Tiivistelmä
Olet todennäköisesti nähnyt nämä kaksi samanlaisilta kuulostavaa termiä, APY ja APR, kun tutkit hajautetun rahoituksen (DeFi) tuotteita.
APY tai vuosituottoprosentti sisältää koron, joka kertyy koron päälle neljännesvuosittain, kuukausittain, viikoittain tai päivittäin, kun taas APR eli todellinen vuosikorko ei sisällä tätä korkoa. Tällä yksinkertaisella erottelulla voi olla merkittävä vaikutus tuottolaskelmiin tietyn ajanjakson aikana. Siksi on tärkeää ymmärtää, miten nämä kaksi mittaria lasketaan ja millainen merkitys niillä on tuotoille, joita voit ansaita digitaalisilla varoillasi.
APR vs. APY
Todellinen vuosikorko ja vuosituottoprosentti ovat molemmat perustavanlaatuisia henkilökohtaisen rahoituksen kannalta. Tarkastellaan ensimmäiseksi yksinkertaisempaa termiä: todellista vuosikorkoa (APR). Se on korko, jonka lainanantaja ansaitsee rahoistaan – ja jonka lainanottaja maksaa niiden käytöstä – vuoden aikana.
Jos esimerkiksi laitat 10 000 dollaria pankkitilille, jolla on 20 %:n todellinen vuosikorko, saat 2 000 dollaria korkoa vuoden kuluttua. Korkosi lasketaan kertomalla pääoman summa (10 000 dollaria) ja todellinen vuosikorko (20 %). Näin ollen vuoden kuluttua sinulla on yhteensä 12 000 dollaria. Kahden vuoden kuluttua pääomasi on 14 000 dollaria. Kolmen vuoden kuluttua sinulla on 16 000 dollaria ja niin edelleen.
Ennen kuin voimme siirtyä vuosituottoprosenttiin (APY), sinun tulee ensin ymmärtää, mikä koron korko on. Yksinkertaisesti sanottuna se tarkoittaa korkojen ansaitsemista edellisten korkojen päälle. Yllä olevassa esimerkissä, jos rahoituslaitos maksaa korkoa tilillesi kuukausittain, saldosi näyttää erilaiselta vuoden jokaisen kahdentoista kuukauden aikana.
Sen sijaan, että sijoituksesi arvo olisi 12 000 dollaria 12 kuukauden lopussa, saat korkoa joka kuukausi. Tämä korko lisätään talletuksesi pääomasummaan, ja summa, josta ansaitset korkoa, nousee jokaisen kuukauden kuluessa. Joka kuukausi sinulla on enemmän rahaa, josta voit ansaita korkoa. Tätä vaikutusta kutsutaan koron koroksi.
Oletetaan, että laitat 10 000 dollaria pankkitilille, jolla on 20 %:n todellinen vuosikorko, ja korot kertyvät korolle kuukausittain. Ilman, että vaikeutamme tätä laskelmaa turhaan, sinulla on 12 429 dollaria vuoden lopussa. Saat siis 429 dollaria enemmän korkoa, ja ansaitsit tämän summan yksinkertaisesti korkoa korolle -vaikutuksen ansiosta. Kuinka paljon korkoa ansaitsisit 20 %:n todellisella vuosikorolla, mutta niin, että korko lisätään pääomaasi päivittäin? Tämä tuottaisi sinulle 12 452 dollaria.
Korkoa korolle -vaikutuksen voima on vaikuttavampi pidemmällä aikavälillä. Kolmen vuoden kuluttua päädyt 19 309 dollariin samalla 20 %:n todellisen vuosikoron tuotteella, jossa korot lisätään pääomaan päivittäin. Tämä on 3 309 dollaria enemmän korkoa kuin sama 20 %:n todellinen vuosikorkotuote ilman koron korkoa.
Yksinkertaisesti sisällyttämällä koron korkoon ansaitset rahoillasi paljon enemmän. Huomaa myös, että korko vaihtelee koron lisäämisen taajuuden mukaan. Ansaitset enemmän, kun tämä taajuus on pienempi. Päivittäinen koron korko tuottaa enemmän korkoa kuin kuukausittainen koron korko.
Kuinka voit laskea tuottosi, kun rahoitustuote tarjoaa koron koron? Tässä kohtaa kuvaan astuu vuosituottoprosentti (APY). Voit käyttää kaavaa muuntaaksesi todellisen vuosikoron vuosituottoprosentiksi koron koron tiheydestä riippuen. 20 %:n todellinen vuosikorko kuukausittaisella koron korolla tarkoittaa 21,94 %:n vuosituottoprosenttia. Päivittäisellä koron korolla vuosituottoprosentti olisi 22,13 %. Nämä APY-numerot edustavat vuotuista korkotuottoa, jonka ansaitset koron koron sisällyttämisen jälkeen.
Yhteenvetona voidaan todeta, että todellinen vuosikorko (APR) on yksinkertaisempi ja staattisempi mittari: se ilmoitetaan aina kiinteänä vuosikorkona. Kuitenkin vuosituottoprosentti (APY) sisältää koroista ansaitut korot. Tämä luku muuttuu korkojen lisäämisen taajuuden mukaan. Eräs tapa muistaa ero on muistaa, että sanassa "tuotto" on kuusi kirjainta (yksi kirjain enemmän kuin sanassa "korko") ja että se edustaa myös monimutkaisempaa käsitettä (ja suurempia tuloja).
Kuinka verrata eri korkoja?
Edellä olevasta esimerkistä näet, että voit ansaita enemmän korkoa, kun korko lisätään pääomaan. Eri tuotteiden hinnat voidaan esittää joko todellisena vuosikorkona tai vuosituottoprosenttina. Tämän eron vuoksi on välttämätöntä käyttää samaa termiä tuotteita vertailtaessa. Ole tietoinen tästä vertaillessasi tuotteita, koska saatat verrata omenoita appelsiineihin.
Tuotteet, joilla on korkeampi vuosituottoprosentti, eivät välttämättä tuota enemmän korkoa kuin ne, joilla on alhaisempi todellinen vuosikorko. Voit helposti muuntaa todellisen vuosikoron ja vuosituottoprosentin online-työkaluilla, jos tiedät koron lisäämisen taajuuden.
Sama koskee DeFiä ja muita kryptotuotteita. Kun tarkastelet tuotteita, jotka saattavat mainostaa sijoitusten vuosituottoprosenttia ja todellista vuosikorkoa, kuten kryptosäästöjä ja -steikkausta, muista muuntaa ne, jotta voit verrata omenoita omenoihin.
Lisäksi kun vertaat kahden DeFi-tuotteen vuosituottoprosentteja, varmista, että niiden koronlisäystiheys on sama. Jos niillä on sama todellinen vuosikorko, mutta yhden tuotteen korko lisätään pääomaan kuukausittain ja toisen päivittäin, se, joka lisätään päivittäin, voi ansaita sinulle enemmän korkoa.
Toinen tärkeä huomioitava seikka on se, mitä vuosituottoprosentti tarkoittaa suhteessa tiettyyn kryptotuotteeseen, jota tarkastelet. Jotkin tuotevakuudet käyttävät termiä "vuosituottoprosentti" viittaamaan palkkioihin, joita voi ansaita kryptoissa valitulla aikavälillä, eikä todelliseen tai ennustettuun tuottoon missään fiat-valuutassa. Tämä on tärkeä ero, joka on otettava huomioon, koska kryptojen hinnat voivat olla epävakaita ja sijoituksesi arvo (fiatissa) voi laskea tai nousta. Jos kryptojen hinnat laskevat rajusti, sijoituksesi arvo (fiatissa) voi silti olla pienempi kuin alkuperäinen sijoittamasi fiat-summa, vaikka jatkaisit vuosituottoprosentin ansaitsemista kryptoissa. Siksi on tärkeää, että tarkistat asiaankuuluvat tuote-ehdot huolellisesti ja teet oman tutkimuksesi ymmärtääksesi täysin tuotteeseen liittyvät sijoitusriskit ja sen, mitä vuosituottoprosentti tarkoittaa tässä nimenomaisessa yhteydessä.
Yhteenveto
Todellinen vuosikorko ja vuosituottoprosentti saattavat aluksi tuntua hämmentäviltä käsitteiltä, mutta ne on helppo erottaa toisistaan muistamalla, että vuosituottoprosentti (APY) on monimutkaisempi mittari, joka sisältää koron koron. Koska ansaitset korkoa korolle, vuosituottoprosentti on aina suurempi luku, jos korko lisätään pääomaan useammin kuin kerran vuodessa. Tärkeintä on aina tarkistaa, mitä korkoa tarkastelet laskiessasi ansaitsemaasi korkoa.
Vastuuvapauslauseke ja riskivaroitus: Tämä sisältö esitetään sinulle "sellaisenaan" vain yleistä tiedotusta ja koulutustarkoituksia varten ilman minkäänlaista edustuksellisuutta tai takuuta. Sitä ei pidä tulkita taloudelliseksi neuvoksi, eikä sen tarkoituksena ole suositella minkään tietyn tuotteen tai palvelun ostamista. Lue koko vastuuvapauslausekkeemme täältä saadaksesi lisätietoja. Digitaalisten omaisuuserien hinnat voivat olla epävakaita. Sijoituksesi arvo voi laskea tai nousta, etkä välttämättä saa takaisin sijoittamaasi summaa. Olet yksin vastuussa sijoituspäätöksistäsi, eikä Binance ole vastuussa mistään tappioista, joita sinulle voi aiheutua. Ei taloudellista neuvontaa. Lisätietoja saat käyttöehdoistamme ja riskivaroituksestamme.