī ieguldīt steikingā, lai pelnītu papildu CAKE un projekta tokenus Syrup fondos.
Noslēgumā
Ieguldījumi alternatīvajās kriptovalūtās var būt labs risinājums, ja vēlies diversificēt savu kriptovalūtu portfeli. Ja tev nav pieredzes ar kriptovalūtām, labs sākums varētu būt kādi no lielākajiem šeit minētajiem projektiem. Kriptovalūtas ar lielāku tirgus kapitalizāciju parasti saistās ar zemāku risku nekā mazāki un jaunāki projekti. Kopumā labākais, ko varam ieteikt, ir vienmēr veikt patstāvīgu informācijas izpēti par tokenu vai kriptovalūtu, kurā tu plāno ieguldīt savus līdzekļus.